渣打認(rèn)為保障本金和跑贏通脹是投資者需求，結(jié)構(gòu)簡(jiǎn)單、收益明晰的結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品受歡迎

　　理財(cái)周報(bào)記者 張慧宇/文

　　中國(guó)銀監(jiān)會(huì)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)顯示，中國(guó)銀行業(yè)在個(gè)人財(cái)富管理領(lǐng)域的資產(chǎn)規(guī)模截至2010年末已達(dá)1.7萬(wàn)億元，較2005年底(市場(chǎng)起步之初)2000億元的規(guī)模翻了將近9倍。

　　據(jù)理財(cái)周報(bào)記者了解，雖然交行等中資行將財(cái)富管理業(yè)務(wù)定位為核心戰(zhàn)略發(fā)展，但不得不承認(rèn)，外資行的財(cái)富管理業(yè)務(wù)規(guī)劃更加細(xì)化，例如恒生在2012年要向多樣化和個(gè)性化理財(cái)發(fā)展，而渣打則強(qiáng)調(diào)產(chǎn)品設(shè)計(jì)要以簡(jiǎn)單和透明為標(biāo)準(zhǔn)。

　　眼下，為求增長(zhǎng)效應(yīng)與風(fēng)險(xiǎn)管理、配置三方面的平衡，銀行的財(cái)富管理業(yè)務(wù)變得尤為重要。

　　2012，銀行戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的一年

　　明年恒生追求產(chǎn)品的多樣化，渣打產(chǎn)品設(shè)計(jì)以簡(jiǎn)單和透明為標(biāo)準(zhǔn)

　　談及對(duì)理財(cái)市場(chǎng)的看法，恒生銀行表示，“2012年理財(cái)市場(chǎng)更加考驗(yàn)各個(gè)銀行的市場(chǎng)判斷、策略的靈活性，因?yàn)椋�今年市�?chǎng)的問(wèn)題并沒(méi)有徹底地解決。”

　　恒生銀行相關(guān)負(fù)責(zé)人向理則周報(bào)記者表示，外圍環(huán)境來(lái)說(shuō)，歐債危機(jī)的徹底解決、美國(guó)經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇依然前路漫漫。國(guó)內(nèi)來(lái)說(shuō)，2012年也是戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的一年，個(gè)人財(cái)富管理的目標(biāo)將首先鎖定在如何保有資產(chǎn)上，其次才是謀求資產(chǎn)獲得增長(zhǎng)。

　　“對(duì)于銀行而言，有危也有機(jī)，在這種情況下，銀行提供的風(fēng)險(xiǎn)可控的理財(cái)計(jì)劃將會(huì)受到客戶信賴。”

　　而渣打銀行也向理財(cái)周報(bào)記者表達(dá)了類(lèi)似的看法，“2012年不明朗的經(jīng)濟(jì)因素將繼續(xù)存在，而在國(guó)內(nèi)，負(fù)利率的環(huán)境將在一定時(shí)間內(nèi)仍將不會(huì)改變。結(jié)合緩慢回落的通脹和持續(xù)的資產(chǎn)價(jià)格調(diào)控，明年的理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)，特別是穩(wěn)健型的理財(cái)產(chǎn)品，仍然將在較為審慎的投資氣氛中受到青睞。”

　　對(duì)于投資者來(lái)說(shuō)，渣打認(rèn)為最關(guān)鍵的有三方面：一是投資者越來(lái)越注重本金保障；二是，在保本的基礎(chǔ)上，投資者越來(lái)越關(guān)注收益是否跑贏通脹；三是結(jié)構(gòu)簡(jiǎn)單、收益明晰的結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品受歡迎。

