問：我即將踏入40歲的行列，聽很多人說，養(yǎng)老規(guī)劃應(yīng)從40歲就做起。我現(xiàn)在除了社會(huì)養(yǎng)老金外，沒有其他的養(yǎng)老規(guī)劃。請(qǐng)問，我該怎樣進(jìn)行自己的退休規(guī)劃？

　　上海讀者鐘雅琴答：進(jìn)行退休規(guī)劃應(yīng)遵循以下3條原則。

　　1、盡早開始儲(chǔ)備退休基金，越早越輕松人的工作收入成長(zhǎng)率會(huì)隨著工資薪金收入水平的提高而降低，而理財(cái)收入成長(zhǎng)率則會(huì)隨著資產(chǎn)水平的提高而增加。因此，理財(cái)最晚應(yīng)從40歲起，以還有20年的工作收入儲(chǔ)蓄來準(zhǔn)備60歲退休后20年的生活。否則，即使你的每月投資已做了最佳運(yùn)用，剩下的時(shí)間已不夠讓退休基金累積到足夠供你晚年舒適悠閑的生活。

　　2、退休金儲(chǔ)蓄的運(yùn)用不能太保守若用定期存單累積退休金，無(wú)論在什么年齡開始準(zhǔn)備，都要留下一半以上的工作收入。為了準(zhǔn)備退休金，必須大幅降低工作期的生活水平。如果運(yùn)用定期投資基金，報(bào)酬率均可達(dá)12%，以平均儲(chǔ)蓄率20%-30%計(jì)算，大體可以滿足晚年生活需求。進(jìn)行退休規(guī)劃時(shí)，當(dāng)然也不應(yīng)該假設(shè)退休金報(bào)酬率能達(dá)到20%以上的超級(jí)報(bào)酬率，這會(huì)讓自己應(yīng)繳付的儲(chǔ)蓄偏低，且不易達(dá)到退休金的累積目標(biāo)。

　　3、以保證給付的養(yǎng)老險(xiǎn)或退休年金滿足基本支出若要以養(yǎng)老險(xiǎn)或退休年金來準(zhǔn)備退休金，優(yōu)點(diǎn)是具有保證的性質(zhì)，可降低退休規(guī)劃的不確定性；缺點(diǎn)是報(bào)酬率偏低，需要有較高的儲(chǔ)蓄能力。

　　解決之道是，將退休后的需求分為兩部分，第一部分是基本生活支出，第二部分是生活品質(zhì)支出。一旦退休后的收入低于基本生活支出水平，就需依賴他人救濟(jì)才能維生，因此，這是必要的收入。而生活品質(zhì)支出是實(shí)踐退休后生活理想所需的額外支出，有較大的彈性。因此，對(duì)投資性格保守、但安全感需求高的人來說，以保證給付的養(yǎng)老險(xiǎn)或退休年金來滿足基本生活支出。另外，以

　　假如工作期40年，退休后養(yǎng)老期20年，退休后基本生活支出占工作期收入40%的話，那么在工作期40年中，需將收入的20%購(gòu)買有確定給付的儲(chǔ)蓄險(xiǎn)。若儲(chǔ)蓄率可達(dá)40%，多出來的20%可投資定期定額基金，其投資成果作為退休后的生活品質(zhì)支出；若投資績(jī)效較好，退休后的支出可能比工作期還多，可用于環(huán)游世界等自己夢(mèng)想的生活品質(zhì)支出。除此之外的富余資金，還可以成為遺產(chǎn)留給后代，為他們維持一個(gè)理想的生活水平。

　　建設(shè)銀行上海市分行 陳笛