投資有道 收益高于房貸

　　趙小姐在濱海新區的中國工商銀行開通了網上銀行服務，年底獎金分筆下發，她當天就通過網絡購買了開放式基金，精明打算，一天的收益也落不下。但也有很多人還處在猶豫不決的矛盾中，不知道自己怎么支配年終獎。

　　就此記者采訪了中國工商銀行天津經濟技術開發區分行的理財專家。經過去年以來的多次加息后，新房貸利率將從今年1月1日起執行，5年期以上優惠利率將由5.81%調整到6.6555%，不少人選擇提前還貸以降低利息上漲的成本。

　　對那些無暇打理個人資產的成功人士或者沒有任何投資興趣的人來說，拿到這筆年終獎提前歸還房貸是最自然的想法。提前還貸成為當前的熱門話題，并非因為房貸利息上調，而是因為風險小、投資收益高于房貸利息的人民幣理財產品實在難覓。

　　不過，理財專家也提醒，合理的資產組合可能比還清房貸更有利于家庭理財。因此，入賬10萬元年終獎的“忙人們”不妨選擇一家銀行的理財中心為自己的資產“安個家”，這樣就不用擔心錯過理財機會，同時還可盡享專業服務。據開發區工商銀行的工作人員介紹，一般性理財，資財在5萬元即可；貴賓理財的門檻在20萬元~100萬元。

　　目前，預期投資收益如高于貸款利率，則不建議提前還貸。其實，如果你能讓閑散資金每年實現7%以上的回報，提前還貸顯然就不是明智的選擇。而對于那些本來就沒有太多閑錢的人來說，如果不根據自己的實際情況，盲目提前還貸，不僅將降低自己的生活質量，更將本來可以用于更有價值投資渠道的“活錢”變成了“死錢”，在資產價格迅速上漲的背景下，很難儲備起家庭的教育基金、養老基金等各種必需的財富。

　　為將來打算要留出部分活錢作為投資增值使用，市場上有眾多理財產品選擇。

　　眾多理財產品任你選

　　5萬元 打新股

　　打新股產品是銀行將投資者的資金募集在一起，用于申購首次公開發行(IPO)的股票、債券、優良信貸資產等風險較低的投資產品。

　　目前，打新股理財產品的費率通常包括銷售費、管理費、托管費以及業績報酬提取費率。其中，各種固定費用約占投資金額的2%，業績報酬費則收取得最高，而且不同產品的收取比例有較大差別。

　　根據流動性長短可粗略分為三類：超短期；短期；常規期限。

　　專家稱，此理財產品的門檻一般為5萬元，風險度較低，預期收益率5%到20%不等。一般為一年，流動性較強。

　　“掛鉤型”理財

　　“掛鉤型”理財產品分別與港股股市、匯率、利率、國際黃金價格等掛鉤，產品的最終收益率與其相關聯的市場或產品表現掛鉤。

　　投資者要弄清楚產品的結構，產品預期收益構成是怎樣的，如有的產品比較簡單，收益直接跟基金掛鉤；有的產品結構就較復雜，每隔一段時間有一個觀察日，產品到期的時間也不固定。對于這種類型的產品，雖然預期收益有封頂，卻能保證本金。投資者可根據自己的風險承受能力，選擇保本還是非保本產品。

　　專家稱，門檻一般為5萬元到10萬元不等。投資風險看產品的設計情況，有的為保本，有的不保本。預期收益率0%至24%不等，不同幣種收益率不同。投資期限最短為三個月，最長一年半，流動性較強。

　　“信托型”理財

　　信托公司的信托理財項目，比如銀行股權質押融資項目資金信托等，一般由銀行作為投資者的代理人，為其資產提供擔保。有銀行或擔保公司擔保的信托型產品一般來說比較安全，投資者要選擇信譽良好的信托投資公司，觀察信托項目本身的前景以及是否適合自己，比如有的產品投資在房地產、股票市場，風險略高，收益也相對略高一些；有的則投資于能源、電力、城市基礎建設等項目，相對比較穩定，現金流量明確，安全性好但收益相對較低。

　　專家稱，門檻一般為5萬元到10萬元不等，風險較低。預期收益率3%至8%不等。一般期限為一年，流動性較好。

　　信用聯結理財

　　信用聯結理財投資范圍，與知名大型國有企業的信用相掛鉤，根據信用情況支付客戶本金和收益。

　　購買此類產品，與“掛鉤型”理財產品類似，需要注意產品的結構，產品預期收益構成是怎樣的，還要根據自己對行業的熟悉程度和對公司的熟悉程度來選擇適合自己的產品。

　　專家稱，門檻一般為5萬元，風險程度中等，適合一定風險承受能力的人。預期收益率3%至5%。一般期限為一年，流動性較好。