CTR市場研究 占向東 劉瑩

　　2007年，CTR市場研究進行了中國城市居民金融理財需求及金融品牌追蹤研究，該調(diào)查以追蹤居民金融理財需求變化、評估金融品牌市場表現(xiàn)為主要目的，采取隨機電話訪問方式，訪問了北京、上海、廣州、深圳等八大城市的2407個居民。調(diào)查顯示，基金業(yè)已成為居民重要的金融資產(chǎn)，基金市場競爭格局尚不穩(wěn)定，真正意義的品牌尚未出現(xiàn)。

　　調(diào)查顯示，基金占居民金融資產(chǎn)的比重為9.5%，僅低于股票資產(chǎn)(11.9%)2個百分點，在不同年齡段人群中，基金占比也相對分布平均，中年人略高(10.3%)，老年人最低，也可達到8%。這表明，基金已在很大程度上被居民接受，成為認知度較高，較為普及的理財產(chǎn)品。

　　基金的未來發(fā)展趨勢同樣可觀，未來一年，居民投資基金的比例高達31%，較過去一年(24%)上升13個百分點，并將超過股票的投資比例。其中，高收入家庭打算投資基金的比例更達到了44.1%，基金資產(chǎn)則將占他們總金融資產(chǎn)份額的15.5%。由此可見，基金已經(jīng)成為居民金融資產(chǎn)中不可或缺的重要組成部分且未來更受青睞，擁有巨大的發(fā)展?jié)摿Α?/p>

　　基金市場的蓬勃發(fā)展已吸引了眾多競爭者，行業(yè)規(guī)模迅速擴張，從1998年不到10家的基金公司發(fā)展到現(xiàn)在59家基金公司(截至2007年7月)。數(shù)量上的激增導(dǎo)致競爭格局日趨混亂，各個基金公司競相推出基金產(chǎn)品，但由于其產(chǎn)品和服務(wù)趨于同質(zhì)化，并未形成鮮明的品牌效應(yīng)。

　　基金公司的認知度普遍不高，在整體市場中，各基金公司的認知度均未超過5%，在基民中，認知率最高的華夏基金也不過12.8%。

　　而且，基金公司的認知率基本與其歷史和規(guī)模成正比。調(diào)查顯示，認知率居前的主要是華夏、基金和博時等老牌的大型基金公司；其余規(guī)模相對較小，成立年限較短的基金公司認知率均很低。

　　同時，與銀行、保險行業(yè)不同，基金公司的競爭格局尚處于形成之中，華夏基金和博時在當(dāng)前為強勢品牌，但其他公司也有進入強勢陣營的機會，競爭格局尚不穩(wěn)定。未來基金的競爭將更為激烈。

　　對于金融機構(gòu)而言，品牌無疑是非常重要的競爭手段，一方面金融服務(wù)事關(guān)消費者財富，而且使用金融服務(wù)往往意味著與金融機構(gòu)建立長期乃至持續(xù)一生的關(guān)系，另一方面金融產(chǎn)品和服務(wù)呈高度同質(zhì)化的特征，品牌是金融機構(gòu)實現(xiàn)差異化的重要途徑。

　　隨著投資理財市場的日益成熟，隨著基金短期賺錢效應(yīng)的消減，消費者選擇基金公司必將更趨理性和成熟，基金品牌對于基金公司長期競爭力的作用將日益凸顯，在目前基金品牌尚未真正形成之際，率先進行系統(tǒng)化品牌規(guī)劃和建設(shè)的基金公司將有望掌握先機，在競爭中脫穎而出。