|
本報(bào)記者 吳雨珊
北京報(bào)道
萬物生長的氣息彌漫在撲面而來的春天里，一些孕育已久的新制度也開始破土萌芽。
4月4日，記者通過不同渠道看到了至少三個(gè)版本的《存款保險(xiǎn)條例》。據(jù)一位參加過存款保險(xiǎn)制度討論的人士說“這都是過時(shí)的老版本了。”
另一份較新的《存款保險(xiǎn)條例》討論稿，對(duì)存款保險(xiǎn)制度運(yùn)行機(jī)構(gòu)的職能、承保對(duì)象、保費(fèi)費(fèi)率等一系列問題進(jìn)行了擬訂。“草案推翻了一次又一次，至今沒有最后定稿，存款保險(xiǎn)制度太復(fù)雜了，一切都是變數(shù)。”上述人士說。
人民銀行成立存款保險(xiǎn)課題組時(shí)日已久，銀監(jiān)會(huì)、發(fā)改委、財(cái)政部、國務(wù)院法制辦等四大部門參與進(jìn)來，對(duì)討論稿進(jìn)行多次修訂，前后長達(dá)一年多。
4月7日，中國人民銀行金融穩(wěn)定局存款保險(xiǎn)處副處長顏海波向記者證實(shí)，存款保險(xiǎn)方案數(shù)易其稿，目前還在各部門征求意見；《存款保險(xiǎn)條例》也正在制定過程中，許多問題仍然沒有定論。
盡管解決的通道還未被全部打開，但多次修改、初步成形的《存款保險(xiǎn)條例》，已經(jīng)能夠讓我們描述未來存款保險(xiǎn)制度的大致輪廓。
新機(jī)構(gòu)：存款保險(xiǎn)管理委員會(huì)
自1998年第一個(gè)金融機(jī)構(gòu)“中國新技術(shù)創(chuàng)業(yè)投資公司”被關(guān)閉和1999年廣東國投實(shí)施破產(chǎn)以來，已有近300多家金融機(jī)構(gòu)包括銀行、證券公司、信托公司等先后被關(guān)閉、破產(chǎn)或兼并，所涉及的自然人債務(wù)就超過1700億元。“目前面臨市場(chǎng)退出的銀行等存款類金融機(jī)構(gòu)較多，據(jù)估計(jì)將有上千億的債務(wù)需要清償。”顏海波在一篇專門論述存款保險(xiǎn)制度的文章里寫道。
一項(xiàng)抽樣調(diào)查表明，在我國存款機(jī)構(gòu)里，5萬元以下的居民存款賬戶數(shù)占98.07%——占絕大多數(shù)的小額存款人的利益能否得到維護(hù)，決定著整個(gè)金融系統(tǒng)的安危甚至社會(huì)的穩(wěn)定。新的存款保險(xiǎn)制度將把金融機(jī)構(gòu)納入到危機(jī)解決系統(tǒng)中來。
“存款保險(xiǎn)制度的執(zhí)行機(jī)構(gòu)不叫存款保險(xiǎn)基金理事會(huì)，而是存款保險(xiǎn)管理委員會(huì)(以下簡(jiǎn)稱存保會(huì))。”上述一位參加過相關(guān)討論的人士針對(duì)一些市場(chǎng)傳言說。
根據(jù)現(xiàn)有方案，存保會(huì)將是國務(wù)院直屬事業(yè)單位，行政級(jí)別為副部級(jí)。存保會(huì)最初的注冊(cè)資本金可能來自人民銀行的再貸款。今后，在債務(wù)清償出現(xiàn)困難的特殊情況下，存保會(huì)還可利用向人民銀行申請(qǐng)?zhí)貏e融資、向機(jī)構(gòu)投資者發(fā)行債券等方式補(bǔ)充資金。
存保會(huì)的主要職責(zé)是，當(dāng)參加存款保險(xiǎn)的銀行出現(xiàn)支付危機(jī)或者面臨破產(chǎn)清算時(shí)，介入問題銀行的清算、重組、破產(chǎn)等具體操作中，并運(yùn)用存款保險(xiǎn)基金對(duì)債權(quán)人進(jìn)行有限額的債務(wù)賠付。同時(shí)，存保會(huì)可能還將與銀監(jiān)會(huì)等部門建立信息共享機(jī)制，以更好地掌握金融機(jī)構(gòu)的各類信息。
存款保險(xiǎn)基金將由三部分資金組成：金融機(jī)構(gòu)繳納的存款保險(xiǎn)費(fèi)、財(cái)政資金和存保會(huì)資金。而誰來參保、存保費(fèi)率如何設(shè)計(jì)，就成為接下來關(guān)鍵的環(huán)節(jié)之一。
