——訪中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行董事長(zhǎng)項(xiàng)俊波

　　■　本刊記者  魏革軍

　　記者：非常感謝項(xiàng)董事長(zhǎng)接受《中國(guó)金融》雜志的采訪。國(guó)際金融危機(jī)令全球銀行業(yè)經(jīng)歷了前所未有的考驗(yàn)，銀行業(yè)格局也發(fā)生了很大的變化。根據(jù)您的觀察，當(dāng)前歐美銀行業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r如何？

　　項(xiàng)俊波：總體來(lái)說(shuō)，國(guó)際金融危機(jī)的影響仍未過(guò)去，但歐美銀行業(yè)已經(jīng)逐漸走出危機(jī)最為深重的時(shí)期。從2010年銀行業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況來(lái)看，雖然美國(guó)銀行業(yè)盈利狀況仍處于歷史低位，問(wèn)題銀行數(shù)量也在不斷增長(zhǎng)，但總體來(lái)看發(fā)展態(tài)勢(shì)向好。2010年前三季度，美國(guó)銀行業(yè)凈利潤(rùn)分別為177億美元、214億美元、145億美元。若剔除單一金融機(jī)構(gòu)帶來(lái)的101億美元商譽(yù)損失的影響，美國(guó)銀行業(yè)2010年第三季度盈利達(dá)到三年來(lái)高點(diǎn)，63.3%的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)盈利同比上升，虧損金融機(jī)構(gòu)占比下降至18.9%，達(dá)到2008年第二季度以來(lái)的最低水平；問(wèn)題銀行新增54家，單季新增數(shù)量環(huán)比有所減少；銀行業(yè)從業(yè)人員數(shù)量從2010年第二季度開始實(shí)現(xiàn)環(huán)比上升，扭轉(zhuǎn)了之前連續(xù)12個(gè)月的下降趨勢(shì)。

　　2010年歐洲銀行業(yè)資本實(shí)力有所增強(qiáng)，壓力測(cè)試顯示，91家銀行中僅有7家未達(dá)到6%的一級(jí)資本充足率標(biāo)準(zhǔn)。大型銀行集團(tuán)的盈利情況進(jìn)一步好轉(zhuǎn)，以蘇格蘭皇家銀行為例，作為受沖擊最為嚴(yán)重的大型跨國(guó)銀行之一，2010年上半年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)900萬(wàn)英鎊；第三季度凈虧損由2009年同期的18億英鎊下降至11.5億英鎊。盡管如此，正如歐洲央行發(fā)布的《金融穩(wěn)定報(bào)告》所言，歐洲銀行業(yè)仍面臨著包括主權(quán)信用風(fēng)險(xiǎn)在內(nèi)的諸多風(fēng)險(xiǎn)，未來(lái)盈利提升面臨較大壓力。

　　記者：歐美銀行業(yè)在危機(jī)中遭受重創(chuàng)，現(xiàn)在能夠逐漸走出陰霾，來(lái)自政府的救助固然十分關(guān)鍵，其自身的努力同樣不容忽視。您認(rèn)為，在對(duì)抗危機(jī)的過(guò)程中，歐美銀行業(yè)作出了哪些關(guān)鍵性的戰(zhàn)略調(diào)整？

　　項(xiàng)俊波：從歐美銀行業(yè)對(duì)抗危機(jī)的各項(xiàng)舉措來(lái)看，其在業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、資源配置以及區(qū)域布局上均作出重要的戰(zhàn)略性調(diào)整。

　　一是致力于核心業(yè)務(wù)以提升競(jìng)爭(zhēng)力。金融危機(jī)中，分拆瘦身、精簡(jiǎn)機(jī)構(gòu)人員成為多家大型商業(yè)銀行的現(xiàn)實(shí)選擇。在這一過(guò)程中，大型商業(yè)銀行保留了傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)和具有相對(duì)優(yōu)勢(shì)的戰(zhàn)略性業(yè)務(wù)，將高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)與非盈利業(yè)務(wù)剝離，以期盡快扭虧為盈，并在業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的戰(zhàn)略性重塑中提升競(jìng)爭(zhēng)能力。以花旗集團(tuán)為例，2009年初，花旗拆分為“花旗銀行”和“花旗控股”兩部分，并改變昔日龐大的“金融超市”模式，更加專注于銀行的基本業(yè)務(wù)。隨著這些金融巨頭的瘦身動(dòng)作，全能銀行、金融超市理念受到挑戰(zhàn)，2010年初，“沃爾克規(guī)則”的出爐，更是將分業(yè)混業(yè)之爭(zhēng)推向高潮。值得注意的是，國(guó)際大型銀行的全能銀行經(jīng)營(yíng)模式并未發(fā)生改變。浴火重生的國(guó)際全能銀行勢(shì)必更加注重核心業(yè)務(wù)，有針對(duì)性地調(diào)整業(yè)務(wù)及區(qū)域布局，以實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)板塊的協(xié)調(diào)發(fā)展。

