上周，創業板繼續調整，而長期受壓制的主板在利好因素作用下，重受資金關注。在一系列刺激政策之下，中國經濟穩步增長的預期強烈，市場對藍籌股估值修復行情達成共識。以大盤藍籌股強勢和創業板等中小盤股票萎靡為特征的二八行情仍將延續。

　　匯豐晉信基金[微博]：藍籌股具持續上漲動力

　　滬港通的推進帶來套利機會，藍籌股未來的走勢被普遍看好，低估值的個股和港股缺乏品種持續上漲；國務院二季度批復央行[微博]1萬億元再貸款，支持國開行發放棚戶區改造貸款。隨著宏觀經濟形勢變化，“穩增長”情緒進一步升溫。

　　后市藍籌股仍有持續上漲的動力，當前布局具有估值優勢的藍籌股則是投資的主旋律。近期可重點關注兩類股：一類是受益微刺激政策的核電、高鐵、特高壓；另一類是強周期藍籌股的補漲機會，尤其是滬港通概念標的上漲預期最為強烈。

　　債市方面，長端金融債值得配置；信用債AA-債券因質押比例而流動性受損，收益率或走高，可考慮加配。

　　南方基金：可介入受益經濟企穩板塊

　　上周利好頻頻：市場做多周期股熱情進一步高漲；利好數據陸續公布；海外資金加速流入A股；國務院常務會議要求金融有效降低社會融資成本，將對國內經濟和房地產景氣形成一定支撐。

　　展望后市，隨著經濟企穩及微刺激持續加碼，海外資金大概率繼續流入A股，對大盤形成支撐，可稍微介入受益于經濟企穩的板塊。同時，滬港通正式開通臨近，投資者會繼續關注滬港兩地上市公司中滬市估值偏低的個股，以及港股稀缺的中國特色股，包括金融、房地產、建材、公用事業、中藥和白酒等。

　　海富通基金：短期看好周期類板塊

　　隨著政府微刺激政策的消化，其作用也在不斷顯現，從目前市場情緒及部分數據來看，宏觀經濟運行狀況有向好趨勢，加之，政府刺激政策在短期內繼續維持的可能性較大，因此，三季度以及四季度國內經濟運行較為樂觀。

　　綜合來看，整個市場情緒回升，帶動大盤上漲。而創業板可能會在大盤藍籌的帶動下短期有所反彈，但力度非常有限。

　　板塊方面，短期內可關注周期類板塊，如地產、銀行、鋼鐵等。長期來說，新能源汽車、互聯網、自動化是經濟發展的潛在動力，尤其新能源汽車符合國家建設和提倡的方向，未來發展值得期待。