蔣啟蓉

　　客戶基本情況

　　張女士今年30歲，在湖南一家國有企業工作，老公也就職于國企單位。張女士家庭年收入合計180000元，家庭開支情況如下：生活開銷130000元/年，住房按揭還款40000元/年，其他零碎的支出大概14000元/年。張女士家庭目前擁有1萬銀行活期存款，2萬銀行定期存款，房產現在的市值是30萬，未償還貸款10萬。目前家庭雙方父母健在，張女士父母國企退休，還有些保障，但不多；張女士老公的父母在農村，無任何養老保險。

　　張女士家庭購買商業保險情況：2000給本人購買20年分紅險，保障金額4萬；2004年購買30年期女性保險，購買20年醫療險；2006年購買10年分紅險。張女士老公的投保情況：2004年投保20年醫療險，單位有醫保，養老保險，失業保險。

　　張女士家庭的

理財目標主要如下：

　　1、希望合理理財，兩年內購買一輛10萬元內的汽車。

　　2、合理進行投資，達到年收益率20%。

　　3、兩年之內計劃要寶寶，希望以后能送寶寶出國讀書。

　　4、雙方父母都上了年紀，都沒有商業保險，希望能解決雙方父母的保障問題。

　　理財規劃建議

　　張女士30歲，正處于事業的起飛階段，家庭收入預期會增加，家庭需要開始逐步積累財富。此時，家庭風險承受能力較強，但需要合理分配家庭的各項資產，包括流動資產、投資資產、固定資產等，可以嘗試較高風險的投資，獲得較高的收益，以期財富盡可能快速增值。此外，家庭成長期正面臨著子女的誕生，家庭預期的消費能力會增強，張女士家庭應該提前做好小孩的生育計劃。

　　家庭財務狀況分析

　　張女士家庭年收入180000元，年開支184000元，家庭每年沒有節余，還入不敷出。張女士目前亟待解決的一個問題，就是做好家庭日常開支預算，控制家庭的過度消費行為。張女士家庭沒有記賬的習慣，建議考慮開始記賬，使用EXCEL表或專業理財軟件象財智家庭理財軟件來記，將每日的固定支出及具體的伙食費、交通費、通話費等都詳盡分類，并自動生成近期消費分析圖、各項開支比率表等。這樣一來，對每一筆賬都做到心中有數，有助于幫助你找到家庭超支的大秘密，并對癥下藥。另外，家庭年節余需要達到收入的40%，我們將這個比率稱之為家庭的儲蓄比率，儲蓄比率在40%以上是正常的。

　　張女士家庭的資產分布情況：銀行存款3萬，開放式基金市值2萬，按揭房產市值30萬，尚有10萬貸款尚未歸還。從張女士家庭的資產和負債情況可以看到，張女士家庭房產占總資產的比例達到了86%，家庭資產的流動性嚴重不足，潛在的財務危機比較嚴重。金融投資資產(開放式基金)占總資產的6%左右，銀行存款占總資產的8%，家庭閑置資金的再增值能力很差，投資資產比例不足。一般來說，家庭應當擁有一定比例的金融資產，通過投資增值家庭的閑置資金，是最省時省力的方式。現在來看，張女士家庭金融資產也遠遠不夠，閑置資金“錢”生“錢”的能力很差。

　　流動性比例是家庭的資產中能迅速變現而不受損失的那部分資產(現金、活期存款等)與家庭的每月支出的比例，這個比例反映了家庭是否有足夠的應急資金來應付突發情況。這個比值至少要大于3，在3到6之間是比較合理的。也就是通常所說的，一個家庭中需要保留每月支出的3到6倍的現金存款，這樣才能保證在遇到變故的時候，至少有維持3到6個月生活開支的現金。由于張女士家庭還有房屋的償還支出，所以我們建議這個比例為5比較合適。也就是說，張女士家庭要保持有77000的流動資金以備不時之需。而張女士家庭現有流動資金(包括開放式基金)共5萬，資金缺口還有1萬多。