　　二是擇機(jī)兼并收購(gòu)以重組金融資源。國(guó)際金融危機(jī)促使國(guó)際銀行業(yè)市場(chǎng)整合速度加快。華爾街獨(dú)立投行在美國(guó)政府的推動(dòng)之下轉(zhuǎn)型為銀行控股金融機(jī)構(gòu)；出現(xiàn)于歐美多個(gè)國(guó)家的中小銀行倒閉潮，使銀行業(yè)集中度和壟斷程度進(jìn)一步上升。然而在這場(chǎng)全球性的銀行業(yè)市場(chǎng)整合中，大型商業(yè)銀行的戰(zhàn)略調(diào)整才是覆蓋面最大、影響最為深遠(yuǎn)的推動(dòng)因素。危機(jī)爆發(fā)后，除了受創(chuàng)最為嚴(yán)重的幾家大型銀行持續(xù)出售資產(chǎn)外，其他銀行都是有進(jìn)有退，一方面出售非核心業(yè)務(wù)，另一方面前瞻性地調(diào)整其核心業(yè)務(wù)的戰(zhàn)略重心和布局，通過(guò)一系列的兼并收購(gòu)，勾勒未來(lái)業(yè)務(wù)發(fā)展重點(diǎn)。例如，危機(jī)中勞埃德銀行收購(gòu)哈利法克斯銀行、美國(guó)銀行收購(gòu)美林證券、富國(guó)銀行收購(gòu)美聯(lián)銀行、法國(guó)巴黎銀行收購(gòu)富通銀行。從長(zhǎng)期來(lái)看，大型銀行在金融危機(jī)中奮力搏擊的過(guò)程，也是其金融資源實(shí)現(xiàn)重組的過(guò)程。隨著危機(jī)漸行漸遠(yuǎn)，歐美大型銀行業(yè)務(wù)條線與區(qū)域?qū)嵙��?duì)比將發(fā)生深刻變化。

　　三是布局新興市場(chǎng)以尋找新增長(zhǎng)點(diǎn)。盡管受到外需放緩和國(guó)際金融市場(chǎng)劇烈波動(dòng)的影響，大多數(shù)新興市場(chǎng)國(guó)家同樣出現(xiàn)了金融市場(chǎng)動(dòng)蕩、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率下降等現(xiàn)象，但整體來(lái)看，新興市場(chǎng)國(guó)家金融市場(chǎng)和銀行業(yè)在危機(jī)中遭受的創(chuàng)傷明顯小于歐美發(fā)達(dá)國(guó)家，表現(xiàn)出強(qiáng)勁的復(fù)蘇態(tài)勢(shì)。亞太和拉美地區(qū)新興市場(chǎng)不僅經(jīng)濟(jì)總量大、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)保持高位，而且經(jīng)濟(jì)金融開放程度較高、商業(yè)環(huán)境持續(xù)改善，成為全球銀行業(yè)角逐競(jìng)爭(zhēng)的重要戰(zhàn)場(chǎng)。花旗集團(tuán)、匯豐控股、渣打銀行、法國(guó)興業(yè)銀行等國(guó)際大型銀行均明確將亞太地區(qū)作為戰(zhàn)略重點(diǎn)區(qū)域，紛紛擴(kuò)大在亞太地區(qū)及中國(guó)的投資，加速推進(jìn)網(wǎng)絡(luò)布局、擴(kuò)充員工隊(duì)伍、增加技術(shù)投入。

　　記者：這次國(guó)際金融危機(jī)席卷全球，很難有國(guó)家能獨(dú)善其身，各國(guó)銀行業(yè)都不同程度地受到?jīng)_擊。從當(dāng)前國(guó)際國(guó)內(nèi)銀行業(yè)的發(fā)展動(dòng)向來(lái)看，金融危機(jī)是否給全球銀行業(yè)帶來(lái)了一些共性影響？

　　項(xiàng)俊波：一個(gè)很明顯的共性影響，就是全球銀行業(yè)在監(jiān)管機(jī)構(gòu)推動(dòng)下，更加重視風(fēng)險(xiǎn)管理，其行動(dòng)主要體現(xiàn)于三個(gè)方面。

