股市持續(xù)低迷,讓去年紅透半邊天的投連險(xiǎn)遭遇了寒冬。凈值大幅縮水不說,在全國(guó)很多地方都出現(xiàn)了大規(guī)模退保事件。對(duì)此,保險(xiǎn)專家認(rèn)為,在降息周期、股市持續(xù)低迷的背景下,投連險(xiǎn)收益下降是必然的,但盲目退保也不可取,因?yàn)橥吮�將使投保人蒙受巨大的損失。專家表示,投連險(xiǎn)設(shè)有多種類型的賬戶,就是為了幫助投保人平衡投資風(fēng)險(xiǎn),對(duì)于抗風(fēng)險(xiǎn)能力較低的市民,不妨適當(dāng)運(yùn)用賬戶轉(zhuǎn)換功能,以降低未來(lái)可能產(chǎn)生的損失。

　　盲目退保損失大

　　前兩年股市紅火,成就了投連險(xiǎn)的“黃金時(shí)代”,但隨著次貸危機(jī)演變?yōu)榻鹑谖�機(jī),股市暴跌也讓投連險(xiǎn)遭遇了“寒流”。據(jù)有關(guān)機(jī)構(gòu)發(fā)布的投連險(xiǎn)第三季度分析報(bào)告顯示,三季度投連險(xiǎn)偏股型賬戶平均跌幅達(dá)到了14.97%,最小跌幅為9.24%,最大跌幅則達(dá)到25.30%。而混合偏股型賬戶收益跌幅則略好于偏股型賬戶,平均跌幅為10.87%。看著不斷縮水的保單,很多人就萌生了退保的想法。

　　但有保險(xiǎn)專家表示,出現(xiàn)投資賬戶縮水就盲目退保,將使“潛在損失兌現(xiàn)為真正損失”。“尤其是五年以內(nèi)的保單,由于在初期要交付較高的初始費(fèi)用,退保時(shí)還要繳納一定費(fèi)用,即使前期收益再高也很難平衡這部分費(fèi)用。”某保險(xiǎn)公司財(cái)富管理經(jīng)理吳先生告訴記者,以投保10萬(wàn)元的投連險(xiǎn)為例,第一年先要扣除3%的手續(xù)費(fèi),即3000元；剩余的9.7萬(wàn)中再扣除2%的買賣差價(jià),其余的錢才是進(jìn)入投資賬戶的費(fèi)用。如果在1至3年內(nèi)退保,要按照當(dāng)時(shí)賬戶價(jià)值扣除1%的手續(xù)費(fèi)后余額退給投資者。如果超過3年,不用扣除1%的手續(xù)費(fèi)。

　　賬戶轉(zhuǎn)換降低風(fēng)險(xiǎn)

　　數(shù)據(jù)顯示,雖然投連險(xiǎn)股票帳戶普遍大幅虧損,但第三季度其混合偏債型、債券型和貨幣型賬戶平均都實(shí)現(xiàn)了正收益。其中混合偏債型賬戶同類表現(xiàn)最好的收益達(dá)2.05%,債券型賬戶同類平均收益達(dá)1.13%,最高為3.61%,貨幣型賬戶平均收益達(dá)0.64%,投連險(xiǎn)仍不失為較好的避險(xiǎn)工具。

　　瑞泰人壽副總裁兼首席精算師寧森向記者表示,投保人不要將所有投資都集中于高風(fēng)險(xiǎn)賬戶,應(yīng)采取更穩(wěn)妥的循序漸進(jìn)的辦法。寧森介紹,對(duì)于不具備專業(yè)理財(cái)能力的一般投保人來(lái)說,還可以考慮使用成本平均投資法,如賬戶的定期自動(dòng)轉(zhuǎn)移功能。該功能可自動(dòng)地逐步提升高風(fēng)險(xiǎn)投資在投資組合中的比重。如果股市下跌,該功能將大大降低擇時(shí)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn),實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期收益。

　　鏈接　保險(xiǎn)重回保障本色

　　隨著投連險(xiǎn)、萬(wàn)能險(xiǎn)紛紛在熊市中遭遇“滑鐵盧”,保險(xiǎn)公司近期紛紛重拾保障大旗,產(chǎn)品類型集中在重疾及養(yǎng)老等方面。近日,中意人壽、友邦保險(xiǎn)等公司不約而同地推出年金保險(xiǎn)產(chǎn)品,在應(yīng)對(duì)市場(chǎng)變化的同時(shí),也為客戶構(gòu)筑更加全面的養(yǎng)老保障。

　　年金保險(xiǎn)是指保險(xiǎn)人承諾每年(或每季、每月)給付一定金額給被保險(xiǎn)人(年金受領(lǐng)人)的保險(xiǎn)。年金保險(xiǎn)是預(yù)防被保險(xiǎn)人因壽命較長(zhǎng)而可能喪失收入來(lái)源或耗盡儲(chǔ)蓄而進(jìn)行的經(jīng)濟(jì)儲(chǔ)備。中意此次推出的“隨心所享”年金保險(xiǎn)具有非常大的靈活性,承保年齡從30天至59周歲,并且提供3年交、5年交、10年交、20年交和一次性交費(fèi)等交費(fèi)期間,此外還有月交、季交、半年交等靈活的交費(fèi)方式,同時(shí)有重大疾病保障等多種附加險(xiǎn)供客戶靈活選擇。而友邦“金喜年年”則是一款逐年返還的分紅型年金產(chǎn)品,該產(chǎn)品短期繳費(fèi),逐年返還,客戶在短短幾年就可以完成繳費(fèi),極為適合有短期繳費(fèi)需求的客戶。

　　本報(bào)記者　孫君成