水泥、水利工程建設和化工化纖等周期性股票也獲青睞

　　⊙記者 屈紅燕 ○編輯 于勇 朱紹勇

　　上證報資訊統計顯示，隨著保障房的政策出臺和經濟的復蘇跡象明顯，私募在今年一季度增持明顯的是房地產、水泥、水利工程建設和化工化纖等周期性股票，而對于一些前期資產注入遲遲未果的公司則果斷減持。

　　通過查閱上市公司季報，記者發現，一季度私募增持最明顯的是房地產行業，而二線地產股成為首選，冠城大通、華茂股份、南京中北、天倫置業、浙江廣廈、萬通地產、華遠地產、萬業企業均是建倉對象，其中，曾任華夏基金投資副總監的孫建波所管理的陽光私募——鴻道1期增持南京中北534萬股，占到流通股的1.86%，鴻道2期增持113萬股，占流通股的0.32%。而在去年四季度，陽光私募則在減持地產股，重陽3期曾在第4季度減持了628萬股華僑城，上海國際信托—T0204在第四季度減持了842萬股華僑城。

　　水泥股一季度也得到私募的青睞。明星私募尚雅投資一季度大幅增持巢東股份和同力水泥，其中買入264萬股巢東股份，占到該公司流通股本的1.1%，巢東股份是華東地區的水泥行業龍頭。機構認為，水泥已經完成了大打價格戰階段，水泥行業的盈利模式發生本質變化，未來控產加提價的經營策略將助華東地產水泥行業進入高盈利時期。

　　自從去年西南干旱以來，水利水電建設被提上國家戰略，國家將補上水利建設的欠賬，私募對水利建設股票多有關注。兩只私募產品在一季度進入了安徽水利的前十大流通股股東，安徽水利在一季度的漲幅超過33%；同樣三峽水利一季度也有兩只私募進入前十大流通股股東名單，該股一季度漲幅為46%；但漲幅過高也可能引發私募減持，廣安愛眾也是一季度漲幅居前的水利工程建設股票，遭到了一家私募減持395萬股。

　　在一季度，私募增持比較明顯的還有化工化纖板塊，其實早在去年第四季度，部分私募就已經布局了該板塊。明星私募武當資產管理的武當17期一季度成為湖北宜化的前十大流通股股東，買入427萬股；巨化股份、滄州大化、皖維高新、江南高纖都化工化纖股都出現私募的身影。其實在去年第四季度，由于看到化工行業景氣復蘇，就有私募已經開始布局該板塊，比如淡水泉旗下的三只產品抱團出現在三友化工的前十大流通股當中，而這三只產品依然在一季度大幅持有該股。

　　私募在一季度減持賭重組概念的股票。比如新價值減持威遠生化、*ST新材；朱雀減持ST長信；兩只私募減持*ST昌九，這些股票的共同特點都是市場一直在傳言重組，但重組遲遲不出，股票長期橫盤，讓私募的這部分倉位成為不增加業績的無效倉位。