■本報記者趙紅梅

　　為鼓勵商業銀行加快金融創新，防范金融創新風險，促進銀行業金融創新持續健康發展，中國銀監會近日公布了《商業銀行金融創新指引》（以下簡稱《指引》）。《指引》將于2006年12月11日施行。這是中國銀行業監管史上第一次專門頒布文件對商業銀行的金融創新活動進行全面規范和引導。

　　銀監會副主席唐雙寧12月6日在《商業銀行金融創新指引》新聞發布會上說，七章四十八條的《指引》，其核心內容可以概括為：鼓勵發展、強調規范、服務客戶、教育公眾。對中國商業銀行金融創新將采取“寬準入、嚴監管、多支持、管得住、快發展”的監管思路，對非主觀故意造成的一些風險將采取寬容態度。

　　補齊商行金融創新的“短板”

　　12月11日，中國入世五年的過渡期將結束，《外資銀行管理條例》也將實施，外資銀行將迎來一個加速增長期。中資銀行將同外資銀行在同一起跑線上進行激烈的競爭。但從目前中國商業銀行金融創新水平和能力來看，與國際銀行業相比尚存在“短板”。

　　“中外資銀行很大的一個差距，就是創新能力的差距。近年來，國際上大銀行的非利息收入占總收入的比例普遍超過50％，有的銀行甚至達到80％，而我國商業銀行的主要收入來源仍然是傳統的利差收入，非利息收入占比最高的銀行也不到30％，還有相當多的商業銀行非利息收入占比在一位數徘徊。”唐雙寧說，解決中資銀行金融創新的“短板”問題已經成為中國銀行業的當務之急和首要任務。

　　記者看到，《指引》在第一章第二條中特地明確了金融創新的定義：指商業銀行為適應實體經濟發展的要求，通過引入新技術、采用新方法、開辟新市場、構建新組織，在戰略決策、制度安排、機構設置、人員準備、管理模式、業務流程和金融產品等方面開展的各項新活動，最終體現為銀行風險管理能力的不斷提高，以及為客戶提供服務產品和服務方式的創造和更新。

　　唐雙寧表示，“鼓勵和規范并重、培育和防險并舉”的監管原則，始終貫穿《指引》全部內容。銀監會積極鼓勵經營審慎的商業銀行加快金融創新，推動商業銀行更快更好地發展，引導商業銀行強化風險自我管控意識，提高風險控制水平和能力，全面提升創新質量，促進金融創新活動持續健康發展，為廣大金融消費者和投資者提供日益豐富的現代金融服務。

　　按照《指引》，針對金融創新活動，銀監會一方面將在控制好風險的前提下簡化審批程序，減少審批環節，提高審批效率，尤其是對于資本充足率達標、公司治理結構良好、內部制度嚴密、風險監管核心指標符合監管部門審慎要求，同時近三年沒有發生重大違法行為的商業銀行，銀監會將對其開展金融創新業務持支持態度；另一方面將強化持續性監管，注重對新業務整個流程的風險控制。

　　同時，《指引》還厘定了商業銀行在開展金融創新活動中需要遵循的一些基本原則：即合法合規、公平競爭、知識產權保護、成本可算、風險可控、注意風險管理和維護金融消費者和投資者利益原則。

　　《指引》還要求商業銀行董事會和高級管理層要將金融創新活動的風險納入全行統一的風險管理體系中去，要求董事會下設的風險管理委員會制定恰當的風險管理程序和風控措施，清楚界定各業務條線和相關部門的具體責任。另外，商業銀行還應該建立與各類金融創新業務性質和規模相適應的完善的內控制度，通過獨立的內外部審計，檢查內控制度的建立與執行情況。

　　《指引》同時要求，商業銀行開展金融創新活動，不得侵犯他人知識產權和商業秘密。此外，該《指引》還首次提出“買者自負”原則，旨在使投資者更審慎地對待投資。

　　搶占制高點的法寶——金融創新

　　12月11日，中國金融業“與狼共舞”時代真正到來，中國金融業加快改革與創新的壓力正越來越大。

　　“我們通過制定《指引》，又對中國銀行業的金融創新以及創新監管提出了指導性意見。這標志著中國銀行業金融創新和創新監管將跨入一個新的發展階段。”唐雙寧說。

　　發布會上，唐雙寧樂觀表示，中國銀行業金融機構至此將具有更為廣闊的創新和發展空間，中資商業銀行將創造出更加符合市場需求的金融產品。

　　中國建設銀行研究部高級副經理趙慶明接受本報記者采訪時說：“在過渡期結束后，中外資銀行之間的競爭才算真正開始。中資銀行在多個領域將會遇到外資銀行的激烈競爭。商業銀行只有正確把握市場機遇，積極進行結構調整和業務轉型，利用各種工具管理利率風險和

匯率風險，圍繞客戶需求，大力推進金融創新和業務流程，才能應對外資銀行的競爭。”

　　“‘二八現象’會在今后中外資銀行全面競爭中表現更明顯，20％的優質客戶創造80％的利潤，這方面，外資銀行在高端個人客戶市場上的競爭優勢明顯。他們通過開設支行和各種

理財中心為這些富裕客戶提供量身定制式的投資理財服務。優質客戶大多是國際化經營，不僅需要貸款，更多的是金融需求。花旗、匯豐等外資銀行的金融創新能力比我們強得多，尤其是創新型外匯業務上處于絕對優勢地位。我們在這方面確實要積極加強應對措施。”趙慶明說。

　　中國人民大學金融與證券研究所副所長趙錫軍在接受本報記者采訪時說，人民大學兩年前曾做過一個調查，發現中資銀行在人均管理資產、人均業務總量等方面都大大落后于外資銀行。目前我國一些大型中資銀行已能提供保險代理、信托、基金管理和部分投資銀行業務等多元化金融服務，但提供的金融服務仍存在產品和服務單一、產品研發能力嚴重不足等問題。中資銀行應開發創新個性化金融產品，如面向中小企業的信貸產品、面向高端個人客戶的

理財產品等。