中小企業如何獲得無抵押貸款

　　無需抵押、擔保就可以獲得貸款，借款人和主要股東的品行、企業還款能力以及發展前景都直接決定貸款金額和貸款利率，商業銀行開始放低身價，著力解開中小企業貸款瓶頸。

　　文 本刊記者/佟琳

　　“商業銀行肯定是要賺錢的，因此，我們要在風險控制和收益間尋求一個平衡點。”

英國渣打銀行中國區中小企業理財總經理黃麗芬告訴記者。該行日前正在上海高調推出中小企業“無抵押小額貸款”，正好解決了中小企業缺少抵押物和擔保的難題。

　　這意味著，以往僅向大企業高端客戶推介的信用貸款，第一次真正放低身價，來面向中小企業開放。而且，首吃螃蟹的，是一家外資銀行。

　　“無抵押貸款”申請簡單快捷

　　此舉足以讓許多困境中的中小企業興奮。“抵押難”、“擔保難”一直是小企業融資的“攔路虎”，由于銀行可以接受的抵押物十分有限，一般僅包括房產、存單等，但小企業通常處在發展期，固定資產不多，即使運營良好也難以提供抵押，可以提供的擔保物又常常不符合銀行的要求，這將大多數小企業擋在了銀行貸款的門外。

　　“依賴擔保和抵押放貸是因為中資銀行的風險控制能力較差。國際上銀行通常對小企業采取綜合評價，不僅僅依靠抵押和擔保放貸。”某國有股份制

　　這種說法很快在外資銀行那里得到驗證。渣打銀行根據國內中小企業的經營特點和需求做了專門設計，首次真正采用信用放款的模式，來滿足中小企業流動資金或一次性大額資金需求。凡注冊在上海或深圳，營業時間在兩年以上，經營穩定的中資企業均可申請。

　　張明(化名)的企業與某個跨國企業簽訂了合約，但急需人民幣40萬元購買原材料才能履行該合約，而手頭卻沒有有效抵押物，渣打銀行及時提供了這項貸款，使客戶順利地完成了與跨國企業的合約。據悉，小企業只需要向渣打銀行提供營業執照、稅務登記證、銀行對賬單、財務報表等材料，再填上一份簡單的申請表格，就馬上可以申請，申請流程快速簡單，在文件齊全而且符合審批條件的情況下， 10個工作日內渣打銀行即可放貸。最高貸款額度可達人民幣50萬元，貸款年限則分為1年期、2年期。同時，客戶可以按月分期還款，以方便資金流轉。

　　同時被引入中國的，還有國際上通行的貸款“冷靜期”的做法。在貸款得到銀行審批之后，渣打銀行會給予中小企業3天的“冷靜期”，以利于他們決定自己是否真正需要這筆貸款。與中小企業“一對一”的客戶經理會幫助中小企業完成貸款審批的全過程。

　　但中小企業相對較高的貸款風險也引發了人們對利率的極大關注。

　　“在利率制定上，我們將參考其他國家的經驗，并參考其它無抵押貸款品種的利率，根據征信系統提供的企業資料以及企業的現金流、產品、管理層經驗等諸多因素確定是否放款、以及實施多少的貸款利率。”渣打銀行個人銀行中國區總裁葉楊詩明表示。

　　目前大部分中小企業都面臨著融資難的困境，進而選擇了民間借貸、通過典當行獲得融資等方式，因而面臨較大的借貸成本。葉楊詩明介紹說，渣打此次推出的信用貸款利率將大大低于典當融資的利率標準，月利率平均水平在1.5%左右，這也就意味著年利率將達到18%。

　　而更重要的是，通過銀行獲得中小企業無抵押貸款，可以建立起有效的銀行信用關系。而中小企業風險較大、信用體系不完善正是導致其融資渠道狹窄的一大原因，一旦建立起銀行信用也就能夠拓寬中小企業的融資渠道。

　　交行“試水”中小企業信用貸款

　　同樣試水中小企業信用貸款的還有交通銀行上海分行。交行上海分行授信管理部負責人透露，目前，交行推出的中小企業貸款品牌“展業通”雖然仍要求客戶提供有效的擔保，但是，在風險可控的前提下，銀行也會向符合條件的優質小企業客戶提供信用貸款。 據悉，按照交行上海分行的設想：未來該行將把小企業客戶評級分為10個等級，1—5級的企業，只要符合經理人信用記錄良好、產品市場領先等條件，就可能獲得免擔保貸款。