　　第一，提升對(duì)于銀行業(yè)資本的監(jiān)管要求。杠桿率過(guò)高、高質(zhì)量資本以及可用于應(yīng)對(duì)流動(dòng)性問(wèn)題的緩沖資本不足等問(wèn)題，都是歐美銀行業(yè)在本次金融危機(jī)中無(wú)法挽回頹勢(shì)的重要因素。2009年12月17日，巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)公布《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》征求意見稿，希望通過(guò)提高銀行體系的資本金要求和流動(dòng)性標(biāo)準(zhǔn)，提升銀行業(yè)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。該征求意見稿2010年9月12日獲巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)管理層會(huì)議一致通過(guò)，并于11月12日在二十國(guó)集團(tuán)領(lǐng)導(dǎo)人峰會(huì)上獲得正式批準(zhǔn)實(shí)施。《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》出臺(tái)后，德意志銀行、渣打銀行已率先發(fā)起配股融資。為了滿足新的資本要求，未來(lái)幾年全球銀行或?qū)⒚媾R巨大的融資壓力。

　　我國(guó)銀行業(yè)也面臨著更高的資本要求。2010年，銀監(jiān)會(huì)要求大型銀行和中小銀行資本充足率分別不低于11.5%和10%，并引進(jìn)動(dòng)態(tài)撥備率和杠桿率，作為資本監(jiān)管的重要補(bǔ)充。2010年第三季度末，我國(guó)商業(yè)銀行加權(quán)平均資本充足率為11.6%、加權(quán)平均核心資本充足率為9.5%。盡管如此，仍有多家商業(yè)銀行面臨著補(bǔ)充資本的壓力。控制風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的過(guò)快增長(zhǎng)，積極向資本集約化的方向轉(zhuǎn)型，是信貸繼續(xù)保持相對(duì)高位增長(zhǎng)的情況下，中國(guó)銀行業(yè)的現(xiàn)實(shí)選擇。作為重要的低資本占用型業(yè)務(wù)，零售業(yè)務(wù)和中間業(yè)務(wù)將成為未來(lái)一段時(shí)期商業(yè)銀行的重點(diǎn)業(yè)務(wù)領(lǐng)域。

　　第二，完善風(fēng)險(xiǎn)管理框架與工具。國(guó)內(nèi)外主要商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理體系的不同特征，決定了其在危機(jī)中對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理的反思具有不同的側(cè)重點(diǎn)。從歐美銀行業(yè)來(lái)看，重新審視風(fēng)險(xiǎn)模型在風(fēng)險(xiǎn)管理中的運(yùn)用成為重點(diǎn)之一。首先，模型和工具永遠(yuǎn)都不能取代分析師和監(jiān)管者專業(yè)的邏輯判斷。其次，姑且不論風(fēng)險(xiǎn)模型的優(yōu)劣，從銀行從業(yè)人員的角度來(lái)說(shuō)，就難以保證對(duì)于模型的選擇和運(yùn)用百分之百正確。簡(jiǎn)言之，強(qiáng)大的數(shù)量化風(fēng)險(xiǎn)管理工具面對(duì)難以量化的風(fēng)險(xiǎn)因素和有失偏頗的選擇運(yùn)用，仍顯得無(wú)能為力。危機(jī)全面爆發(fā)之后，歐美銀行業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)均維持了其對(duì)數(shù)量化風(fēng)險(xiǎn)管理工具的依賴，例如，美國(guó)及歐洲均對(duì)當(dāng)?shù)劂y行業(yè)進(jìn)行壓力測(cè)試，以把握銀行業(yè)運(yùn)營(yíng)情況、明確下一步監(jiān)管方案。然而經(jīng)此一役，國(guó)際銀行業(yè)及監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)數(shù)量化模型及工具的開發(fā)和運(yùn)用或?qū)⒏鼮閷徤鳌?/p>

　　從國(guó)內(nèi)銀行業(yè)來(lái)看，隨著金融市場(chǎng)和工具的不斷發(fā)展，商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)線明顯拉長(zhǎng)，內(nèi)外部沖擊也不斷給商業(yè)銀行帶來(lái)挑戰(zhàn)。金融危機(jī)對(duì)中國(guó)商業(yè)銀行的重要啟示之一，就是調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)管理范圍和重點(diǎn)，不斷完善風(fēng)險(xiǎn)管理框架。一是密切關(guān)注宏觀經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)，加強(qiáng)對(duì)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)、輸入性風(fēng)險(xiǎn)以及信貸風(fēng)險(xiǎn)等各類風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)測(cè)與防控。二是繼續(xù)加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理體系建設(shè)，提升先進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)管理工具和技術(shù)的運(yùn)用水平，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理能力。三是從制度建設(shè)、科技支撐等方面下功夫，加強(qiáng)內(nèi)部控制和監(jiān)督檢查，嚴(yán)密防范金融案件的發(fā)生。