　　家庭保障情況。從目前張女士家庭購買的商業保險來看，張女士還是頗有保險保障意識的。張女士目前30歲，可以考慮定期壽險、重疾險、醫療健康險等常規保險。在家庭財富積累不多的情況下，分紅險適當購買即可。保險畢竟是為了在我們發生意外或不幸時的一種經濟補償，不能做為投資的手段。另外，張女士老公的保險保障應適當加強，家庭購買保險的費用支出，占家庭年收入的5%就比較合適。

　　理財目標分析及建議

　　結合張女士家庭的理財目標，給出以下建議幫助張女士合理計劃和安排家庭財務活動。

　　1、制定家庭開支計劃，開始記賬以盡快增加家庭積累

　　張女士家庭目前是入不敷出，每年的開銷在184000甚至還有多，認為這是極不正常

　　的花費行為。張女士家庭目前的資產積累很少，資金缺口很嚴重，現在首要解決的就是嚴格控制開支，增加日常積累。前面提到使用財智家庭理財軟件來幫助你記賬，是個不錯的辦法。先堅持一個月，在軟件中看看自己家庭的月度開支情況以及相應的統計表和分析圖，找出花費嚴重超支的原因，嚴格控制。其次，前面提到張女士家庭需要留夠應急資金77000左右，但要馬上實現還并不太現實。目前家庭的銀行存款30000元，建議以貨幣市場基金的形式持有，在保障資金流動性的基礎上，盡可能讓資金保值增值。貨幣市場基金免手續費，收益免稅，流動性較強(實施T+1交易)，這部分現金可以盡可能在保證流動性的前提下獲得更多的收益，是最佳的選擇。

　　3、合理進行投資，達到年收益率20%。

　　張女士家庭每月有15000的收入，排除房貸支出3400，剩下可支配的資金應該是11600。如果張女士家庭日常開支能控制在5000-6000左右，那么每月的節余資金大概就在6000左右。目前

股票市場風險偏高，新基發行熱延燒，按照張女士家庭承受能力來看，建議張女士可以考慮以投資基金的方式來實現資金積累的目標，曲線介入股市。張女士家庭目前財富積累是很慢的，需要構建一個合理的基金投資組合來實現財富增值的目標，建議張女士家庭可以考慮以下的投資組合：股票型基金50%，混合型基金30%，債券型基金和貨幣市場基金20%。這樣的投資組合風險中高，收益中高，年收益率預期在20%-50%不等。一來可以考慮近期發行的部分新基金，象諾德基金公司的諾德價值優勢股票型基金、華安小盤基金、博時第三產業基金等，同時也可以關注一些成長性高的老基金，特別是剛剛分紅的老基金，如長盛動態精選、博時價值增長等。

　　4、

購車及養育寶寶的計劃

　　按照我們第3點說到的，張女士家庭控制開支將節余資金用于投資，按照預期收益來計算，不到一年，應該就有10萬左右的本利和。屆時在2008年二季度購買10萬左右的家用小車，是沒有問題的。而同時張女士家庭希望在2008年生育一個奧運寶寶，從懷孕到生產，按一般情況，前后花銷起碼需要準備4萬。生產后，張女士又不能立即工作，家庭收入將積聚降低，到時家庭需要調整投資計劃和家庭開支計劃，以便在生育寶寶后家庭生活品質不會受到影響，屆時可以考慮將購車計劃延后。

　　5、雙方父母的保障問題。

　　張女士家庭只需供養一方的父母，現在就應該開始為父母準備未來養老及醫療保障。可以考慮為老人購買部分醫療保險和意外保險。可以參照以下的標準購買。這樣的安排，年保費支出大概2200元左右，占年收入的1%，比較合適，張女士家庭也能承受。

　　保險項目                       保險金額(元)      年保費支出(元)

　　綜合住院醫療補償保險            50000             1800

　　老人意外傷害保險套餐            30000             380

　　經濟環境往往多變，家庭財務計劃安排半年可對自身的財務狀況及以上的理財計劃進行評估，并根據實際情況對前期理財規劃進行必要的修正后再執行，保證家庭財務、生活自由。

　　成都財智軟件公司