記者 李俠

　　本報北京11月30日訊 記者李俠報道 中國證監會今天發布第51號主席令，正式發布《基金管理公司特定客戶資產管理業務試點辦法》(簡稱《試點辦法》)，分別于2008年1月1日起施行。

　　基金管理公司特定客戶資產管理業務(簡稱“專戶理財”)是指基金管理公司向特定客戶募集資金或者接受特定客戶財產委托擔任資產管理人，由商業銀行擔任資產托管人，為資產委托人的利益，運用委托財產進行證券投資的一種活動。

　　《試點辦法》共五章四十條，對專戶理財的基本含義、從事專戶理財業務的基本行為準則和市場準入條件、業務規范、日常監督管理及法律責任作了詳細的規定，并特別針對可能出現的利益輸送、承諾保底收益、惡性競爭等違法違規行為作了嚴格規定。

　　根據《試點辦法》，凡凈資產及資產管理規模符合證監會的有關規定；經營行為規范、管理基金2年以上且最近一年內沒有因違法違規受到行政處罰；已配備了適當的專業人員，并已就防范利益輸送、違規承諾收益或者承擔損失、不正當競爭等行為制定了有效的業務規則和措施；已經建立公平交易管理制度，明確了公平交易的原則、內容以及實現公平交易的具體措施；已經建立有效的投資監控制度和報告制度，能夠及時發現異常交易行為的基金公司，經證監會批準，均可以變更經營范圍，開展專戶理財業務。

　　據悉，在業務類型上，試點階段先允許基金管理公司開展5000萬元以上一對一的單一客戶理財業務，今后視單一客戶理財業務的開展情況，待條件成熟時再擇機推出一對多的集合理財業務。

　　在投資范圍方面，《試點辦法》規定委托財產應當用于股票、債券、證券投資基金、央行票據、短期融資券、資產支持證券、金融衍生品或中國證監會規定的其他投資品種。

　　《試點辦法》要求資產委托人在財產委托期間，不得有下列行為：隱瞞真相、提供虛假資料；委托來源不當的資產從事洗錢活動；向資產管理人提供或索要商業賄賂；要求資產管理人違規承諾收益；要求資產管理人減免或返還管理費；要求資產管理人利用所管理的其他資產為資產委托人謀取不當利益；要求資產管理人在證券承銷、證券投資等業務活動中為其提供配合；違反資產管理合同干涉資產管理人的投資行為；從事任何有損資產管理人管理的其他資產、資產托管人托管的其他資產合法權益的活動；或法律法規和中國證監會禁止的其他行為。

　　根據《試點辦法》的精神，中國證監會還同時下發了配套的《通知》，明確了基金管理公司開展專戶理財的具體標準，并且要求基金管理公司的專戶理財業務與其他資產管理業務之間應建立公平交易制度、異常交易監控與報告制度以及內部風險控制制度等，從制度上切實有效防范基金管理公司在開展專戶理財業務過程中可能出現的各類風險，保護好有關各方的合法權益。

　　中國證監會有關負責人特別指出，專戶理財業務并不是一項新的行政許可事項，符合試點條件的基金管理公司經證監會評審和核準后，即可通過變更營業范圍開展該項業務。

　　據了解，監管層目前正在根據基金管理公司業務發展的特點，抓緊制定公平交易制度指引，力爭在投資管理、交易分配等各個環節公平對待各類投資者。