銀監(jiān)會公開提示11條理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)

　　本報(bào)記者 高 靜

　　北京報(bào)道

　　6月18日下午，銀監(jiān)會公布《關(guān)于商業(yè)銀行開展個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)提示的通知》(下稱“《通知》”)，就各商業(yè)銀行開展個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)所面臨的聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、

操作風(fēng)險(xiǎn)和策略風(fēng)險(xiǎn)等加以提示，并提出11項(xiàng)具體要求。

　　“這是一個(gè)預(yù)警式的風(fēng)險(xiǎn)提示，并非產(chǎn)生嚴(yán)重后果后的‘撲火’行動(dòng)�！�6月19日，參與制定該《通知》的一位銀監(jiān)會人士稱，《通知》是銀監(jiān)會在綜合客戶、銀行和市場各方反饋后做出的，意在引導(dǎo)目前尚處于起步階段的理財(cái)市場，保持投資者對理財(cái)市場的信心。

　　該人士同時(shí)透露，以后

　　收益率投訴凸現(xiàn)

　　銀監(jiān)會表示，最近，因客戶對個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品投訴而引發(fā)的商業(yè)銀行聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)和法律風(fēng)險(xiǎn)不斷加大，理財(cái)資金投資對象逐步擴(kuò)大和理財(cái)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)復(fù)雜化導(dǎo)致的市場風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)和策略風(fēng)險(xiǎn)也呈現(xiàn)上升的態(tài)勢。

　　事實(shí)上，今年4月，央行副行長吳曉靈就曾在北大論壇上指出，目前國內(nèi)理財(cái)市場上風(fēng)險(xiǎn)提示不足、產(chǎn)品名稱不實(shí)等亂象叢生，客戶投訴率很高。

　　一位國有銀行的理財(cái)人士分析說，從該行2004年推出的一款與利率掛鉤的產(chǎn)品來看，投訴主要集中在收益率方面�！斑^去與利率掛鉤的區(qū)間產(chǎn)品比較多，只承諾保本，而沒有承諾收益率。而最后利率突破了所設(shè)定的區(qū)間，投資者就沒有獲得收益，這樣就會導(dǎo)致投資者的不滿。”他說，由于市場反映不好，該產(chǎn)品目前已經(jīng)停售。

　　另外，理財(cái)市場上各家銀行間的資源爭奪也正在演變成無硝煙的戰(zhàn)爭。

　　“原來經(jīng)常看見中小銀行的理財(cái)人員陪著我們的客戶來我們行取錢，然后去該小銀行做理財(cái)。”他說。

　　“現(xiàn)在國內(nèi)銀行的理財(cái)產(chǎn)品都是引進(jìn)國際金融機(jī)構(gòu)的產(chǎn)品然后進(jìn)行貼牌，所以大家的收益率都差不多�！痹撊耸客嘎�，由于“進(jìn)貨渠道”相同，事實(shí)上，各家銀行對彼此的“牌底”都很清楚。

　　規(guī)避理財(cái)產(chǎn)品合同風(fēng)險(xiǎn)

　　客戶投訴的問題，在通知中集中反映出來了。比如，面對市場上“亂花漸欲迷人眼”的產(chǎn)品名稱，《通知》規(guī)定，理財(cái)產(chǎn)品(計(jì)劃)的名稱應(yīng)恰當(dāng)反映產(chǎn)品屬性，避免使用帶有誘惑性、誤導(dǎo)性和承諾性的稱謂�！吧虡I(yè)銀行在為理財(cái)產(chǎn)品(計(jì)劃)(尤其是非保證收益型理財(cái)產(chǎn)品(計(jì)劃))命名時(shí)，應(yīng)避免使用蘊(yùn)含潛在風(fēng)險(xiǎn)或易引發(fā)爭議的模糊性語言�！�

　　《通知》提到，商業(yè)銀行向客戶提供的所有可能影響客戶投資決策的材料以及對客戶投資情況的評估和分析等，都應(yīng)包含相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)揭示內(nèi)容，并以通俗的語言和適當(dāng)?shù)呐e例對各種風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行解釋�！�

　　“模糊性語言”和“通俗性語言”如何界定？

　　“銀監(jiān)會要求商業(yè)銀行披露理財(cái)產(chǎn)品各種可能的風(fēng)險(xiǎn)�！鄙鲜鲢y監(jiān)會人士表示，由于各種理財(cái)產(chǎn)品領(lǐng)域各不相同，銀監(jiān)會并不會統(tǒng)一要求商業(yè)銀行具體披露哪些指標(biāo)，這些尺度都由商業(yè)銀行自己把握，但是銀監(jiān)會將參考市場和客戶的認(rèn)可度來監(jiān)管商業(yè)銀行的理財(cái)業(yè)務(wù)。其中，客戶投訴仍將是一個(gè)基本的參數(shù)。

　　“合同意識不強(qiáng)，不注重金融產(chǎn)品的合同，只相信金融產(chǎn)品的推介，只相信私下簽訂的補(bǔ)充合同是釀成金融風(fēng)險(xiǎn)的重要原因�！贬槍�這種情況，吳曉靈曾提醒小額投資者一定要意識到以“保本”為原則，不要集合起來去嘗試高門檻的金融產(chǎn)品。她建議小額投資者多購買國債或者直接銀行存款等安全系數(shù)相對較高的投資品種。