歐陽曉紅

　　高壓監管之下，被保險界視為“利潤調節器”的未決賠款準備金，還能一如既往奏效嗎？

　　“我們沒有刻意‘作假’啊，完全是一種財務技術處理。”4月17日，面對一周前保監會 《關于永安財產保險股份有限公司少提準備金有關情況的通報》，一位永安財產保險股份有限公司(下稱永安公司)人士說。

　　該通報稱，永安財險2007年未決賠款準備金的提取不符合 《保險公司非壽險業務準備金管理辦法》的有關規定，導致該年少提準備金2.15億元。

　　這似乎是保監會實質性推進分類監管的一個信號。

　　永安的“無心之過”

　　4月21日，保監會主席吳定富在一季度保險監管會上表示，今年全面推進分類監管，以保險公司2008年底未審計數據為基礎對公司進行了首次分類，有針對性地采取監管措施。

　　永安財險被通報，意味著保險業將迎來一場真正意義上的“監管風暴”。

　　隨著分類監管的全面推進，一批財險公司的償付能力危機被認為將被暴露。而“高壓線”之下，“難免有公司會采取一些特殊財務處理手法，諸如少提未決賠款準備金等調節其經營利潤。”業界人士分析。

　　不過，永安少提準備金之事件似乎只是一次意外。

　　通報稱，永安財險2007年準備金評估過程中存在多攤回應收分保準備金、違反規定選擇評估結果等問題，當年少提2.15億元準備金；并依據《保險法》規定，對永安公司給予罰款30萬元、責令其撤換精算責任人的處罰。

　　永安公司相關人士說，少提準備金完全是技術原因，并非公司有意想少提。該人士解釋，精算有不同的辦法，在計算過程，由于其選取不同系數，所產生的計算結果與保監會的數據有偏差；監管層認為應該采取更為審慎的辦法。

　　“少提準備金只是計算結果、選取方法的不同而已，是無心之過，沒有摻雜作假、調節利潤的意愿。”他強調說。

　　該人士對于監管層撤換其精算師的重罰感到意外，但還是非常理解監管部門控制償付能力風險、規范經營的“良苦用心”。因為，就目前的經營環境來說，承保效益每況愈下，投資收益利差空間收窄，在經營虧損的背景下，惟有靠增加資本金方能維系生計。

　　上述永安公司人士亦坦言，去年其經營狀況不盡人意，承保虧損；但好在該公司于去年就已完成了增資擴股，資本金由3億增至16.6億元，償付能力已達100%以上，滿足監管要求。

　　至于通報提及的，“嚴禁通過少提準備金調節利潤與償付能力狀況，以確保準備金評估結果科學與合理性”；該人士說，不便評論其他保險公司是否有過調節利潤，少提準備金事宜，至少對永安而言，是一次偶然事件。

　　值得一提的是，就在3月19日，保監會還通報批評了瑞福德健康保險股份有限公司總精算師劉雯菁，事端緣于瑞福德健康保險股份有限公司存在少提、漏提準備金及相關負債。

　　分類監管的信號

　　其實，未決賠款準備金被當作“利潤調節器”，用來調增或調減利潤，已是保險業的“潛規則”。

　　對此，一位國有財險公司高管表示：“未決賠款準備金的核心是經營業績真實性，關乎盈虧與否，往往容易扮演‘利潤調節器’的角色。”

　　他同時指出，準備金和償付能力屬于保險經營的兩個不同層面的問題，但二者指向一致，聯系密切。償付能力是監管的關鍵，其核心是解決保險經營的關鍵：賠得起。

　　譬如，在實務操作中，經營業績好的公司推遲納稅，高估多提未決賠款準備金，旨在隱瞞利潤，而經營業績不佳的公司為獲取保戶和股東的信任，刻意不提或少提，增大經營風險。

　　理論上，未決賠款準備金制度較為完善，如《保險公司非壽險業務準備金管理辦法實施細則 (試行)》的通知(保監發[2005]10號)，但在執行方面一直存在問題，而“執行問題從一個側面也反映了制度的可行性；因為按照當時的情況，也許相當多的公司均面臨著嚴峻的問題。所以，在執行的時點和剛性上就打了折扣。”上述國有財險公司高管表示。

　　然而，特殊時期，保監會急踩“剎車”，欲遏制行業惡習。

　　274號文稱，保監會今后將對準備金評估充足性進行專項現場檢查，嚴厲查處違反有關規定少提準備金的行為，嚴肅追究公司和相關責任人的責任。

　　不過，投資收益下降、承保虧損、償付能力不足的問題將有可能因此而進一步暴露，成為不少險企的一道“緊箍咒”。而今年保監會定會加大償付能力風險控制，成為分類監管的核心。

　　瑞士再保險日前公布的相關模擬數據顯示，對某些保險公司來說，如果目前以犧牲承保質量為代價追求市場份額的增長模式不改變的話，其償付能力將在2010年進一步惡化。

　　一位權威人士透露，分類指標合理與否，只是內部作為監管的一種參考。理論上，制定指標體系與實現情況是否一致亦有待商榷；另外，權重值設置，諸如檢查違規、高管違規等權重值多少、占比幾何等均未確定。

　　“何況單一指標很難客觀描述公司總體經營狀態，但原則上，償付能力不合規占比多少為好？權重值是多少？20%還是50%或一票否決等，均未予明確。”上述人士說。

　　對于分管監管的具體進展，該人士表示，正在試點，上述問題都尚待討論，今后也未必會公布不合規的險商名單。

　　來源：經濟觀察網

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