　　第三，強(qiáng)化公司治理，為提升風(fēng)險(xiǎn)管理水平提供堅(jiān)實(shí)的體制機(jī)制保障。作為危機(jī)后反思公司治理機(jī)制的綱領(lǐng)性文件，由巴塞爾委員會(huì)發(fā)起的國(guó)際銀行業(yè)《加強(qiáng)公司治理原則》于2010年10月4日正式發(fā)布。實(shí)際上，對(duì)抗金融危機(jī)的過(guò)程，也是國(guó)際銀行業(yè)與監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)公司治理機(jī)制不斷反思、不斷完善的過(guò)程。一是董事會(huì)履職與決策的科學(xué)性、有效性受到更多關(guān)注。二是危機(jī)中前所未有的全球行動(dòng)改變了大型金融機(jī)構(gòu)的薪酬慣例，推動(dòng)了金融機(jī)構(gòu)高管薪酬制度的改革進(jìn)程。三是信息披露的重要性凸顯，信息披露制度的修訂在巴塞爾委員會(huì)的推動(dòng)下逐步展開。

　　此次國(guó)際金融危機(jī)，暴露了部分國(guó)際大銀行在公司治理方面的缺陷和問(wèn)題，公司治理的重要性再一次得到了深刻而廣泛的認(rèn)識(shí)。對(duì)于近年來(lái)陸續(xù)完成財(cái)務(wù)重組、股份制改造以及公開上市的我國(guó)國(guó)有商業(yè)銀行而言，公司治理建設(shè)顯得尤為重要。如何實(shí)現(xiàn)產(chǎn)權(quán)多元化和股東有效的制衡，建立有效的決策機(jī)制、激勵(lì)機(jī)制、信息披露機(jī)制和內(nèi)控內(nèi)審機(jī)制，真正做到“決策科學(xué)、戰(zhàn)略明晰、執(zhí)行高效、經(jīng)營(yíng)穩(wěn)健、激勵(lì)有效、監(jiān)督有力”，仍是商業(yè)銀行需要不斷探索的課題。

　　記者：此次金融危機(jī)中，中國(guó)銀行業(yè)并未遭受重創(chuàng)，并在配合國(guó)家宏觀政策、力促經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展的同時(shí)，呈現(xiàn)出強(qiáng)勁的增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。您認(rèn)為將來(lái)中國(guó)商業(yè)銀行進(jìn)一步提升競(jìng)爭(zhēng)力的著力點(diǎn)在哪里？

　　項(xiàng)俊波：在國(guó)家經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整與監(jiān)管變革的影響下，在國(guó)內(nèi)外多種發(fā)展理念的交織與碰撞下，中國(guó)銀行業(yè)堅(jiān)持經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)型的方向，在危機(jī)中實(shí)現(xiàn)了穩(wěn)健增長(zhǎng)。截至2010年末，我國(guó)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)境內(nèi)本外幣資產(chǎn)總額達(dá)到94.3萬(wàn)億元，比上年同期增長(zhǎng)19.7%。2010年前三季度，上市銀行凈利潤(rùn)共計(jì)5297億元，同比增幅達(dá)32.55%。目前，經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)型仍在繼續(xù)，商業(yè)銀行必然順應(yīng)金融全球化、自由化和信息化的大趨勢(shì)，從發(fā)展戰(zhàn)略、業(yè)務(wù)流程、業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、金融創(chuàng)新等多個(gè)方面尋找到提升競(jìng)爭(zhēng)力的突破口。

　　第一，繼續(xù)深化綜合經(jīng)營(yíng)，穩(wěn)步推進(jìn)海外擴(kuò)張。肆虐全球的金融危機(jī)并沒有改變?nèi)�球�?jīng)濟(jì)金融一體化的大趨勢(shì)。在這樣的大背景下，伴生于中國(guó)改革開放與經(jīng)濟(jì)金融發(fā)展的銀行業(yè)國(guó)際化、綜合化之路不會(huì)改變。近年來(lái)，我國(guó)商業(yè)銀行綜合化經(jīng)營(yíng)以及境外布局仍然穩(wěn)步推進(jìn)，正是對(duì)此最有力的證明。2010年，第二批銀行系金融租賃公司試點(diǎn)啟動(dòng)、首批獲準(zhǔn)投資保險(xiǎn)公司股權(quán)的試點(diǎn)銀行全部成功入股保險(xiǎn)公司，都是中國(guó)銀行業(yè)在綜合化經(jīng)營(yíng)的道路上具有里程碑意義的大事件。2010年10月召開的十七屆五中全會(huì)提出，要逐步發(fā)展我國(guó)大型跨國(guó)公司和跨國(guó)金融機(jī)構(gòu)，提高國(guó)際化經(jīng)營(yíng)水平。伴隨著我國(guó)企業(yè)“走出去”的腳步，中國(guó)銀行業(yè)的國(guó)際化將迎來(lái)快速穩(wěn)定發(fā)展時(shí)期。

