東京匯市22日短期美元兌日圓外匯期權隱含波動率走高，因投資者紛紛買進期權，希望能借助美元兌日圓繼續走高而獲利。

　　綜合外電1月22日報道，東京匯市22日短期美元兌日圓外匯期權隱含波動率走高，因投資者紛紛買進期權，希望能借助美元兌日圓繼續走高而獲利。期權投資者稱，預計美元本周將進一步走高，因為市場預計定于26日公布的日本2006年12月份消費者價格指數(CPI)可能會因油價和食品價格下跌而表現疲軟。

　　上述預期引發了對沖基金對美元看漲/日圓看跌期權的買盤興趣。同時，投資者普遍認為美元本周可能不會跌至121日圓下方。

　　一位駐東京的交易商稱，那些上周未能擇機買進美元的投資者正在等待機會，且胃口很大，他們中有很多是期權投資者，其強勁的需求將在121日圓附近對美元構成支撐。

　　由于上述觀點成為東京期權市場的主導，美元看跌/日圓看漲期權的買盤興趣有所下降，針對美元看跌/日圓看漲期權的隱含波動率差也有所收窄。

　　22日早盤，部分投資者在6.50%的隱含波動率水平買進面值3，000萬美元的3個月期美元看跌/日圓看漲平價期權，執行價為119.75日圓。但期權交易商稱，上述交易可能是出于調整投資組合的考慮，因此并不能反映市場的整體觀點。

　　以下是格林威治時間03:30的1個月期外匯期權隱含波動率：

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　　東京匯市紐約匯市東京匯市

　　22日19日19日

　　美元/日圓6.35%/6.60%6.10%/6.40%6.25%/6.55%

　　歐元/美元5.80%/6.00%5.80%/6.10%6.00%/6.20%

　　歐元/日圓6.30%/6.55%6.20%/6.60%6.25%/6.50%

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　　3個月期外匯期權隱含波動率：

　　美元/日圓6.45%/6.60%6.40%/6.65%6.40%/6.70%

　　上述隱含波動率為場外交易市場平價期權的隱含波動率。

　　1個月期德爾塔值為0.25的期權組合中，針對日圓看漲/美元看跌期權的隱含波動率差為0.10%/0.40%，紐約匯市19日為0.00%/0.40%。