□晨報記者 劉志飛

　　面對如火如荼的股市行情，李先生坐不住了，想放手一博。不過手中流動資金短缺，因此他想到了自己5年前買的房子，現在不少銀行都推出轉按揭和加按揭業務，李先生決定通過銀行貸款，籌集一筆資金用于投資炒股。

　　房貸創新業務可套現

　　李先生5年前購買了一套面積為100平方米的房產，購買價為50萬元，原銀行按揭貸款7成，即35萬元。如今5年下來，周先生已還了本金10萬元，尚欠貸款本金25萬元。目前該套房已升值至100萬元。李先生至電某股份制銀行，提出轉按揭貸款需求，并要求抬高貸款金額。該銀行咨詢人員建議他到該行網點申請“住房循環授信業務”，工作人員通過材料審核，并對房產進行價值評估，將會提供給李先生一筆貸款，李先生可用這筆貸款的一部分還清原銀行的剩余貸款，其余資金可自己安排。銀行還建議李先生，申請他們的“隨借隨還”服務，也就是指李先生在該行獲得個人授信額度并簽署有關協議后，可通過網上銀行或電話銀行，自助辦理借款和還款手續。可申請期限在1個月以上，最長不超過5年的貸款，網上銀行申請最高貸款額度，一般不超過50萬元。而且一次開通“隨借隨還”，在授信額度內可反復使用。尤其是通過網上銀行申請，只要填寫簡單的資金用途，至于你到底用這些錢做什么，沒有人會來審核。

　　銀行貸款流入股市

　　記者了解到，目前滬上多數銀行都有類似業務，各具特色的房貸產品層出不窮。這類產品推出之初，響應的客戶并不多，但近一段時間，這類產品卻受到像李先生這樣的投資客戶的歡迎。因為去年以來，境內股市持續大幅上漲，投資股市，幾乎沒有不賺錢的，尤其是部分

股票型基金，兩個月的收益超過30%的也比比皆是。因此這部分投資者寧愿背負近6%的房貸利率，也愿意去銀行貸款并投資于股市。

　　據了解，盡管銀行加按必須向銀行提供用途說明才能貸出，但相對寬松的憑證審核程序，以及對客戶貸出資金如何使用并不進行核查等原因，致使相當部分貸出的流動資金流入了股市。

　　一知情人士指出，目前由銀行轉按揭流出的資金，也成為國內資本市場涌動的“熱錢”來源之一，而目前行情大好的股市，無疑吸引更多“熱錢”流出銀行。

　　審查不嚴易引發風險

　　轉按揭和加按揭都是近期比較流行的。所謂轉按揭，指正處于住房按揭期間的借款人，為了增加(減少)貸款金額或延長(縮短)貸款年限，通過擔保公司擔保等手段，把住房按揭從一家銀行轉到另一家銀行。僅僅轉按揭沒什么意思，更多客戶目的是加按揭，幾年前購買的房子，現在可能已經“身價倍增”了，到銀行申請加按揭業務后，銀行就會按照你房子的最新市場評估價格，再給予最高7成（或8成）的授信額度，授信額度一下子就放大了。

　　2001年11月5日，為杜絕銀行貸款流入股市，

人民銀行再次重申，嚴禁

商業銀行發放無指定用途個人消費貸款。當時也是中國股市4年熊市的初始階段。但從目前狀況來看，這條規定幾乎已名存實亡。據了解，盡管各家銀行都明確表示，貸款資金不允許投資股市，但是由于缺乏審核機制，跟沒有限制差不多。有的銀行放貸員甚至對貸款流入股市心知肚明，卻睜一只眼閉一只眼。因此有業內人士擔憂，一旦出現股市暴跌或進入交易清淡期，銀行就有可能面對貸款客戶沒錢還貸，同時抵押房屋可能是貸款客戶唯一住房而無法收回的情況，從而引起銀行壞賬發生。因此不管是銀行還是客戶，通過銀行貸款投資股市，這條風險之路還需慎行。