周靜雅

　　自國務院本月出臺房貸新政后，監管部門對于銀行防范房地產貸款風險的要求越發嚴格。據《第一財經日報》了解，在近日銀監會二季度形勢會上，監管層再次強調房貸風險，并要求各銀行執行以房為線不以貸款為線；首付款比例動態、審慎管理，首套房首付比例不得低于三成，二套房不低于五成。

　　銀監會同時要求，各大中型銀行要按季度開展房地產貸款壓力測試工作，重點加強對高風險房地產開發企業和住房貸款借款人的風險管控，密切跟蹤信貸質量遷徙情況，準確分類，提足撥備，并及時將有關壓力測試結果和風險防控進展上報監管機構。

　　對于開發貸款和土地儲備貸款，銀監會也明確提出了“三不貸、三掛鉤”原則，即對于國土管理部門查處并確認的有閑置土地、炒地倒賣的房地產企業，不予發放新的貸款；對于住建部門查處并認定的捂盤惜售、囤積房源、哄抬房價的房地產商不再給貸款；對挪用銀行貸款去繳納土地出讓金的，即參與招拍掛做保證金，然后交土地掛牌款的，不再增加貸款；銀監會還要求，地貸掛鉤、建貸掛鉤及房貸掛鉤。

　　對于土地閑置行為，銀監會要求，對土地閑置一年以上的，商業銀行一律不得發放新開發項目貸款；對土地閑置超兩年和有炒地行為的，商業銀行對已有發放的貸款應當調減并采取保全，并在全行上下客戶名單中作出反映。

　　中國銀行也表示，將動態調整貸款成數，貸款總額不得超過在建工程的五成。嚴格執行房地產項目資本金要求，提高準入標準、信貸條件和貸款抵押品標準，新發放貸款要以在建工程為抵押，并且嚴格貸款封閉管理，防止借款人挪用資金。

　　中金公司就此分析稱，就目前政策出臺的力度及密集程度來看，總體上原則是“從快從嚴”，短期內抑制投機需求的力度和決心都很堅決，對于資本市場情緒擾動也會比較明顯。

　　事實上，受政策影響，金融股、地產股在上周經歷了急劇下跌。不過，中金公司認為，政策還沒完。

　　中金公司稱，目前政策已經從國務院層面轉向部委層面，政策的嚴厲程度超出預期，尤其是此次信貸政策透出的信號——“寧可錯殺，不可漏過”的態度。該公司認為，后續還將有其他配套政策出來，有可能包括土地增值稅和房產稅等。