31名IPO配售“黑名單”，4只基金公司在列

　　事件：

　　根據(jù)證券業(yè)協(xié)會(huì)9日公告稱，為規(guī)范首次公開發(fā)行股票網(wǎng)下投資者及其配售對(duì)象的詢價(jià)與申購(gòu)行為，根據(jù)《首次公開發(fā)行股票承銷業(yè)務(wù)規(guī)范》的規(guī)定，決定對(duì)2014年9-12月期間的華電重工、東方電纜、九洲藥業(yè)、國(guó)信證券、凱發(fā)電氣、燕塘乳業(yè)等43個(gè)首次公開發(fā)行股票項(xiàng)目中，違反《規(guī)范》第四十五條規(guī)定的31個(gè)股票配售對(duì)象列入黑名單。其中包括4家公募基金。這也意味著接下來(lái)半年，上述黑名單成員無(wú)法再分享新股的高收益。。

　　好買基金研究中心點(diǎn)評(píng)：

　　此次遭罰的31名配售對(duì)象包括了12個(gè)機(jī)構(gòu)賬戶和19個(gè)自然人賬戶。值得注意的是，華富智慧城市靈活配置混合型證券投資基金、信達(dá)澳銀領(lǐng)先增長(zhǎng)股票型證券投資基金、中郵核心優(yōu)選股票型證券投資基金、中郵核心競(jìng)爭(zhēng)靈活配置混合型證券投資基金4只公募基金赫然在列。

　　相關(guān)信息顯示，中郵核心優(yōu)選擬申購(gòu)2000萬(wàn)股的九洲藥業(yè)，但并未按照要求進(jìn)行網(wǎng)下申購(gòu)并及時(shí)繳納申購(gòu)款。中郵競(jìng)爭(zhēng)靈活申購(gòu)了1億股國(guó)信證券，也是已申購(gòu)而未繳款。同時(shí)，擬申購(gòu)3600萬(wàn)股的信達(dá)澳銀領(lǐng)先增長(zhǎng)股票也是如此。

　　根據(jù)相關(guān)規(guī)定，“提交有效報(bào)價(jià)但未參與申購(gòu)”，這種違規(guī)行為，將被列入黑名單6個(gè)月，網(wǎng)下投資者在被列入黑名單6個(gè)月內(nèi)，主承銷商不得接受其參與詢價(jià)和申購(gòu)。列入黑名單的時(shí)限自昨日起算，已列入黑名單的配售對(duì)象時(shí)限連續(xù)計(jì)算。

　　好買認(rèn)為，被列入黑名單，意味著該4只基金在未來(lái)6個(gè)月內(nèi)將無(wú)法繼續(xù)參與新股打新。加之，近期新股發(fā)行速度上升，從2015年新股上市的情況來(lái)看，2015年新股上市后首日平均漲幅超過(guò)43%；上市后5日平均漲幅超過(guò)127%；上市后10日平均漲幅超過(guò)195%。如無(wú)法參與打新將是基金業(yè)績(jī)的不小損失。對(duì)其他投資者而言。相對(duì)于參與打新的龐大的機(jī)構(gòu)和個(gè)人投資者數(shù)量，僅31名個(gè)人和機(jī)構(gòu)投資者被禁，加上前兩次也僅過(guò)百名個(gè)人和機(jī)構(gòu)投資者被禁，被對(duì)打新市場(chǎng)影響甚小。其他投資者獲益極低。