東京匯市13日短期美元兌日?qǐng)A期權(quán)隱含波動(dòng)率小幅上漲，但交易商表示，隱含波動(dòng)率近期不太可能有大幅上漲的趨勢(shì)。

　　綜合外電3月13日?qǐng)?bào)道，東京匯市13日，美元兌日?qǐng)A短期期限的期權(quán)隱含波動(dòng)率小幅走高，因現(xiàn)貨市場(chǎng)美元的下挫引發(fā)期權(quán)買盤。不過(guò)，期權(quán)交易員稱，由于缺乏刺激現(xiàn)貨市場(chǎng)的事件以及美國(guó)股市已經(jīng)趨穩(wěn)，美元兌日?qǐng)A外匯期權(quán)隱含波動(dòng)率近期不太可能進(jìn)一步大幅上漲。

　　其中一位期權(quán)交易員稱，現(xiàn)貨市場(chǎng)一直有些振蕩，但波幅并不很大，較3月9日當(dāng)周沒有太大變化，因此不足以對(duì)隱含波動(dòng)率繼續(xù)構(gòu)成顯著影響。

　　另外，部分交易人士13日顯現(xiàn)出對(duì)沖美元下行風(fēng)險(xiǎn)的意愿。在10.8%的隱含波動(dòng)率水平，4月5日到期的面值為1億美元的1個(gè)月期日?qǐng)A看漲/美元看跌期權(quán)（執(zhí)行價(jià)為114日?qǐng)A）有成交；而其中一位交易人士正準(zhǔn)備在9.65%的隱含波動(dòng)率水平、買進(jìn)執(zhí)行價(jià)為115日?qǐng)A1個(gè)月期日?qǐng)A看漲/美元看跌期權(quán)。

　　另一位交易員稱，市場(chǎng)參與人士將密切關(guān)注于全球交易時(shí)段晚些時(shí)候公布的美國(guó)零售銷售數(shù)據(jù)，不過(guò)，該數(shù)據(jù)以及將于12日當(dāng)周晚些時(shí)候出爐的美國(guó)其他經(jīng)濟(jì)指標(biāo)不太可能對(duì)隱含波動(dòng)率構(gòu)成較大影響，因?yàn)檫@些數(shù)據(jù)不會(huì)對(duì)現(xiàn)貨市場(chǎng)有太大影響。

　　該交易員補(bǔ)充稱，在美國(guó)聯(lián)邦儲(chǔ)備委員會(huì)公開市場(chǎng)委員會(huì)(FOMC)19日當(dāng)周召開會(huì)議前，市場(chǎng)沒有任何將導(dǎo)致隱含波動(dòng)率上揚(yáng)的重大事件發(fā)生。 另一位期權(quán)交易員稱，假如美元突然跌至116.50日?qǐng)A下方，隱含波動(dòng)率或?qū)⑼黄?0%的水平，但是這種事件不大可能出現(xiàn)。

　　以下是格林威治時(shí)間03:30的1個(gè)月期外匯期權(quán)隱含波動(dòng)率：

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　　東京匯市紐約匯市東京匯市

　　12日9日9日

　　美元/日?qǐng)A8.50%/8.70%8.20%/8.50%8.25%/8.45%

　　歐元/美元5.70%/5.90%5.70%/5.90%5.70%/5.90%

　　歐元/日?qǐng)A8.50%/8.65%8.30%/8.60%8.25%/8.45%

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　　3個(gè)月期外匯期權(quán)隱含波動(dòng)率：

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　　美元/日?qǐng)A7.60%/7.85%7.70%/7.95%7.40%/7.70%

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　　上述隱含波動(dòng)率為場(chǎng)外交易市場(chǎng)平價(jià)期權(quán)的隱含波動(dòng)率。

　　1個(gè)月期德爾塔值為0.25的期權(quán)組合中，針對(duì)日?qǐng)A看漲/美元看跌期權(quán)的隱含波動(dòng)率差為1.35/1.60%，紐約匯市周一為1.00%/1.40%。