　　第二，加快流程銀行建設(shè)，提升運(yùn)營(yíng)效率。自中國(guó)銀監(jiān)會(huì)主席劉明康于2005年10月提出“流程銀行”的概念后，構(gòu)建流程銀行的理念迅速被各家銀行所接受。商業(yè)銀行開始積極尋求機(jī)構(gòu)扁平化、業(yè)務(wù)垂直化、流程科學(xué)化，持續(xù)推進(jìn)流程銀行建設(shè)。國(guó)際金融危機(jī)的爆發(fā)并未動(dòng)搖商業(yè)銀行優(yōu)化業(yè)務(wù)流程、推進(jìn)流程銀行建設(shè)的決心，反而令這項(xiàng)任務(wù)更具有緊迫感。2009年以來(lái)，中國(guó)銀行業(yè)的流程銀行建設(shè)取得了較大進(jìn)展。進(jìn)入2010年，成都銀行、浙商銀行等城市商業(yè)銀行也開始了推進(jìn)流程銀行建設(shè)的嘗試。流程銀行建設(shè)正逐漸成為激烈競(jìng)爭(zhēng)之下中國(guó)商業(yè)銀行的共同選擇。

　　第三，加強(qiáng)信息化建設(shè)，整合電子化渠道。中國(guó)銀行業(yè)協(xié)會(huì)和普華永道聯(lián)合發(fā)布的《中國(guó)銀行家調(diào)查報(bào)告2010》顯示，在受訪銀行家中，50%的銀行家表示未來(lái)會(huì)加大信息化建設(shè)的投入，加速銀行信息化系統(tǒng)建設(shè)。整體看來(lái)，經(jīng)過(guò)幾次大規(guī)模的改造升級(jí)以及不間斷的日常滾動(dòng)開發(fā)，大型商業(yè)銀行的信息化建設(shè)已經(jīng)取得了可喜成績(jī)，帶來(lái)業(yè)務(wù)處理及經(jīng)營(yíng)管理模式的“技術(shù)革命”。其重要性集中體現(xiàn)于兩個(gè)方面。一是為提升商業(yè)銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)管理水平、實(shí)現(xiàn)各項(xiàng)業(yè)務(wù)又好又快發(fā)展創(chuàng)造基礎(chǔ)性條件，推動(dòng)客戶信息管理系統(tǒng)、業(yè)務(wù)操作系統(tǒng)、風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)等管理系統(tǒng)建設(shè)。二是加快電子渠道和電子銀行建設(shè)，為商業(yè)銀行開拓更為廣闊的業(yè)務(wù)空間。

　　第四，履行社會(huì)責(zé)任，尋找雙贏契機(jī)。從商業(yè)銀行的實(shí)踐來(lái)看，現(xiàn)階段履行社會(huì)責(zé)任至少有兩方面的含義。一是支持節(jié)能減排，順應(yīng)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)優(yōu)化的趨勢(shì)，積極推動(dòng)信貸結(jié)構(gòu)調(diào)整。對(duì)商業(yè)銀行而言，這是時(shí)代要求和歷史責(zé)任，也是對(duì)銀行業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)管理水平和能力的考驗(yàn)，更是商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)信貸資源戰(zhàn)略性配置的契機(jī)。二是加大“三農(nóng)”金融服務(wù)力度。近年來(lái)，“三農(nóng)”領(lǐng)域涌現(xiàn)出的金融需求已經(jīng)受到商業(yè)銀行的高度關(guān)注。大型商業(yè)銀行開始重新進(jìn)入縣域市場(chǎng)，股份制商業(yè)銀行加快了在縣域市場(chǎng)的布局，以匯豐銀行為代表的外資銀行也通過(guò)設(shè)立村鎮(zhèn)銀行的方式逐步涉足中國(guó)縣域金融。支持“三農(nóng)”對(duì)商業(yè)銀行而言，已不僅僅是一種社會(huì)責(zé)任。

