[世華財訊]東京匯市30日美元兌日圓外匯期權隱含波動率持平，但買入期權以對沖日圓上揚風險的意愿增強。

　　綜合外電1月30日報道，東京匯市30日，美元/日圓短期外匯期權隱含波動率持平于7.00%/7.30%。但隨著越來越多的歐洲政要呼吁日圓升值，以反映日本經濟復蘇的基本面，期權交易人士擔心日圓可能在下周七大工業國(G7)財政官員會議召開前大幅走高，為了防患于未然，期權交易商還是準備買入期權。

　　東京期權交易商表示，交易人士有意買進短期美元看跌/日圓看漲期權，執行價在120.00至120.50日圓左右，但到目前為止還沒有大規模的交易。

　　不過，從部分期權交易人士建立的1個月期德爾塔值為0.15的期權組合（金額不詳）來看，美元看跌/日圓看漲期權的隱含波動率較美元看漲/日圓看跌期權的隱含波動率高1.05%，說明交易者猜測美元/日圓現匯將在未來一個月內走低。

　　以下是格林威治時間03:00的1個月期和3個月期外匯期權隱含波動率：

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　　東京匯市紐約匯市東京匯市

　　30日29日29日

　　1個月期外匯期權隱含波動率：

　　美元/日圓7.00%/7.30%7.00%/7.30%7.15%/7.35%

　　歐元/美元5.80%/6.10%5.80%/6.10%6.10%/6.35%

　　歐元/日圓6.90%/7.15%6.90%/7.20%7.15%/7.30%

　　3個月期外匯期權隱含波動率：

　　美元/日圓7.00%/7.30%6.95%/7.15%7.00%/7.20%

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　　上述隱含波動率為場外交易市場平價期權的隱含波動率。

　　1個月期德爾塔值為0.25的期權組合中，針對日圓看漲/美元看跌期權的隱含波動率差為0.65%/0.90%，紐約匯市26日為0.40%/0.90%。

　　(龔山美 編輯)