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證券時報記者 楊 磊
本報訊 如果說2007年中期是大藍籌行情對應的百億大基金時代,2009年則可能成為中小規模偏股基金時代。
根據銀河證券統計,截至2月16日,股票型基金中漲幅靠前的以中小規;馂槎啵善毙突鹗找媛是20名中有11只均為30億元以下規模。去年中期成立的中小盤基金———易方達中小盤跨越熊市,成立8個月來收益率達到21.46%,遠遠跑贏同期上證綜指。
其實,不僅僅是基金名稱中帶有中小盤字樣的基金表現優異,一些中小規模的去年下半年成立的次新基金表現也同樣優異。去年四季度以來表現最好的20只基金中,有3/4以上是中小規模的次新基金。
另據了解,多家基金研究機構今年以來紛紛發布報告推薦配置中小規;稹=贏股市場股指震蕩上行、板塊熱點輪替頻繁、小盤股漲得快等特征,這樣市場環境下比較適合投資靈活、建倉快、抽身快的中小規模偏股基金。
以易方達基金公司為例,該公司去年10月和11月“封轉開”的兩只明星基金科匯和科翔也有不錯的表現,截至今年2月16日,成立以來業績分別達到24%和21%,2月23日開始發行的易方達行業領先基金,投資目標主要為細分行業龍頭企業,按照目前基金首募規模來看,也將是中小規模新基金。
德圣基金研究中心分析師江賽春認為,配置靈活、精挑行業、規模偏小的基金更容易獲得安全邊際和超額收益,而像2007年那樣拿住大盤藍籌不動、不考慮行業周期的投資方法可能面臨很大風險。銀河證券基金研究中心王群航指出,在振蕩行情中,中小規模的基金產品可能會脫穎而出,因為中小規;鸬牧鲃有愿,易于操作。