“統(tǒng)一費(fèi)率”已成共識(shí)？
曾一度困擾存款保險(xiǎn)制度設(shè)計(jì)進(jìn)程的問題是，四大國有商業(yè)銀行是否應(yīng)當(dāng)參加存款保險(xiǎn)？一方面，在我國銀行儲(chǔ)蓄存款總額中，有80%的存款集中在四大國有商業(yè)銀行，他們不參保，存款保險(xiǎn)制度的覆蓋面太窄，仿若虛設(shè)；另一方面，如果參保，四大行將繳納不菲的保險(xiǎn)費(fèi)，勢(shì)必給其造成一定的財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)。
來自權(quán)威人士的確切消息是，包括四大行、股份制商業(yè)銀行、城市商業(yè)銀行、開辦人民幣業(yè)務(wù)的外資銀行法人在內(nèi)的金融機(jī)構(gòu)都要求強(qiáng)制性參保已成定局，而且，不同銀行可能將按同等的費(fèi)率繳納保險(xiǎn)費(fèi)。
大銀行和小銀行是否應(yīng)當(dāng)按單一費(fèi)率繳納保費(fèi)，是學(xué)界一直爭(zhēng)論不休的問題。國際上通行的保費(fèi)征收方式分為單一費(fèi)率制和差別費(fèi)率制，有43個(gè)國家目前仍實(shí)行單一費(fèi)率制，就是對(duì)不同規(guī)模、不同風(fēng)險(xiǎn)的銀行按統(tǒng)一比例征收保費(fèi)。不少學(xué)者極力反對(duì)這種制度，認(rèn)為它“劫富濟(jì)貧”，對(duì)大銀行和好銀行很不公平。
目前，世界上有24個(gè)國家實(shí)行差別費(fèi)率制，也叫風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整費(fèi)率制。主要是根據(jù)銀行監(jiān)管指標(biāo)，采用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)大小的費(fèi)率計(jì)算方法，對(duì)不同風(fēng)險(xiǎn)度的銀行征收不同的保費(fèi)。換言之，規(guī)模越小、風(fēng)險(xiǎn)越大、資產(chǎn)質(zhì)量越差的銀行就要繳納越高的保費(fèi)。
這個(gè)問題也曾在存款保險(xiǎn)課題組里產(chǎn)生分歧。記者所見的舊版《存款保險(xiǎn)條例》曾提出實(shí)行差別費(fèi)率制。但前述權(quán)威人士表示：“差別費(fèi)率制肯定是今后長期發(fā)展的一個(gè)目標(biāo)，只是現(xiàn)在還不適宜采用。(單一費(fèi)率制下的)具體費(fèi)率正運(yùn)用一套數(shù)理統(tǒng)計(jì)模型進(jìn)行測(cè)算，我們會(huì)拿出一個(gè)商業(yè)銀行能夠承受的金額。”
他解釋道，風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整費(fèi)率的計(jì)算主要依靠監(jiān)管評(píng)級(jí)如CAMELs評(píng)級(jí)、資本充足率、資產(chǎn)規(guī)模等指標(biāo)，但目前我國的銀行監(jiān)管還不到位，各項(xiàng)測(cè)算指標(biāo)很不健全，而且銀行可以通過掌握貸款的分類和準(zhǔn)備金的多寡來控制和篡改資本充足率等指標(biāo)，依據(jù)這些數(shù)據(jù)計(jì)算出來的費(fèi)率肯定不準(zhǔn)確，也就失去了它的意義。
專事該項(xiàng)制度研究和制定工作的顏海波在其文章里也表達(dá)了對(duì)實(shí)行差別費(fèi)率制的擔(dān)心。他認(rèn)為，銀行的風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)費(fèi)率是要求絕對(duì)保密的，一旦泄露各銀行的費(fèi)率指標(biāo)，可能引發(fā)人們對(duì)存款安全的擔(dān)心，從而出現(xiàn)銀行存款擠兌現(xiàn)象，大量存款將從規(guī)模較小的銀行轉(zhuǎn)移至實(shí)力雄厚的大銀行，導(dǎo)致弱小銀行破產(chǎn)。
