國泰君安期貨有限公司 許宿淮


　　在本報告中我們將要介紹這樣一個預測模型,在該模型中我們是對一組匹配交易的價差進行預測,理論上這個模型可以有75%的預測精度。用通俗的話說,這個模型所描述的是:如果今天的價差大于預測的平均價差,那么就可以預測明天的價差將小于今天的價差;另一方面,如果今天的價差小于預測的平均價差,那么就可以預測明天的價差將大于今天的價差。

　　在本報告的第一部分,我們首先用用嚴格的數學語言描述該模型,然后在一定的假設前提下從理論上證明該模型的結論;在第二部分我們對數據進行分析,以此來驗證該模型的結論。首先利用從5種特定的分布中抽樣所獲得的數據進行驗證,其驗證結果與理論值能夠很好的吻合;但利用實際數據進行驗證時,預測的正確率只能達到64%-70%左右,雖然沒有達到75%的理論值,但是采用指數衰減的局部加權平均數作為價差序列的中位數進行預測時,正確率基本上可以穩定在70%左右,這樣我們就可以保證有40%的絕對正確率,這在實際中具有重要的意義。