孫銘

　　整體還是分拆？在全國金融工作會議召開前夕，中國農(nóng)業(yè)銀行的改制問題再次受到各界關注。

　　據(jù)權威人士透露，中國農(nóng)業(yè)銀行的整體改制方向日前已得到有關方面的肯定。

　　“這一改制思路，符合中國還是農(nóng)業(yè)大國、需要大商業(yè)銀行提供系統(tǒng)服務的國情。”上述人士說，在建設新農(nóng)村的背景下，農(nóng)行整體改制思路有利于我國銀行結構的優(yōu)化，也是建立分工合作、優(yōu)勢互補的多層次農(nóng)村金融體系的現(xiàn)實選擇。

　　保留一級法人體制

　　是否保留中國農(nóng)業(yè)銀行的一級法人體制，是這場關于整體還是分拆爭論的實質所在。支持整體論者分析認為，整體改制后如能保留一級法人體制，農(nóng)行將在系統(tǒng)內(nèi)通過對欠發(fā)達分行提供多種財務扶持實現(xiàn)轉移支付，正有利于在金融領域落實“工業(yè)反哺農(nóng)業(yè)、城市反哺農(nóng)村”的方針，在建設新農(nóng)村的大背景下，成為聯(lián)結城鄉(xiāng)的重要金融橋梁和紐帶。

　　12月2日，

　　農(nóng)行的經(jīng)營網(wǎng)點數(shù)量占到全國銀行業(yè)金融機構總數(shù)的三分之一，銀行服務人員占全國的四分之一，吸收的存款、發(fā)放的貸款占全國的七分之一，總資產(chǎn)占全國的八分之一。從這個意義上講，農(nóng)行的改革關系到國有商業(yè)銀行改革和農(nóng)村金融體制改革的成敗。因而，黨中央、國務院對農(nóng)行改革一直特別重視和審慎，要求必須在農(nóng)村金融體制改革大框架中對各種可行的思路反復進行比較論證，以求穩(wěn)妥實施。

　　有關人士認為，整體改制方案保持了農(nóng)行的規(guī)模經(jīng)濟和網(wǎng)絡優(yōu)勢，有利于強化風險的統(tǒng)一管理，增強客戶服務功能，提升市場價值，保持業(yè)務的平穩(wěn)運營，維護經(jīng)濟金融和農(nóng)行員工隊伍的穩(wěn)定，最大限度地降低改制成本。

　　不良資產(chǎn)懸疑

　　整體改制，如何處置巨額的不良資產(chǎn)將是農(nóng)行面臨的最大難題。

　　截至今年6月末，農(nóng)行不良貸款余額為7314億元，不良貸款率為23.88%。業(yè)界人士普遍分析，與其他三家國有商業(yè)銀行類似，農(nóng)行改制時不良資產(chǎn)應該也會剝離。但剝離多少，采取何種方式剝離，目前并沒有明確的說法。

　　與其他三家國有銀行不同的是，農(nóng)行的不良資產(chǎn)中政策性貸款比重最高。到2005年底，農(nóng)行政策性貸款余額高達4140億元，其中不良貸款合計3490億元，占全部不良貸款的47.2%。政策性業(yè)務不僅是導致農(nóng)行歷史包袱重于其他行的主要原因，而且還嚴重制約著農(nóng)行經(jīng)營結構的調整，使經(jīng)營管理更趨復雜。

　　并且，由于農(nóng)行在歷史上主要服務于“三農(nóng)”等弱勢產(chǎn)業(yè)、區(qū)域和群體，加之農(nóng)行點多、面廣、戰(zhàn)線長，機構人員規(guī)模在四大行中最為龐大，經(jīng)營效率大大低于同業(yè)水平。

　　從客觀上來看，雖然農(nóng)行承擔了沉重的改革和轉型成本，但經(jīng)營效益低下與農(nóng)行自身治理水平與經(jīng)營能力不足亦有關。目前，農(nóng)行正致力于提高盈利水平以部分化解不良資產(chǎn)。“十五”期間，農(nóng)行實現(xiàn)的經(jīng)營利潤1058億元中，通過自身經(jīng)營力量消化歷史包袱的資金為820億元。今年上半年農(nóng)行消化各類歷史包袱達173億元。

　　備戰(zhàn)股改

　　日前，中國農(nóng)業(yè)銀行幾大舉動引人注目：一是成立了股改辦，由農(nóng)行副行長張云任股改辦主任；二是由德勤操刀的外部

　　農(nóng)行行長楊明生強調，要進一步做實股改辦，使其充分發(fā)揮統(tǒng)籌全行股改的領頭作用。對于全面啟動外部審計，楊明生認為，全面外部審計不僅是加快推進股改的重要步驟，是實現(xiàn)會計標準與國際接軌的重要契機，而且還有利于提高農(nóng)行內(nèi)部控制和風險管理水平。預計審計工作要在今年年底前完成。

　　農(nóng)行的人力資源綜合改革也于今年10月底正式啟動。農(nóng)業(yè)銀行人事部總經(jīng)理、人力資源綜合改革領導小組辦公室主任林云霞認為，人力資源綜合改革是農(nóng)行內(nèi)部改革中最為復雜和艱巨的一項改革，也是實行股份制改造的一項基礎工作。

　　此外，農(nóng)行還緊鑼密鼓地實施信貸管理改革，借鑒國際先進經(jīng)營理念和已完成股改的其他商業(yè)銀行的經(jīng)驗，進一步完善和修訂信貸新規(guī)則；農(nóng)行還設立了合規(guī)部，切實加強內(nèi)部控制；保證規(guī)章制度的貫徹落實，并將合規(guī)管理納入相關工作流程，加強員工合規(guī)培訓，樹立合規(guī)意識，培育合規(guī)文化；農(nóng)總行還加快了全行數(shù)據(jù)上收工作，今年底可完成全系統(tǒng)數(shù)據(jù)上收工作。

　　種種跡象表明，在股改方向逐步明朗之后，農(nóng)行的各項股改準備工作將會加快推進。