2. 2010年輪胎需求量的測算

　　(1)汽車輪胎

　　汽車輪胎是輪胎產業(yè)的主導產品,為了數(shù)據(jù)統(tǒng)計的連續(xù)性和可比性，這里仍把三輪汽車、低速四輪汽車所需求的輪胎歸為農業(yè)輪胎。汽車工業(yè)在2007年上半年仍保持了高速的發(fā)展，但由于國家宏觀經濟的調控，以及汽車產業(yè)結構本身的調整，在今后幾年增速可能會相對減緩。2006年為基數(shù)，到2010年，這里假定乘用車產量以年均增長15%、商用車以年均增長8%左右來測算，汽車總產量也會超過1000萬輛接近1200萬輛，總產量年均增長在13%左右。相應的汽車保有量也會超過6200萬輛達到6700萬輛左右，其中乘用車達到4000萬輛以上，比2006年增長一倍以上，詳見表4，以此作為輪胎需求量的測算基礎。

　　輪胎表4：2010年我國汽車產量及保有量估計

　　汽車輪胎的測算為了簡化起見，2010年輪胎需求量以2006年為基礎，以2006-2010年汽車產量、保有量的年均增長率為依據(jù)，轎車輪胎的配套胎以乘用車產量年均增長15%，維修胎以乘用車保有量的年均增長22.7%計算。輕卡輪胎與載重輪胎的配套量均以商用車年均增長8.6%，維修胎均以商用車保有量年均增長8.3%計算。結果如表6所示。

　　按照表1和表5測算汽車輪胎國內需求量，2006年為12970萬條，與表2的國內銷售量13634萬條相比少了664萬條，如考慮銷售商等仍有庫存量，兩者是比較吻合的。由此預測的2010年需求量為20900萬條，均以測算數(shù)比較，輪胎年均增長為12.7%，其中子午胎18130萬條，年均增長16.4%。

　　(2)其它輪胎

　　A、工程機械輪胎

　　工程胎近幾年在我國成為輪胎產業(yè)投資的又一個熱點。國際上有色金屬價格上漲，促進了礦山業(yè)的繁榮，也加大了對工程胎的需求，尤其是負載90T以上的重型自卸車所需要的巨型工程胎。據(jù)資料介紹，全球目前擁有90～300T的這種車輛約1.8萬臺，到2010年將增加到2.7萬臺，需求巨型工程胎(主要是子午胎)20萬條左右，我國也將有2萬條的產能，但目前仍以生產斜交巨胎為主，大部分出口。

　　2006年，我國各類工程胎產量約350萬條，同比增長50%，其中子午胎近20萬條，發(fā)展迅速，主要用于出口。大中型工程胎出口達90萬條以上。據(jù)預測,2010年國內需求工程胎在340萬條左右，出口160萬條，合計500萬條，其中子午胎可形成200萬條/年產能，用于國內和出口各半，巨型工程子午胎實現(xiàn)產業(yè)化。

　　B、農業(yè)輪胎

　　農業(yè)輪胎在我國輪胎統(tǒng)計中，除各類拖拉機輪胎外，還包括了三輪汽車、低速四輪汽車輪胎，兩者之和需求量估計在4000萬條左右，其中拖拉機輪胎約為1100萬條，三輪和四輪汽車輪胎約為2900萬條，出口200萬條，合計農業(yè)輪胎4200萬條左右，大部分為斜交輪胎，將發(fā)展一部分大型拖拉機子午胎。

　　C、工業(yè)輪胎

　　包括叉車、牽引車、平板車等工業(yè)車輛用胎，分為充氣輪胎和實心輪胎兩大類。此外，出口到美國等地的園藝車輪胎數(shù)量達500萬條以上，但輪胎耗用的材料很少。按自然條數(shù)計入輪胎總產量時，往往略掉一部分園藝車輪胎，此類輪胎按900萬條左右考慮。

