□本報實習記者 曹淑彥 北京報道

　　在11月17日舉辦的“2011中國基金營銷拓展研討會(暨)基金營銷十年高峰論壇”上，銀行與基金業人士共同探討了當前基金營銷面臨的困難，建議不妨雙方嘗試共同讓利給投資者。

　　降費率讓利客戶

　　針對目前基金公司對于尾隨傭金過高的質疑，有銀行負責人提出設想，銀行和基金公司可以嘗試共同讓利給投資者。一方面可以適當降低尾隨傭金，另一方面降低托管費，雙方共同將這部分利益讓客戶享有，從而鼓勵客戶多參與基金投資。也有人士提出，當單只基金規模擴大到一定程度后，可以考慮降低基金管理費的可行性，以此改變基金公司過度追求基金規模而輕視投資業績的偏向。

　　業內人士預計，今年新基金數量將超過200只，而托管銀行的檔期畢竟有限，這就會導致“滿”字高掛。因此，一方面需要銀行和基金公司雙方攜手合作，增進交流與合作；另一方面，基金需要開辟多元化的營銷渠道，如電子商務、第三方銷售機構等。此外，還可以通過產品多元化、異質化，提升自身定位，提高渠道話語權。

　　提供多元化、低風險產品

　　銀行業人士指出，目前基金公司和商業銀行在產品與客戶匹配的問題上沒有做到很好解決。首先，一些基金公司在設計產品時沒有很好地進行市場和客戶調研，而是單純搶占發行通道，不斷推新產品，對市場和客戶需求考慮和準確掌控不到位。其次，商業銀行渠道在銷售產品時對產品和客戶的把握也不夠，不能合理地處理兩者協調發展的關系。

　　工商銀行總行個人金融業務部副總經理郭超指出，現在的基金產品創新水平仍然不高，難以滿足客戶多元化的投資需求。希望基金公司更多開發一些主題類的產品，如針對養老、教育、醫療等特定目的，投資奢侈品、能源等主題類產品目前仍然較少。該行今年以來發行的各類黃金類產品就非常好，QDII也符合當期投資熱點。另外，建議基金公司推出更多固定收益產品。目前在該行托管的基金中，股票基金銷售難度很大，債券基金相對較好，客戶對固定收益型的基金還存在一定的需求。第三，加快推進一對多產品，滿足銀行高端客戶需要。第四，希望推出更多QDII產品，開發境外市場。

　　建設銀行總行個人存款與投資部副總經理馬梅琴建議，基金公司應該根據個人投資者的特點逐步引入絕對收益型的基金產品。銀行渠道的投資者基本上都對風險厭惡難以接受較大風險波動。基金業可以吸取銀行理財產品的一些經驗，多開發、引進一些絕對收益型產品。

　　同時，也有銀行高管提出，當前基金產品的順周期問題明顯，主要表現在基金產品受經濟周期的影響較大，難以合理平衡資本市場波動帶來的影響，導致市場對基金專家理財的能力產生質疑。該銀行高管認為，一方面，這與目前基金公司重視資產規模，基金投研能力與管理規模不匹配有關；另一方面，也與我國基金業發展太快，高素質基金經理人才缺乏，基金公司在隊伍建設的力度上相對不足有關。

　　此外，郭超還提出，當前面向新農村地區的基金產品太少。現在農民的收入水平較以前有很大的提高，從而產生了廣泛的理財需求。在新農村地區，存在很大的客戶潛力。