[世華財訊]因美國國債在平盤附近徘徊，美國利率互換利差16日小幅擴大，波動性消退。

　　綜合外電3月16日報道，美國利率互換利差16日小幅擴大，短期利率互換利差擴幅最小，兩年期利差擴大0.25基點至40.50，其他年份互換利差則擴大0.5基點。

　　RBS Greenwich Capital Markets利率衍生產(chǎn)品策略師Fidelio Tata表示，在過去一周，互換利差表現(xiàn)相當穩(wěn)定，圍繞著商業(yè)不動產(chǎn)放款抵押證券(CMBS)對沖和次優(yōu)抵押貸款市場危機的題材炒作也已開始消退。多數(shù)投資者在它種情況下，不愿建立顯著的利差部位。

　　他預計，互換利差將維持低波動性，10年期互換利差3月大部分時間將在約53-55基點左右。

　　互換利差 ：

　　-------------------------------------------------------------------

　　3月16日 3月15日 3月14日 3月13日 3月12日 3月9日 3月8日

　　2年期40.5040.2541.2540.7540.25--40.75

　　3年期42.5042.0042.7542.5041.75--41.50

　　5年期47.5047.0047.5048.0047.50--47.00

　　10年期 54.0053.5054.0055.0054.50--54.00

　　30年期 55.7255.2555.0056.2556.25--55.75

　　-------------------------------------------------------------------

　　互換曲線 ：

　　-------------------------------------------------------------------

　　3月16日 3月15日 3月14日 3月13日 3月12日 3月9日 3月8日

　　2-10年期9.28.710.510.06.3--8.5

　　2-5年期-4.1-5.5-4.9-4.5-3.9---4.1

　　5-10年期14.314.215.414.510.2--12.6

　　2-30年期25.125.728.627.022.3--24.7

　　-------------------------------------------------------------------

　　(龔山美 編輯)