　　3. 輪胎的出口市場

　　是我國輪胎產業(yè)持續(xù)發(fā)展的重要市場，目前有1/3以上產量的輪胎出口。國際貿易摩擦不斷出現(xiàn)，加之輪胎出口退稅政策的變化，輪胎出口迅猛的態(tài)勢可能會減緩。輪胎出口以子午胎為主導產品，現(xiàn)在已占汽車輪胎出口量的80%以上。到2010年，輪胎出口可能穩(wěn)定在10%的增長率，即16000萬條左右，其中子午胎14000萬條，約占90%。同時提高出口輪胎的技術附加值和品牌效應，打造國際名牌產品。

　　4. 輪胎總需求量

　　根據(jù)以上分析，綜合國內外市場的發(fā)展，2010年輪胎總需求量匯總于表7。從表中看到，總需求量為41330萬條，年均增長率9.3%，符合“十一五”規(guī)劃中的8%以上持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展的方針。其中子午胎32230萬條，占78%，也達到了子午化率70%以上的產品結構調整目標。出口量約為15790萬條，年均增長率9.2%，超過總產量30%的要求，達到38%，出口產品子午胎將上升到近90%，成為主導產品。

　　1) 對橡膠的需求量

　　根據(jù)表2、表7和表8測算了2006年及2010年的橡膠需求量，列于表9。

　　測算結果，2006年輪胎行業(yè)耗膠量為310萬T，其中NR189萬T，，SR121萬T，SR比例為39%，與實際情況基本相符。

　　預測2010年輪胎行業(yè)耗膠量為420萬T，其中NR247萬T，，SR173萬T，SR使用比例提高到41%，年均增長率分別為：7.9%、7.0%和9.2%，SR增長高于NR。

　　三、 2002008年全球和中國天膠供需預估

　　由于近年來，天然橡膠的供應和需求均呈現(xiàn)穩(wěn)步增長的狀態(tài)，全球天然橡膠的供應面在東南亞橡膠主產區(qū)擴大種植面積和提高單產上都有較大的提高。而需求上雖然美國、日本等傳統(tǒng)天膠需求大國需求呈現(xiàn)縮減趨勢，但近年來中國的天然橡膠需求量已躍升至全球首位，且隨著中國國內輪胎產業(yè)結構的擴大和調整，天然橡膠需求量依然在穩(wěn)步增長；此外印度和東南亞等國在輪胎等行業(yè)的發(fā)展也較為迅速。全球天膠的需求量也呈現(xiàn)穩(wěn)步增長的勢頭。分析近年來的全球天膠供需數(shù)據(jù)和供需的增長勢頭，在2010年之前，天然橡膠仍將處于供應略大于需求的狀況。國際橡膠研究組織(IRSG)預計，2007年全球天膠產量達973.6萬噸，同比增長0.6%；消費量為938.4萬噸，同比增長約1.7%。2007年天膠供需盈余35.2萬噸，2006年為45.2萬噸。

　　另據(jù)新加坡12月18日消息，國際橡膠研究組織(IRSG)最新數(shù)據(jù)預計，2007年全球天然橡膠過剩量減少至69000噸，受消費增加以及主要生產國產量下滑的影響。IRSG稱，2007年全球天然橡膠可能僅較去年的968萬噸增長1.3%至980萬噸。但IRSG警告稱，2008年天然橡膠和合成橡膠需求增長可能減慢，因擔心高位的油價會影響全球經濟。

　　四、 2002008年影響天膠市場的其它因素

　　1. 世界及中國宏觀經濟

　　1) 世界經濟增長前景承壓

　　世界經濟從2003年進入高速發(fā)展期，在2006年達到高點，并在2007年保持了這一局面。2007年上半年，全球經濟繼續(xù)強有力地擴張，增長率超過5%。中國的經濟增長勢頭進一步加強，增長率達11.5%。印度和俄羅斯的增長依然非常強勁。過去一年里，僅這三個國家就占全球增長的一半。其他新興市場和發(fā)展中國家(包括非洲低收入國家)的經濟也繼續(xù)強勁擴張。在先進經濟體，歐元區(qū)和日本在兩個季度的強勁增長后，于2007年第二季度放慢了增長速度。在美國，由于住房市場下滑繼續(xù)產生相當大的阻力，2007年上半年的增長率平均為2.25%。

