□本報記者 易非 深圳報道

　　《基金管理公司特定客戶資產管理業務試點辦法》已于今年1月1日起正式施行，記者日前獲悉，鵬華基金等九家基金公司成為第一批獲準開展特定客戶資產管理業務的基金管理公司。鵬華基金常務副總裁殷克勝就該項業務的準備情況及今后業務開展的計劃接受了本報記者的獨家專訪。

　　厚積薄發

　　記者：請介紹鵬華基金在申請特定客戶資產管理業務資格方面的經驗。

　　殷克勝：這方面的經驗可以用四個字加以概括：厚積薄發。

　　在公司層面，鵬華基金在成立至今近十年的時間中形成了“穩健、進取”的風格。通過近十年的公募基金和五年社保基金的運營和管理，我們建立了完善的風險控制、投資研究、金融工程、后臺支撐體系和信息技術系統，培養了一批經驗豐富的高素質專業人員。這些積累使公司管理的公募基金和社保基金取得優良的業績，體現出中高收益、中低風險的特征。穩定的投資業績獲得了投資者的高度認同。

　　在特定客戶資產管理業務層面，公司也十分重視。早在2006年就設立了資產管理部并配備了一批專業人員負責該項業務的前瞻性研究及業務可能開展后的籌備工作。此外，還組建了由投資人員、風險管理人員組成的特定客戶資產管理業務課題小組，通過實地考察和訪談等形式調查研究國外特定客戶資產管理業務的開展模式和監管模式，完成《我國基金管理公司開展特定客戶資產管理業務的法律及監管問題研究》專題報告。為公司探索可行性的同時，也為監管部門制定政策提供思路和參考。

　　所有的這些積累為我們申請特定客戶資產管理業務奠定了堅實的基礎。

　　風控優先

　　記者：鵬華基金為保證特定客戶資產管理業務的順利開展做了哪些具體的準備工作。

　　殷克勝：我們一直認為，金融機構的本質是經營風險，因此在開展特定客戶資產管理業務之前我們考慮最多的就是要建立完善的風險控制體系。

　　為了保證特定客戶資產管理業務的獨立性，我們設立了獨立的特定客戶資產管理業務投資管理部門，配備了獨立的投資管理人員。該部門與其他投資部門實行信息隔離，并保持物理上的相對隔離，建立了有效的防火墻機制。

　　為了控制投資風險和防范利益輸送，我們建立了貫穿事前、事中和事后所有業務運作流程的監控體系。通過事前的股票池管理、個股投資權限管理、行業權重控制和流動性預警制度，從源頭上控制投資風險；通過事中的異常交易實時監控、系統合規性提示、交易異常現象警示和公平交易制度，在投資交易等環節，杜絕可能發生的利益輸送和操縱股價等投資行為；通過事后的投資績效分析、歸因分析、策略總結和與業績基準比較等投資結果分析手段，分析總結投資行為的適當性。

　　個性化服務

　　記者：下一步鵬華基金準備如何開展特定客戶資產管理業務？

　　殷克勝：在投資研究體系方面，我們將在現有的較為成熟的投資研究體系基礎上，繼續堅持具有自身特色的成熟的價值投資理念，不斷深化“投資研究一體化”，通過合理的制度安排實現投資與研究的相互約束和激勵。同時我們還將不斷甄選優秀的投資管理人員為特定客戶服務，從而實現以絕對回報為目標的優良投資業績。

　　在市場營銷服務體系方面，我們已經擁有了一支具備扎實的理論功底，具備國際化視野，具有創新開發能力的高素質產品設計團隊，他們將根據客戶的需求為其提供個性化的產品設計方案。

　　我們將秉承“穩健、進取”的風格，為特定客戶提供優質、高效的資產管理服務。