公務(wù)員如何規(guī)劃養(yǎng)老應(yīng)對退休

　　2005年12月12日，本報投資理財周刊刊登的《20年后在京退休養(yǎng)老過滋潤晚年每年需要5萬元》在社會上引起了強烈反響，不少市民致電咨詢自己如何提前規(guī)劃才能安度晚年。

　　為了滿足讀者的需求，本報將請理財規(guī)劃師針對公務(wù)員、私營企業(yè)主、小業(yè)主等不同工作性質(zhì)的典型案例進行深入剖析，并給出詳實的理財方案。

　　典型案例

　　王先生今年40歲，是一位在政府工作的處級干部，雖然收入不是特別高，但工作和生活都很穩(wěn)定。王先生最近開始憂慮將來退休后的生活，不知道從現(xiàn)在起應(yīng)該怎樣為退休后的生活做理財規(guī)劃。以下是王先生的財務(wù)狀況。

　　王先生現(xiàn)在每月工資收入5000元，加上節(jié)日發(fā)的獎金全年大概有8000元，年終獎有1萬元，這樣王先生每年的現(xiàn)金收入大概在8萬元左右。預(yù)計退休后，收入主要來自退休金，大概每年4萬元左右。王先生的單位福利比較好，享受的是福利分房，看病有公費醫(yī)療，但目前

　　除此之外，王先生每個月的日常開支大概在1000元左右。退休后，王先生由于不能再享受單位的一些福利，預(yù)計日常開支會比目前增大。王先生目前還沒有購買任何商業(yè)保險，資產(chǎn)主要是銀行存款，但扣除掉孩子的教育費用后，基本上沒有什么存款。

　　財務(wù)分析

　　王先生退休后收支情況

　　◆退休金收入。

　　◆日常生活支出。

　　◆醫(yī)療費用的考慮。

　　其中退休金每年4萬元左右，日常生活支出當(dāng)前是每月1000元左右，退休后福利減少，這樣還會有所增加，假定增加50%的開支，即按當(dāng)前1500元計算。如果王先生還需要旅游等花費，將會更高。

　　由于醫(yī)療制度的改革，王先生退休后還要考慮一定的醫(yī)療費用，這里假定為每年1萬元。

　　王先生當(dāng)前財務(wù)情況

　　◆每年收入8萬元。

　　◆支出每年1.2萬元。

　　◆扣除為孩子準備的教育費用后，沒有什么存款，子女教育王先生已經(jīng)考慮，不進行計算。

　　退休養(yǎng)老考慮因素

　　退休前：

　　◆日常生活的支出。

　　◆風(fēng)險防范，預(yù)防人身風(fēng)險、財產(chǎn)風(fēng)險、醫(yī)療風(fēng)險、責(zé)任風(fēng)險等。

　　◆緊急備用金，在發(fā)生意外時滿足3-6個月的正常支出。

　　◆考慮為退休后生活所需的儲蓄和投資。

　　退休后：

　　◆有穩(wěn)定的收入。

　　◆考慮醫(yī)療方面的支出。

　　◆有足夠彌補收入不足部分的儲蓄。

　　◆其他個人意愿反映到財務(wù)上的收支變化。

　　◆遺產(chǎn)準備等。

　　退休所需養(yǎng)老金計算

　　根據(jù)他的財務(wù)情況，可以進行基本的計算和規(guī)劃，假定王先生按照國家規(guī)定60歲退休，離退休還有20年時間，當(dāng)前北京市的平均壽命為79.6歲，可以假定王先生退休生活可以持續(xù)20年。

　　假定王先生的工資不再增長，通貨膨脹率為2.6%。

　　王先生退休前的收入為：8萬×２0＝160萬元。

　　王先生退休前的支出為： ＝1.2萬×２5.8034≈40萬元。

　　凈收入為120萬，即到退休前可以攢120萬元。

　　退休后收入為：4萬×２0＝80萬元。

　　退休時每年日常支出為：1500×１2×(1＋0.026)20＝3萬元。

　　考慮每年的醫(yī)療費用，醫(yī)療費用的增長也按照通貨膨脹計算：1.7萬元。

　　王先生花費為每年4.7萬元。

　　20年的支出合計：＝4.7×２5.8034＝121萬元。

　　121萬-80萬＝41萬元，即王先生有41萬元的差額，考慮加上120萬元退休前的收入，還剩余79萬元，因此王先生完全可以滿足基本的退休生活。

　　如果王先生希望更好的退休生活，退休后增加每年1萬元的旅游等休閑支出，同時希望更長一些退休生活，假定85歲的壽命，退休生活25年：

　　考慮通貨膨脹的增長，每年的花費為6.4萬元。

　　25年的支出合計： ＝6.4×３4.6037＝221萬元。

　　25年的收入為：4萬×２5＝100萬元。

　　加上退休前的積累，基本可以滿足王先生的要求，但不能再為子女留下遺產(chǎn)。

　　如果考慮王先生的每年盈余用于投資，如果投資于1年期的存款，利率為2.25%，利息稅為20%，收益率為1.8%，20年的積累可以比不投資多出：

　　120萬＝8×２3.8193-1.2×３1.2076-120＝33萬元。

　　如果投資于比較保險和穩(wěn)定的貨幣市場，按照2.5%的年收益率，到退休可以多出：

　　120萬＝8×２5.5447-1.2×３3.6663-120＝44萬元。

　　因此，對于王先生來說，一般情況下已經(jīng)可以滿足他的退休后基本生活要求，雖然人的壽命無法準確預(yù)期，但王先生的退休金是根據(jù)實際壽命發(fā)放，每年4萬元左右的收入，基本可以覆蓋大部分的支出，可以不必考購買壽險，只要做好盈余的儲蓄即可。

　　但由于王先生沒有任何保障措施，在發(fā)生不可預(yù)計的意外時，將打亂日常生活的計劃和安排，進一步還可能會導(dǎo)致家庭財務(wù)的失衡，造成嚴重后果。這叫做人身損失風(fēng)險，一般除了必要的防范規(guī)避外，還要通過購買人身保險的方式來彌補風(fēng)險后的損失。可以用生命價值法估算其需要的生命意外險額度，如果王先生發(fā)生意外，損失約為100萬元，即需要購買100萬元保額的人身意外險。

　　對于家庭的其他險種，需要考慮的是財產(chǎn)保險，以及在醫(yī)療制度發(fā)生較大變化時，購買必要的

　　商報記者 張培娟／文