□本報記者 張?zhí)┬?北京報道

　　截至目前，已有三家全國性股份制商業(yè)銀行披露了三季報。雖然各家銀行不良貸款的總額和增長率都有所下降，但三季度以來，關注類、可疑類貸款規(guī)模有所回升。業(yè)內人士認為，在國內外經濟調整的影響下，未來中小銀行不良貸款反彈的壓力很大，今后應積極調整信貸結構，加強混業(yè)經營和提高中間業(yè)務的占比，以應對經濟周期下行的影響。

　　不良貸款壓力增大

　　截至三季度，深圳發(fā)展銀行的不良貸款余額為110.81億元，不良貸款比率為4.28%。在不良貸款余額中，有7.08億不良貸款形成于2005年之后，占全部不良貸款的6.4%。前三季度，深發(fā)展關注類貸款較年初增長2.12億元。可疑與損失類貸款總額為51.86億元，占全部貸款的2%。

　　前三季度，興業(yè)銀行的不良貸款率為1.06%，比年初下降了0.09%。截至9月30日，興業(yè)銀行不良貸款余額為48.02億元，比年初增加了2.19億元。興業(yè)銀行認為，不良貸款增加的主要原因是受國內外經濟影響，部分客戶的生產經營出現(xiàn)了困難。一些個人客戶的收入水平和資產都出現(xiàn)下降，還款能力出現(xiàn)了問題。

　　民生銀行三季報顯示，與前兩季度相比，第三季度該行的不良貸款增加了3.44億元，不良貸款率比上半年增加了0.01%。目前該行的貸款呆賬準備金余額為95.73億元，而上年同期貸款呆賬的準備金余額為82.89億元。

　　分析人士認為，房地產及資本市場的調整對商業(yè)銀行的資產結構調整帶來較大影響，在已經形成的不良貸款中，房地產貸款占較大份額。

　　以深發(fā)展為例，截至三季度，該行房地產貸款占全部貸款的比例為5.99%，房地產行業(yè)不良貸款率為10.72%，為所有貸款投放行業(yè)中不良率和絕對額最高的。據(jù)初步估計，目前在銀行系統(tǒng)中，房地產行業(yè)的貸款約占全部貸款的9%左右，因此未來房地產市場走勢將對商業(yè)銀行的資產質量形成較大影響。

　　中間業(yè)務受影響

　　資本市場的調整已對一些商業(yè)銀行的收入產生了影響。截至三季度，民生銀行實現(xiàn)手續(xù)費和傭金收入44.95億元，雖然比上年同期增長了126.13%，但增幅明顯下降。

　　受國際金融市場動蕩的影響，一些銀行理財產品出現(xiàn)了投資虧損，這在財務指標中也有所體現(xiàn)。

　　以深發(fā)展為例，截至三季度末，其衍生金融資產和投資收益分別下降33%和62.2%，虧損的原因都是由于相關理財產品平盤所致。此外，興業(yè)銀行為持有雷曼公司相關債券計提了1.25億元的減值準備。

　　中央財經大學銀行業(yè)研究中心主任郭田勇認為，降息和準備金率下調對中小銀行的影響較大。一般而言，中小銀行的存貸規(guī)模有限，在目前經濟形勢下，各家銀行定期存款的比例都在提升，對其盈利能力產生了不小的考驗。從已經披露的數(shù)據(jù)看，中小銀行中間業(yè)務的增長已經放緩，未來這種趨勢可能還會持續(xù)，提高資金的盈利能力將是未來商業(yè)銀行的重點任務。

　　側重混業(yè)經營

　　業(yè)內人士認為，四季度隨著政策調整和銀行會計周期的影響，商業(yè)銀行的業(yè)績仍會下滑。

　　申銀萬國金融業(yè)分析師勵雅敏認為，目前銀行惜貸的情況不會有所改變，因為商業(yè)銀行對一些中小企業(yè)缺乏足夠的風險認知能力，而對于以往資金需求較多的大企業(yè)而言，目前的經濟形勢也會改變其融資的想法和渠道，銀行也很難將不同的貸款需求結合起來。

　　郭田勇認為，通過混業(yè)經營提高盈利水平將成為各家銀行關注的重點。從民生銀行公布的季報看，民生金融租賃、民生加銀基金、村鎮(zhèn)銀行、信用卡公司等收益不菲，未來民生銀行還將加大在非銀行金融機構的投入，增強整體盈利能力。

　　由于受國際金融動蕩影響，國內銀行“出海”進程將受阻。從民生銀行公布的數(shù)字看，投資美國聯(lián)合銀行(UCBH holdings)出現(xiàn)了1.15億元的賬面虧損。在次貸危機尚未見底的情況下，國內銀行投資海外應更加謹慎。