　　第五，創(chuàng)新與監(jiān)管并重，實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健快速發(fā)展。歷經(jīng)此次金融危機(jī)，關(guān)于金融創(chuàng)新的理念和監(jiān)管模式已經(jīng)悄然發(fā)生變革，中國(guó)銀行業(yè)對(duì)于金融創(chuàng)新有了更加深刻的認(rèn)識(shí)。簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)，一是金融創(chuàng)新一定要以服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)作為根本出發(fā)點(diǎn)；二是有序的金融創(chuàng)新必然要求全面有效的金融監(jiān)管。盡管金融創(chuàng)新是此次金融危機(jī)的導(dǎo)火索，中國(guó)銀行業(yè)并未因噎廢食，金融創(chuàng)新仍然得到有序推進(jìn)。監(jiān)管機(jī)構(gòu)也在鼓勵(lì)金融創(chuàng)新的同時(shí)，不斷深化金融創(chuàng)新監(jiān)管，對(duì)商業(yè)銀行創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)域的主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)展開密切關(guān)注和監(jiān)測(cè)，及時(shí)進(jìn)行跟蹤和預(yù)警。在監(jiān)管與創(chuàng)新之間尋找平衡與契合，實(shí)現(xiàn)金融監(jiān)管與金融創(chuàng)新的協(xié)調(diào)發(fā)展，將是銀行業(yè)健康發(fā)展的重要保證。

　　記者：剛才您分析了商業(yè)銀行自身經(jīng)營(yíng)發(fā)展中實(shí)現(xiàn)持續(xù)增長(zhǎng)的幾個(gè)著力點(diǎn)。那么從當(dāng)前的外部環(huán)境來(lái)看，您認(rèn)為對(duì)于銀行業(yè)的發(fā)展而言是否存在一些有利的推動(dòng)因素呢？

　　項(xiàng)俊波：衍生于金融危機(jī)的國(guó)際經(jīng)濟(jì)金融格局變化、下一步我國(guó)“十二五”規(guī)劃的順利實(shí)施以及監(jiān)管環(huán)境的進(jìn)一步優(yōu)化都給中國(guó)銀行業(yè)的發(fā)展提供了一些有利因素。

　　從國(guó)際經(jīng)濟(jì)形勢(shì)看，全球經(jīng)濟(jì)和金融市場(chǎng)力量對(duì)比發(fā)生變化。一是新興市場(chǎng)國(guó)家增長(zhǎng)強(qiáng)勁。在美歐經(jīng)濟(jì)可能陷入長(zhǎng)期疲軟的情況下，中國(guó)、印度、巴西等新興市場(chǎng)國(guó)家正在以穩(wěn)定的增長(zhǎng)勢(shì)頭，對(duì)全球經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)發(fā)揮更為重要的推動(dòng)作用。二是全球銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局重新洗牌，中國(guó)銀行業(yè)的地位有所提升。根據(jù)英國(guó)的《銀行家》雜志2010年7月發(fā)布的全球1000家大銀行排名，中國(guó)共有84家銀行躋身全球1000家大銀行之列，其一級(jí)資本占1000家銀行一級(jí)資本總額的8.9%，而稅前利潤(rùn)則高達(dá)1000家銀行利潤(rùn)總額的25.39%。

　　從國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)環(huán)境看，“十二五”規(guī)劃將為銀行業(yè)發(fā)展揭示新的增長(zhǎng)點(diǎn)。一是個(gè)人消費(fèi)信貸領(lǐng)域機(jī)會(huì)凸顯。電子銀行等新型金融服務(wù)渠道、電子商務(wù)等全新的金融消費(fèi)模式將迎來(lái)較快發(fā)展。在區(qū)域布局上，中小城市和小城鎮(zhèn)受到更多的重視，或?qū)⒘钌虡I(yè)銀行借助城鎮(zhèn)化建設(shè)的契機(jī)，擴(kuò)大個(gè)人消費(fèi)信貸市場(chǎng)份額。二是“三農(nóng)”領(lǐng)域潛在金融需求釋放。城鄉(xiāng)統(tǒng)籌發(fā)展的不斷深入將釋放出大量的農(nóng)村金融需求。積極推進(jìn)農(nóng)村金融產(chǎn)品、機(jī)制創(chuàng)新，不斷擴(kuò)大農(nóng)村金融服務(wù)的深度和廣度，必將為商業(yè)銀行創(chuàng)造新的業(yè)務(wù)空間。三是區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展與產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移、升級(jí)帶來(lái)新的機(jī)會(huì)。經(jīng)濟(jì)圈、經(jīng)濟(jì)帶的構(gòu)建，以及城市群區(qū)域發(fā)展格局的進(jìn)一步確立，將打造中國(guó)經(jīng)濟(jì)新的增長(zhǎng)極，為商業(yè)銀行業(yè)務(wù)發(fā)展提供新的支撐點(diǎn)；產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移和升級(jí)也將為商業(yè)銀行改變現(xiàn)有金融格局帶來(lái)難能可貴的機(jī)會(huì)。四是國(guó)家產(chǎn)業(yè)、行業(yè)政策引導(dǎo)商業(yè)銀行調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)。“十二五”時(shí)期，七大戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展或?qū)⒊蔀橹袊?guó)新的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)點(diǎn)。商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)積極把握國(guó)家產(chǎn)業(yè)、行業(yè)政策脈動(dòng)，堅(jiān)持有保有壓的信貸政策，前瞻性地推動(dòng)信貸結(jié)構(gòu)調(diào)整。