　　然而，經濟前景面臨明確的下行風險，主要是擔心金融市場的壓力可能加劇，導致更顯著的全球下滑。金融市場的動蕩，源于美國爆發(fā)的次優(yōu)級貸款危機，目前該危機尚未渡過，而且對于其后續(xù)的影響依然難以確定。面對金融市場的動蕩狀況，IMF對全球增長的基線最新預測略有下調，盡管依然預計全球經濟將繼續(xù)以堅實步伐增長。預計全球經濟在2007年將增長5.2%，在2008年將增長4.8%。對2008年的預測比先前的預期下降了0.4個百分點。增長率下調幅度最大的是美國(目前預計美國2008年增長1.9%)，可能在最大程度上受到美國外溢影響的國家，以及持續(xù)金融市場動蕩的影響可能更為嚴重的國家。

　　與IMF的預測一致，經合組織(OECD)近期也下調了明年全球經濟增長預期，并表示工業(yè)國家長久的住宅市場繁榮終于結束，但應該不會演變?yōu)楸辣P。此外，一連串打擊影響了全球經濟，將導致2008年的全球經濟增速放緩至5年來最低水平。在每年兩次的《經濟展望》(ECONOMICOUTLOOK)中，經合組織預測，在2008年第四季度，經合組織的年經濟增幅降為2.1%，低于今年5月預測的2.7%。經濟不景氣的影響，今年世界經濟增長將減緩。這份報告與經濟事　務部年初發(fā)布的報告一致，預測世界經濟在連續(xù)三年保持強勁而廣泛的增長后，今年將出現(xiàn)減速。世界生產總值將由2006年的4%下降到2007年的3.4%，2008年將保持在3.6%。報告指出，美國房市不景氣導致的經濟滑坡是造成全球經濟增長變緩的主要原因。

　　2) 中國經濟發(fā)展能否延續(xù)強勁

　　2007年前三季度，中國經濟出現(xiàn)了高速發(fā)展態(tài)勢。國內生產總值同比增長11.5%，增速與上半年持平；農業(yè)生產基本穩(wěn)定，工業(yè)生產保持較快增長，投資增幅高位平穩(wěn)回落，消費持續(xù)快速增長，對外貿易穩(wěn)定較快增長，但物價在快速增長。11月份，居民消費價格總水平同比上漲6.9%，1-11月份累計，居民消費價格總水平同比上漲4.6%。

　　12月份結束的中央經濟工作會議認為，當前我國經濟運行中一些長期積累的突出矛盾和問題還沒有得到根本解決，同時還出現(xiàn)了一些值得注意的新情況新問題。經濟增長由偏快轉為過熱的趨勢尚未緩解，價格上漲壓力加大，農業(yè)基礎依然薄弱，節(jié)能減排形勢相當嚴峻，涉及人民群眾切身利益的問題還比較突出。鑒于以上問題，會議強調要防止經濟增長由偏快轉向過熱，防止物價由結構性上漲演變?yōu)槊黠@的通貨膨脹。為此，央行對2008年的經濟工作定下基調：2008年將實行從緊的貨幣政策。這是央行首次如此表態(tài)，在此之前央行調控的思路是“適度從緊”。

　　可以看出，2008年國家對宏觀經濟將進行更為嚴格的調控，但對于2008年的中國經濟形勢，來自國內外的權威機構依然給出了樂觀的預測。IMF在最新的秋季《世界經濟展望》中對中國2008年的經濟增長率給出了10%的高數(shù)字，但是也應該注意到這一數(shù)字比7月份的預測下調了0.5%，不過相對春季9.5%的預測還是高出了0.5%。世界銀行9月發(fā)布的《中國經濟季報》預測2008年中國GDP增長率為10.8%，同時調高對中國2007年的GDP增長率至11.3%。而國內的權威機構，國家信息中心12月預測說，中國2008年的經濟增長率將達到10.8%。

