未雨綢繆退休規劃 退休是人生不可避免的問題

　　中國財富管理網CEO 楊晨

　　對于25――35歲的中輕年朋友來說，事業蒸蒸日上，退休可能是遙遠的計劃。但是退休是人生不可避免的問題，總有一天我們必須依靠過去儲蓄下來的東西維持生活。面對退休理財的問題我們應該從何處入手呢？

　　中年階段的朋友都是在公司有一定職位的人，有社會養老保險，有個人儲蓄，某些企業可能也在建立自己的企業年金制度。中國的社會保障體系在剛剛建立和不斷完善中，各個地方和單位在給企業員工上養老保險、建立企業年金這些方面工作做的不盡相同。針對不同單位、不同收入的人恐怕比率很難制定出來。但是有一點，尤其對于年輕人而言，在三個比率中，個人儲蓄的比率應該相應增加一些。

　　在西方國家，很少有人儲蓄。在美國，100 個人中有50個人退休以后要靠政府救濟過日子。雖然國外有相對完善、已經形成規模的社會保障體系，可是由于通貨膨脹的因素和不可預期的其他因素，退休以后的支出是不可預料的。

　　所以我們認為，光有一個好的養老保險和

企業年金，對于退休以后的收入是不夠的。在澳大利亞，退休人群覺的支出是養老保險所提供的2倍。所以大家有強烈意識加大個人儲蓄，建立非政府強制的個人養老基金。那么，中國的情況又如何呢？曾經一家基金公司做過一個調查，在北京高收入的白領階層的夫妻在退休的時候需要建立400萬的養老基金，才能讓退休以后的生活維持退休以前的基本生活水準。

　　現在人類的壽命越來越長了，長壽有時卻變成了生活中的一種風險。北京已經提前進入了老齡化的社會，現在健康標準和醫療條件都大大提高了，輕松活到90歲似乎不是件困難的事。所以如果60歲退休的話，400萬要支撐我們后30 年的生活。需要注意的是，這個 400 萬是僅僅針對兩個人言的， 按北京最基本生活條件，一年的支出兩個人至少應該是5、6萬。

　　此外，通貨膨脹也是必須要考慮的。中國目前通貨膨脹率是3%左右，專家預測 15 后實際購買率將打一個對折，也就是說1塊錢只相當于5角。400 萬在 15 年之后是不是也就只值 200 萬了呢？通貨膨脹率是財富保值的一個殺手，所以我們必須有紀律性、有節制性的投資，至少做到財富保值。

　　所以，無論是年輕人，中年人，還是即將退休的中老年人都需要做退休規劃。退休規劃基本上分為四個階段去進行。

　　首先，大學畢業后開始工作就應該有退休規劃的概念了，要開始想到自己退休以后的生活。現在有的單位50 歲就退休了，有的甚至 45 歲就退休了。退休以后的生活占人生整個生命周期的 1/3 ，而真正賺錢的時間只有不到 1/3 。就像剛才所說的，由于工作的不確定性，預期的不穩定性，應該盡早開始對退休進行一個未雨綢繆的計劃。從小事做起，每個月的收入當中應該有紀律性的拿出一二百塊錢來建立養老基金。

　　年輕人在做養老規劃方面要注意支出的優先分配。很多年輕人認為現在的首要問題是買房，買車，結婚，養孩子上學等等，這些現實的問題很急切，做事總得擺一個先后。即使這樣，我們也有必要拿出一小部分錢來投資于自己的養老基金。利用貨幣的時間價值，讓時間把少量的資金一點點的積累起來，為以后更好的未來計劃。所以每個月拿出 200 塊錢，減少一點娛樂的消費，應該是可以做到的。

　　第二個階段是年輕的家庭了。這是人生中壓力最大的階段。既要供房，又要養小孩，還要在事業上打拼，是單身族的延續。這個時期要繼續增大在養老基金的支出，并學習建立投資的理念和投資的知識。要適當嘗試一些風險比較大的投資，例如

股票型基金和單支股票。這么做不僅僅為了財富的增值，更重要的是投資經驗的積累。另外，不論是單身還是年輕的家庭都要有保障意識，適當的購買一些商業保險，避免失業和人身意外。

　　第三個階段就是中年家庭。中年家庭到了財富積累的最高階段，孩子可能已經上高中或大學了。這時候可以考慮建立一個全面的投資組合：不僅僅有剛提到的高風險、高收益的投資產品，還可以有基金、外匯投資、信托產品。這個階段子女教育問題是最重要的，孩子上大學，國內可能平均下來要十萬元人幣，在國外可能要100萬以上，所以在家庭支出方面也要相對控制好一些。

　　到了最后階段我們叫做空巢期，是快要走入退休生活或者是已經走入退休生活的人群。這個時候精力和學習能力也相對降低，投資風險也應當相對降低。可以關注債券型產品，比如國債，還有企業債券，基金投資要更偏向于保守的指數型基金，債券型基金。在整個投資組合里，像股票這樣的高風險投資產品要相對降低到 15% 以下。

　　鑒于以上分析，你現在處于哪個年齡階段呢，對于退休規劃，你又是怎么安排的？無論如何，未雨綢繆你的退休規劃，從現在做起，讓老年生活更加美滿和有尊嚴。