　　從監(jiān)管環(huán)境看，國(guó)內(nèi)外銀行業(yè)監(jiān)管更為嚴(yán)格、審慎，有利于銀行業(yè)的平穩(wěn)健康發(fā)展。金融危機(jī)推動(dòng)全球金融監(jiān)管改革邁出巨大步伐。為彌補(bǔ)金融監(jiān)管體系存在的缺陷，促進(jìn)金融體系的穩(wěn)健運(yùn)行，各國(guó)監(jiān)管部門在本次危機(jī)爆發(fā)后均推出了一系列的金融監(jiān)管改革方案。具體來(lái)看，一是強(qiáng)調(diào)宏觀審慎監(jiān)管，防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。例如，成立跨部門委員會(huì)，以加強(qiáng)對(duì)系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別和監(jiān)控、協(xié)調(diào)各監(jiān)管機(jī)構(gòu)關(guān)系；構(gòu)建逆周期的監(jiān)管機(jī)制，以緩解銀行體系親周期性的負(fù)面影響。二是強(qiáng)調(diào)全面監(jiān)管，擴(kuò)大金融監(jiān)管范圍，彌補(bǔ)監(jiān)管漏洞。三是強(qiáng)調(diào)國(guó)際監(jiān)管合作，完善國(guó)際金融監(jiān)管框架。四是加強(qiáng)銀行薪酬監(jiān)管，約束過(guò)度投機(jī)行為。五是更加注重消費(fèi)者和投資者的利益保障。六是加強(qiáng)監(jiān)管約束力度，例如提高金融交易信息披露要求、限制過(guò)度杠桿、反避稅等。

　　記者：當(dāng)前經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)仍然十分復(fù)雜，中國(guó)銀行業(yè)下一步的發(fā)展是否也面臨著嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)？

　　項(xiàng)俊波：從經(jīng)濟(jì)形勢(shì)來(lái)看，全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇緩慢、國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式和結(jié)構(gòu)調(diào)整使宏觀經(jīng)濟(jì)面臨較大不確定性。歐盟、美國(guó)、日本等主要經(jīng)濟(jì)體開始出現(xiàn)復(fù)蘇跡象，但仍面臨財(cái)政赤字高企、失業(yè)率居高不下等諸多問(wèn)題，全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的內(nèi)生動(dòng)力仍然不足。全球貿(mào)易景氣度仍在低位徘徊，對(duì)中國(guó)而言，出口環(huán)境仍不理想，外需疲弱可能成為常態(tài)。國(guó)內(nèi)實(shí)體經(jīng)濟(jì)雖然企穩(wěn)向好趨勢(shì)明顯，但仍存在下行風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)前中國(guó)經(jīng)濟(jì)正處于經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整的重要時(shí)期，資產(chǎn)價(jià)格過(guò)高和通貨膨脹壓力加大等問(wèn)題尚待解決，貨幣政策與匯率政策的微妙變化將對(duì)銀行業(yè)經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生不可忽視的影響。

　　從金融市場(chǎng)來(lái)看，國(guó)內(nèi)外銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇。國(guó)際金融市場(chǎng)上，經(jīng)過(guò)金融危機(jī)考驗(yàn)的國(guó)際大型銀行，未來(lái)將展現(xiàn)出更強(qiáng)的業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)力和風(fēng)險(xiǎn)掌控力。國(guó)內(nèi)市場(chǎng)上，外資銀行的加速進(jìn)入、中小銀行的高速增長(zhǎng)，都使中國(guó)銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)愈加激烈。從地域上看，大型銀行與中小銀行加緊縣域布局，外資銀行已進(jìn)入縣域市場(chǎng)，新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)發(fā)展迅猛，如今的農(nóng)村金融市場(chǎng)已非彼時(shí)之“藍(lán)海”。盡管如此，由于“三農(nóng)”金融需求及風(fēng)險(xiǎn)的復(fù)雜性，農(nóng)村金融服務(wù)的廣度和深度仍顯不足，發(fā)展空間巨大。從產(chǎn)品和服務(wù)上看，商業(yè)銀行擺脫產(chǎn)品同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)的訴求強(qiáng)烈，產(chǎn)品創(chuàng)新和服務(wù)創(chuàng)新層出不窮。