　　但該行的信用貸款尚處于“只做不說”的階段，由于獲得審批的企業極少，尚且無法統一出獲得信用貸款的標準，而且也不方便透漏放款的具體利率標準，但該行并不否認“大門”已經開啟。

　　早已身價過億元的上海安信地板有限公司董事長盧偉光是其中的典型，安信地板品牌初創期間，在沒有固定廠房、設備以及可質押庫存等情況下，經過協商，2002年底，從交行上海分行獲得幾無抵押的貸款900萬元。銀行在與安信打交道的過程中，發現安信可以將其經營狀況、產品市場前景等信息開誠布公與銀行交流，加之安信此前的還貸記錄良好，銀行對安信以及盧偉光知根知底，才敢“試水”無擔保貸款。此后，靠著這筆銀行貸款的支持，安信公司三年內資產規模擴張了15倍，如今的年銷售額已超過10億元。

　　“小企業貸款的收益不僅限于貸款利率，銀行更加注重客戶的綜合收益，強調金融產品的交叉營銷，為小企業提供后續的一攬子融資、結算、理財顧問、咨詢等服務。尤其是對業務合作緊密、擔保方式好、基本面好的小企業，利率上還可給予一定的優惠。” 交行長期從事小企業貸款業務的負責人說。

　　其實，除了信用貸款，許多特殊貸款品種同樣可以滿足中小企業無抵押獲貸的需求，關鍵是靈活運用。比如，現實生活中，因應收賬款增加而導致現金流不足是小企業經營中最常見的難題。“這時候，票據貼現對小企業的經營非常有利。”交行上海分行信貸部門的負責人表示，這種產品對小企業來說，財務成本要比貸款低很多，同時銀行風險也低，“是一個雙贏產品”。不過“盡管票據市場發展前景很大，但是小企業沒有充分利用起來，反倒是精明的大企業用得比較多。”

　　中小企業如何獲得信用貸款

　　國家發展和改革委員會最新提供的數據顯示，目前我國在工商行政部門注冊的中小企業占全國企業總數的99%，創造的最終產品和服務的價值占國內生產總值比重超過50%，如此重要的一個貸款領域不可能不引起商業銀行的重視，而傳統的呆板的抵押擔保模式大多是因為銀行在風險方面的控制能力比較差，借貸雙方信息并不對稱。但隨著外資銀行全面展開業務，將幾十年國際中小企業貸款的經驗引入中國，形勢又變得不一樣了。

　　可以預見，外資銀行將在中小企業理財領域展開一輪新的競爭，而這場競爭最終將吸引中資銀行參與，并將大大改善優質中小企業的貸款困境。

　　在無抵押、無擔保的信用貸款流程中，利率只是銀行控制中小企業貸款風險的手段之一。葉楊詩明介紹，他們可以有多種方式來評估一個企業的貸款能力，在審批的過程中會對客戶進行綜合考查，著重于兩大方面——量化分析與非量化分析. 所謂的量化分析包括對財務報表，銀行對賬單，企業信用與經營狀況，現金流等各方面的分析。而非量化分析則對個人信用度，借款人和主要股東的品行以及還款能力等進行分析。需要貸款的中小企業主，也不妨參照這些標準來進行改進，提高自己企業的獲貸能力。

　　比如借款人和主要股東的品行。為了考察貸款人和主要股東的品行，銀行的信用經理、信貸部跟客戶、主要股東進行直接的交流，跟他談談，談談他在這個行業的見地、他的創意、對未來公司的前景，他對整個國際市場的了解，還有他在行業里面的經驗。銀行也會通過其他的渠道進一步了解，比如通過他的供應商、通過他的買家、通過他在市場的信譽，也可以通過傳媒了解管理層，他做事的方法是不是精確，是不是比較忠誠。

　　還有還款能力。公司未來是否具備持續盈利的能力則與其還款能力密切相關。因此中小企業未來的的業績發展的計劃、產品質量、廠房以及整個生產流程都是商業銀行的考察對象。這其中甚至包括他的競爭者，都將影響到它是否能夠獲得貸款。