投連險有收益也有風險
http://www.sina.com.cn 2007年02月01日 06:57
上海金融報
近期，股市一路走牛，投連險的收益連續大漲。陳小姐本來計劃買一份壽險，但是同事小王極力推薦投連險，他說投連險就是賺錢險，去年很多投連險都賺了50%至60%。陳小姐聽了心癢癢的，也想購買投連險了。投連險到底如何？應該怎么投資
[ 記者 徐靜 ]
并非人人都適合
剛剛過去的2006年，對于購買了投連險的人們來說，無疑是豐收的一年。
據統計，從2006年初到2007年年初，平安世紀理財投資連結險下的平安發展投資賬戶、保證收益投資賬戶、平安基金投資賬戶、平安價值投資賬戶的收益率分別達到了38%、2%、70%和15%；瑞泰財富工程投資連結險下的穩定型投資賬戶、平衡型投資賬戶、成長型投資賬戶的收益率分別為20%、98%和122%；泰康放心理財投資連結保險五年定期保證收益賬戶與進取型賬戶的收益率為13%和109%。
這讓很多人都覺得投連險就是賺錢險，得了保障，還賺了收益，無疑是投保的第一選擇。有關數據顯示，今年以來，很多保險公司的投連險產品都旺銷。
的確，投連險相對于傳統壽險品種而言，除了能夠提供保險功能外，還有較強的投資功能。但值得注意的是，在分紅險、萬能險、投連險三種投資型險種中，投連險是惟一不設保底利率的險種，并且投資股票的比例可達100%。也就是說，投連險資金與股市直接關聯，收益可能會很高，但保戶承擔的風險也高。
投連產品對投保人來說承擔的風險較大，因而適合具有較強抗風險能力的人購買。在海外，兩類人群比較傾向買投連險：一是有大量基本保障型保險產品的人，在他們眼里，保險公司作為機構投資者之一值得委托理財；二是有投資理財需要的人士，他們習慣把錢放在不同的籃子里。
另外，投連險相對傳統壽險來說比較復雜，所以購買投連產品的投保人最好具備一定的金融知識，這樣才能看懂保險條款，分析各個投資賬戶的風險和預期收益，從而選擇適合自己的保險品種、投資賬戶等。
適合長線投資
目前，投連險較高的收益率將會導致較高的保險費率。有關專家表示，目前投資者如購買投連險還是應以保障功能為主，投資功能為輔，兼顧儲蓄功能。
從投資功能來看，投資連結險屬于中長線投資，并且投保時必須繳納一筆不低的初始費用，而在退保時則根據投保年限又需要繳納一定額度的手續費用。高昂的進出費用決定了購買投資連接險是一項長期投資計劃，而不像投資股票、基金一樣可以高拋低吸、頻繁進出。投資者如果注重短期收益而去沖動投保或者退保，將會有將大的損失。
另外，投連險將保費一小部分用于保險保障，而大部分委托專家理財。投資單位在一定時期內(如一兩年內)連續減值的情況也并非不可能發生。在投資單位連續減值期間發生了保險事故，雖然死亡保險金按既定的保險金額給付，但由于保單現金價值減少，所以投保人(或被保險人、受益人)領取的總金額就比較少。