　　2. 2007-2008國際原油價格走勢

　　2007年原油市場異常火爆，11月1日西得克薩斯輕油1月期貨盤中達到99.29美元/桶的歷史性高點，這一價位相對于2007年1月19日時50.40美元的最低點上升了97%。分析07年原油火爆的局面，主要有以下幾個因素：

　　第一、供求關系處于脆弱平衡狀態(tài)。這是國際石油價格不斷走高的基本原因。近年來，隨著全球經濟持續(xù)增長，原油需求穩(wěn)定上升，從2001年到2005年，年均增長1.6%。2006年達到8372萬桶/日。預計2007年需求達到8590萬桶/日，增幅幾乎是去年的兩倍。從2001年到2005年，原油產量年均增長1.4%，預計2007年供需基本平衡。

　　第二、不穩(wěn)定的地緣政治變化。這是國際石油價格不斷走高的外部原因。美國對伊拉克戰(zhàn)爭陷入泥潭，伊朗核問題日趨緊張和土耳其與伊拉克邊界局勢動蕩等均是推高油價的重要因素。

　　第三、美元疲軟和投機基金投入推動了油價上漲。由于國際油價以美元標價，與2005年相比，美元對歐元貶值20.3%，美元持續(xù)走低一方面導致價格上漲，另一方面是投機基金利用美元貶值對石油價格炒作。初始期，美元貶值會令使用非美元貨幣的國家能以更便宜的價格搶購石油，導致油價上漲。隨后，由于美元貶值導致投機基金不斷增購原油期貨，反過來推高油價；油價攀升，又吸引了新的投機商進入，進一步造成油價上漲。

　　第四、石油生產國和消費國對穩(wěn)定油價在看法上存在較大差異。石油生產國認為油價上漲的主要原因是投機基金炒作和煉油能力不足所致，因此不急于增產，一定程度上加劇了供求矛盾。

　　第五、煉油廠瓶頸問題。近年來煉廠能力的不足成為推漲原油的一個重要因素。即使在原油市場供應良好，原油充足的情況下，由于嚴重缺乏汽油等多數(shù)石油產品，因而一旦發(fā)生煉油生產性事故，油價就會出現(xiàn)大漲，有報道稱煉油瓶頸至少使油價虛高了20美元。國際能源署官員警告稱，高油價仍受提煉能力短缺的支撐，這種瓶頸在2010年前幾無緩和跡象，煉廠產能不足的緊張狀態(tài)對油價施加了更多的壓力。

　　對于2008年國際油市，出于對世界經濟增速放緩的擔心，國際能源署在最近5個月的報告中連續(xù)下修了2007及2008年世界石油需求的預測。考慮到上述導致2007年油價大漲的五點主要因素在2008年仍然存在，因而預計國際油價在2008年仍將維持高位，而且一旦上述因素中出現(xiàn)大的利好，國際油價的“百元時代”將會呈現(xiàn)在我們面前。

　　3. 季節(jié)更替和天氣因素

　　2005年以來全球天然橡膠的供需整體維持動態(tài)平衡，天然橡膠的農產品特性使得其割膠受季節(jié)性氣候影響較大，因此產膠國的天膠產量在一年當中出現(xiàn)季節(jié)性高峰低谷非常明顯。下面我們詳細介紹一下泰國、馬來、印尼、中國的天然橡膠主產區(qū)的割膠季節(jié)性變化：

　　除了季節(jié)性開割停割對天膠行情影響較大外，近年來天氣對于天然橡膠的割膠影響也越來越大，特別是東南亞地區(qū)日益頻繁的厄爾尼諾和拉尼娜氣候帶來的非季節(jié)性的降雨和干旱對橡膠主產區(qū)割膠影響較大，今年非季節(jié)性的降雨甚至一度使泰國橡膠協(xié)會對于全年天膠產量做出減產的預期。

