破解形形色色的理財陷阱

　　“39萬資金炒股，3年時間內會炒到1萬多”；賬戶上的股票被券商經紀人每天買進賣出，市值損失十幾萬；到銀行搞外匯理財，銀行說的收益率，其實根本達不到；投資萬能險，資金不僅沒增值，反而損失了不少……這些形形色色的理財“陷阱”，有些是出于惡意，有些則是金融機構在推介時涉嫌虛假陳述，但對老百姓來說都很不容易識別。

　　現在老百姓手上的閑錢越來越多了，很想能保值增值，但在理財的過程中碰到的陷阱

也不少，有時甚至讓一些投資者血本無歸。那么，該如何識別和避免這些理財陷阱呢？理財專家認為，關鍵還是自己要多些知識，多個心眼。

　　【陷阱一】經紀人瘋狂榨取傭金

　　案例：賬戶被操作損失十幾萬

　　2005年，王老伯與所在營業部的經紀人小陳相處不錯，一次偶然機會，王老伯的交易密碼被小陳看到，巧合的是，直到年底，王老伯因為家庭原因沒有到營業部，等他回來之后才發現，自己股票賬戶被人頻繁操作，幾乎是頭天買進，次日賣出，損失了十幾萬元。最后，王老伯找到營業部，營業部負責人卻以該經紀人已經離開為由，拒絕賠償。

　　現象：客戶受損經紀人卻獲返傭

　　前幾年開始證券業競爭日趨激烈，一些新進入福州市場的券商，紛紛以經紀人來招徠客戶，目前這一現象又在期貨業內重演。

　　很多券商營業部并不與經紀人簽訂勞動合同，經紀人也基本沒有底薪等，主要收入來源是靠券商返還的傭金。在無序發展的情況下，一些經紀人就打起了歪主意，如向沒經驗的客戶頻頻推薦股票，鼓勵其短線操作，最終客戶受損，但經紀人卻獲得大筆的返傭。

　　因此，對于經紀人制度，券商也認為是雙刃劍，創立初期可以帶來一定的客戶資源，但經紀人的短期行為，往往導致竭澤而漁。福州很多比較老的營業部往往不敢開展經紀人制度，原因就是經紀人的素質成問題。而一些投資者以為資金賬戶在自己手上，錢別人取不走，就大膽將股票賬戶密碼告訴他人，因此給經紀人等帶來可乘之機。

　　破解：優選機構自己操作

　　福州一家券商負責人認為，目前創新類和規范類券商評選已經出爐，投資者在選擇時可以優先選擇這些機構；其次，在選擇中介機構時不要只看傭金率多少，還要看所提供的服務；最后，如果營業部有配備經紀人的話，不要將股票賬戶和資金賬戶交給經紀人，經紀人有建議權，但最終操作還要自己來。

　　【陷阱二】買保險不賺反虧

　　案例：買萬能險2萬只剩1.7萬

　　去年3月，蘇女士投資2萬元購買了一份萬能壽險，據介紹，該產品的年收益率能夠達到3.3%。不料，一年下來，賬面資金只剩下1.7萬余元。

　　現象：萬能險收益被夸大

　　民生人壽一位知情者認為，目前，很多壽險公司都開發了萬能險這類產品，但保險公司的業務員卻往往有意無意地把客戶往誤解的路上引。

　　萬能險存在兩大誤區，首先，萬能險有兩大賬戶：一個是投資賬戶，另一個是風險保障賬戶。而萬能險的最低保證結算利率僅僅針對投資賬戶中的資金收益。由于業務員的“誤導”，不少投保人將已繳納的全部保費作為基礎，以承諾的年收益率來套算最終收益，最終導致實際收益率大大低于其預期。

　　其次，投保人所繳納的保險費在扣除風險保障賬戶的費用后，仍然不能完全進入投資賬戶，而是還要扣除一筆“初始費用”。

　　其實投資萬能險要等到十年之后，保單價值才基本與投保人投入資金相當，也就是說，萬能險是投越久越合算。

　　破解：承諾寫上保險單

　　在購買萬能險時，一定要看清保險條款，不要盲目依賴銷售人員的解釋和產品說明書之外的其他宣傳材料。不妨將保險代理人的各項承諾以附加條款的形式寫上保險單。另外，投資保險與投資其他金融產品不一樣，保險更多的是考慮保障功能，加上目前我國保險公司投資渠道比較單一，因此投資者在收益的預期上要適當降低。

　　【陷阱三】外匯理財不如儲蓄

　　案例：掛鉤理財收益急降

　　2004年，林先生買了一外匯

　　現象：資金如何運作銀行一頭霧水

　　從前年開始，銀行外匯理財產品日漸升溫，一些產品跨市場操作，比如和LI-BOR倫敦同業拆借利率掛鉤，或者和黃金、原油等商品價格掛鉤。銀行預先設定一個價格波動區間，當實際價格落在這個區間內投資者可獲得收益，如果超過這一區間，外匯理財收益有可能為零。但是我省一位銀行工作人員說，究竟資金如何運作，銀行也是一頭霧水，因此在向客戶介紹的時候，往往只能介紹累計收益等“誘人”指標。

　　還有就是，很多外匯理財只有銀行擁有提前終止權，而客戶要提前終止的話，都要支出一筆違約金，對于急需資金的客戶來說，如果要提前終止，往往損失較大。

　　破解：風險揭示書一定要看

　　銀行業內人士表示，購買外匯理財產品前，最好仔細閱讀產品合約及風險揭示書，如投資方向是否高風險、產品是否保本、在什么條件下保本等；此外還要注意條款中隱藏的風險，如終止權、贖回條件和費用等。尤需注意的是，外匯理財產品的提前贖回費較高，近期如需使用外幣，最好選擇期限合適的產品。對于一些掛鉤產品，投資者在投資之前要有自己的判斷。