　　對(duì)未來(lái)的理財(cái)市場(chǎng)，渣打銀行樂(lè)觀預(yù)期，“今年至今，我們初步估算，很可能會(huì)超越2010年的整體發(fā)行規(guī)模。在未來(lái)一年，不但此趨勢(shì)仍將持續(xù)，理財(cái)產(chǎn)品在數(shù)量、種類(lèi)上都將更為豐富，滿足投資者對(duì)于不同期限、不同結(jié)構(gòu)、不同標(biāo)的、不同風(fēng)險(xiǎn)水平和期望收益的投資需求。”

　　恒生銀行的野心更大。“要成為客戶‘最值得信賴的財(cái)富管理提供者’”。談到明年的理財(cái)業(yè)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃時(shí)，恒生銀行相關(guān)人士向理財(cái)周報(bào)記者表示，“除了繼續(xù)向投資者提供‘簡(jiǎn)而明’的產(chǎn)品之外，在服務(wù)上，依托恒生中國(guó)資深的投資顧問(wèn)團(tuán)體和成熟的客戶經(jīng)理群體，為客戶度身定制理財(cái)方案；在財(cái)富管理的產(chǎn)品平臺(tái)上進(jìn)一步拓展渠道，發(fā)展為一站式服務(wù)，除了理財(cái)產(chǎn)品、保險(xiǎn)產(chǎn)品外，恒生中國(guó)也將開(kāi)發(fā)基金代銷(xiāo)等產(chǎn)品，使品種更加多樣化、個(gè)性化。”

　　明年戰(zhàn)術(shù)差異化

　　戰(zhàn)略確定后，關(guān)鍵是戰(zhàn)術(shù)。據(jù)理財(cái)周報(bào)記者了解，在戰(zhàn)術(shù)上，恒生將堅(jiān)持其在個(gè)性化服務(wù)上的做法：上崗和在崗培訓(xùn)、新產(chǎn)品培訓(xùn)和投資顧問(wèn)團(tuán)隊(duì)建設(shè)三方面。

　　在差異化服務(wù)上，恒生中國(guó)“首先會(huì)對(duì)客戶的資產(chǎn)背景、財(cái)務(wù)需求、風(fēng)險(xiǎn)偏好、投資經(jīng)驗(yàn)以及市場(chǎng)分析等等方面的背景資料進(jìn)行多層次的分析，并結(jié)合不同生命周期的客戶的特定需求，由專(zhuān)屬的投資顧問(wèn)和產(chǎn)品研發(fā)團(tuán)隊(duì)，共同為客戶打造一份透明易懂的全面財(cái)富管理方案，并在執(zhí)行過(guò)程中定期做出檢討。”

　　據(jù)了解，這是恒生明年挖掘財(cái)富管理資源的重要武器。

　　而渣打則更強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)控制以及銷(xiāo)售流程的完善和細(xì)化，“在各網(wǎng)點(diǎn)為投資者提供專(zhuān)門(mén)的測(cè)試，厘清其風(fēng)險(xiǎn)偏好和承受能力，提供相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)程度的產(chǎn)品。并結(jié)合測(cè)試結(jié)果和投資者目前的財(cái)務(wù)狀況和未來(lái)的資金需求，協(xié)助投資者設(shè)計(jì)出一套個(gè)性化的資產(chǎn)配置方案。”

　　除上述外資行外，將“財(cái)富管理”作為整個(gè)銀行的核心戰(zhàn)略的中資行——交通銀行也值得一提。

　　在財(cái)富管理業(yè)務(wù)上，交行相關(guān)工作人員向理財(cái)周報(bào)記者介紹，交行分別提供“快捷理財(cái)”、“交銀理財(cái)”“沃德財(cái)富”和“私人銀行”品牌服務(wù)。

　　其中，交行私人銀行采取“1+1+1”的模式，根據(jù)客戶級(jí)別不斷追加專(zhuān)業(yè)人員去服務(wù)該客戶。

　　據(jù)理財(cái)周報(bào)記者了解，交行大幅度進(jìn)行渠道擴(kuò)張，為財(cái)富管理的戰(zhàn)略提供資源的支持。