　　2007年12月在印尼巴厘島舉行的聯(lián)合國氣候大會報告指出全球變暖已成既定事實。報告還指出氣候變化對東南亞的影響尤為明顯，比如，季風的變化將影響農業(yè)生產，海平面上升和龍卷風、暴風雨增多將引發(fā)洪災。這對于作為天然橡膠主產區(qū)的東南亞地區(qū)天膠產量將會有直接的影響，接下來的幾年中，相信天氣因素對于天膠行情的變化將會越來越重要。有時甚至在中期的行情中起到決定性的作用。

　　4. 相關行業(yè)政策性因素

　　2007年6月19日，財政部、國家稅務總局聯(lián)合發(fā)布《關于調低部分商品出口退稅率的通知》，其中橡膠、塑料及其制品出口退稅率下調至5%。橡膠、塑料及其制品出口退稅率原為13%，將從7月1日起改為5%。對國內的橡膠制品出口企業(yè)造成一定的影響，但另一方面也有利于國內企業(yè)由粗放型、低附加值產品生產向集約型、高附加值產品生產轉變，促進下游產業(yè)的改革布局。

　　商務部、海關總署7月23日聯(lián)合發(fā)布新一批加工貿易限制類目錄，新公布的加工貿易限制類商品在管理方式上與過去不同：一方面，2007年以前的限制類商品主要是按限制進口的方式管理的，而新增商品主要是按限制出口管理的；另一方面，海關分類為A、B類的東部地區(qū)企業(yè)，均需按應征收進口關稅和進口環(huán)節(jié)增值稅總額的50%繳納臺賬保證金；中西部地區(qū)的A、B類企業(yè)實行臺賬保證金“空轉”；C類企業(yè)無論是在東部地區(qū)，還是在中西部地區(qū)，仍按原規(guī)定繳納100%的保證金。企業(yè)出口過程當中占據(jù)的資金高出許多，這就無形之中優(yōu)化了產業(yè)結構，那些資金薄弱的企業(yè)勢必通過整合等其他方式尋求新的立足之道。而那些資金龐大規(guī)模可觀的企業(yè)競爭優(yōu)勢提升。此次橡塑制品下調出口退稅和加工貿易限制類商品政策調整，宗旨在于優(yōu)化我國出口商品的產業(yè)結構，嚴格控制“兩高一資”產品出口，抑制低附加值、低技術含量產品出口，減少日益增加的貿易摩擦，促進進出口貿易平衡，推進加工貿易的轉型和升級。從眼前看，兩項政策將直接導致部分中小企業(yè)出口企業(yè)成本的增加，反映到橡膠產業(yè)方面就是輪胎斜膠胎的出口量急劇下滑，此前國內低附加值的斜膠胎出口利潤很大一部分是國家的出口退稅，這樣出口退稅降低后，部分產業(yè)結構不合理的中小企業(yè)可能面臨利潤大幅降低、淘汰出局困境，但在高附加值的子午胎項目上，大中型輪胎企業(yè)通過接連上調輪胎價格等手段化解了大部分因出口退稅率降低而帶來的利潤減少。雖然近月來出口增速小幅的放緩，但整體產業(yè)增速依然相當明顯。目及長遠，國家以上政策的實施對我國實現(xiàn)外貿增長方式轉變、優(yōu)化產業(yè)結構和社會經濟的可持續(xù)發(fā)展具有推進作用。

　　5. 美國次級債問題和美元、人民幣走勢

　　美國次級債風險自今年2月份開始浮出水面，并在此后全球的經濟運行中頻繁的出現(xiàn)。使得市場運行在危機的陰影之下。而受美國次級債問題導致美國經濟持續(xù)衰退，美國聯(lián)合歐洲、日本等各國持續(xù)為本國央行注入巨資，同時頻繁的降息刺激經濟的發(fā)展。在危機出現(xiàn)不久便通過以上種種手段有效的截至了危機的蔓延。但此并未從根本上解決美國次級債問題對美國及世界經濟帶來的損害。相信在未來幾年中美次債危機仍將會不定期的發(fā)作。