實(shí)行單一費(fèi)率制，四大行勢(shì)必要拿出更多的錢繳納保費(fèi)，四大行對(duì)此頗有抵觸情緒也就不足為怪了。顏海波認(rèn)為，四大行無論是資產(chǎn)規(guī)模、市場(chǎng)份額都是國家大量出資才實(shí)現(xiàn)的，相比之下，其他中小銀行享受的優(yōu)惠就小得多。因此，占有較大市場(chǎng)份額的國有銀行應(yīng)當(dāng)對(duì)市場(chǎng)穩(wěn)定分擔(dān)一定的責(zé)任，也避免高風(fēng)險(xiǎn)機(jī)構(gòu)倒閉后的“多米諾骨牌效應(yīng)”影響整個(gè)金融系統(tǒng)的穩(wěn)定。
不過，顏海波建議，可以考慮對(duì)國有銀行給予一定的利益補(bǔ)償機(jī)制，比如通過調(diào)整差別存款準(zhǔn)備金率來實(shí)行補(bǔ)償。
至于承保的存款種類，根據(jù)存款保險(xiǎn)基金的規(guī)模，可能包括居民的人民幣和外幣存款、企業(yè)存款 主要是個(gè)體經(jīng)營企業(yè)、機(jī)構(gòu)存款中由居民個(gè)人委托的存款；可能不包括銀行同業(yè)存款、政府部門及相關(guān)機(jī)構(gòu)的存款、金融機(jī)構(gòu)董事、管理人員與股東在本機(jī)構(gòu)的存款和與洗錢等犯罪有關(guān)的存款。
“10萬元賠付額”沒有定奪
人們最關(guān)心的是，參加了存款保險(xiǎn)的金融機(jī)構(gòu)一旦破產(chǎn)、關(guān)閉，其債權(quán)人能夠得到多少賠償？
在不久前召開的北京大學(xué)湘財(cái)高級(jí)資本論壇上，央行副行長吳曉靈表示，存款保險(xiǎn)制度將對(duì)債權(quán)人限額賠付。也就是說，如果一家銀行被關(guān)閉，國家將不會(huì)像過去那樣全額賠付，儲(chǔ)戶只能拿到一定額度以內(nèi)的賠償，超出額度的部分，視破產(chǎn)機(jī)構(gòu)資產(chǎn)清算的結(jié)果而定。
問題在于，究竟什么樣的賠付額度是合理的？額度太高，容易出現(xiàn)道德風(fēng)險(xiǎn)，儲(chǔ)戶也不會(huì)有監(jiān)督銀行的動(dòng)力；太低，則會(huì)使人們對(duì)金融體系的穩(wěn)定性產(chǎn)生懷疑，甚至把大量存款轉(zhuǎn)移到他們認(rèn)為實(shí)力雄厚的大銀行。
IMF(國際清算銀行)推薦對(duì)存款人承保的賠付額起點(diǎn)是人均GDP的一至二倍范圍內(nèi)，并覆蓋90%以上的存款。在美國，賠付額為10萬美元，相當(dāng)于人均GDP的3.2倍，而轉(zhuǎn)軌制國家一般偏高。
顏海波分析，截止到2002年末，我國居民儲(chǔ)蓄總額為86910.7億元，城鄉(xiāng)人均儲(chǔ)蓄為6763.5元，人均GDP為8184元。如果按照人均GDP的兩倍計(jì)算，賠付額僅為16368元，顯然超出了居民的心理承受能力。
在現(xiàn)有儲(chǔ)蓄存款機(jī)構(gòu)里，5萬元以下的居民存款賬戶數(shù)占98.07%，金額占27.84%。于是，有人提出5萬元的賠付金額，約是人均GDP的6倍。雖然大部分小額存款人得到了保障，但這部分人的存款額度較低，對(duì)銀行經(jīng)營管理監(jiān)督的影響有限。
實(shí)際上，10萬元以下的居民存款賬戶數(shù)占99.38%，其金額占73.73%。如果將賠付金額確定在10萬元(約是人均GDP的12倍)，不僅更大范圍地覆蓋了小額存款戶，也在一定程度上保護(hù)了大額存款戶，他們對(duì)存款保險(xiǎn)制度所建立起的信心，會(huì)在一定程度上避免銀行倒閉給社會(huì)穩(wěn)定造成的影響。
因此，現(xiàn)在普遍的觀點(diǎn)是賠付金額上限可能會(huì)定在10萬元。不過課題組人員表示，由于這項(xiàng)指標(biāo)十分關(guān)鍵，必須考慮多方面因素，所以目前仍在計(jì)算之中，沒有最后定奪。
| 