　　從銀行業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)展來(lái)看，諸多潛在風(fēng)險(xiǎn)需要加緊防范。一是房地產(chǎn)行業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)隱患上升。隨著房地產(chǎn)調(diào)控向深度推進(jìn)，房地產(chǎn)市場(chǎng)不確定性增加，房地產(chǎn)行業(yè)貸款信用風(fēng)險(xiǎn)上升。二是地方融資平臺(tái)等重點(diǎn)領(lǐng)域信貸風(fēng)險(xiǎn)顯現(xiàn)。根據(jù)銀行業(yè)2010年6月底自查數(shù)據(jù)顯示，地方政府平臺(tái)公司貸款余額超過(guò)7萬(wàn)億元。部分銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)對(duì)各級(jí)地方融資平臺(tái)授信總量較大，集中度較高，風(fēng)險(xiǎn)管控不足，地方融資平臺(tái)信貸隱藏較大風(fēng)險(xiǎn)。三是流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)壓力增大。主要表現(xiàn)為存貸款期限結(jié)構(gòu)背離加劇，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)平均流動(dòng)性比率有所下降。四是信貸資產(chǎn)類理財(cái)產(chǎn)品帶來(lái)資產(chǎn)表外化潛藏風(fēng)險(xiǎn)。一旦大量表外資產(chǎn)轉(zhuǎn)入表內(nèi)，商業(yè)銀行可能會(huì)在資本市場(chǎng)尋求更多融資。

　　記者：后金融危機(jī)時(shí)代，中國(guó)銀行業(yè)將呈現(xiàn)哪些發(fā)展特點(diǎn)和趨勢(shì)？

　　項(xiàng)俊波：百年一遇的國(guó)際金融危機(jī)加速了全球經(jīng)濟(jì)格局的轉(zhuǎn)變、改變了全球金融市場(chǎng)運(yùn)行的總體面貌、推動(dòng)全球金融監(jiān)管改革邁出巨大步伐，造就了金融戰(zhàn)場(chǎng)的大變局，給中國(guó)銀行業(yè)帶來(lái)歷史性的機(jī)遇和挑戰(zhàn)。展望未來(lái)，面對(duì)復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)和日趨激烈的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境，中國(guó)商業(yè)銀行的發(fā)展將展現(xiàn)出一些鮮明的特點(diǎn)和趨勢(shì)。

　　第一，中國(guó)銀行業(yè)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力將進(jìn)一步提升。依托于穩(wěn)定增長(zhǎng)的中國(guó)經(jīng)濟(jì)，中國(guó)銀行業(yè)已經(jīng)實(shí)現(xiàn)并有望延續(xù)國(guó)際同業(yè)難以企及的高速增長(zhǎng)。隨著經(jīng)濟(jì)全球化的進(jìn)一步發(fā)展、中國(guó)對(duì)外開放基本國(guó)策的深入實(shí)施以及中國(guó)經(jīng)濟(jì)實(shí)力的不斷增強(qiáng)，中國(guó)銀行業(yè)“走出去”的步伐將更加堅(jiān)定和穩(wěn)健。隨著我國(guó)商業(yè)銀行盈利能力的提升、資本實(shí)力的增強(qiáng)和國(guó)際化程度的提高，商業(yè)銀行在國(guó)際市場(chǎng)上的競(jìng)爭(zhēng)能力將更為突出。

　　第二，中國(guó)商業(yè)銀行將強(qiáng)化核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，展開差異化競(jìng)爭(zhēng)。在全面提升競(jìng)爭(zhēng)能力的同時(shí)，根據(jù)市場(chǎng)環(huán)境與自身特點(diǎn)培育核心競(jìng)爭(zhēng)力，是商業(yè)銀行在未來(lái)銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)中取勝的關(guān)鍵。在同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)嚴(yán)重的情況之下，商業(yè)銀行必須依托于核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)把握目標(biāo)客戶、占領(lǐng)細(xì)分市場(chǎng)。這不僅表現(xiàn)為差異化的戰(zhàn)略和服務(wù)、具有獨(dú)特優(yōu)勢(shì)的業(yè)務(wù)和產(chǎn)品，還表現(xiàn)為特色化的品牌價(jià)值與企業(yè)文化建設(shè)。

　　第三，中國(guó)商業(yè)銀行將推動(dòng)業(yè)務(wù)及客戶結(jié)構(gòu)調(diào)整，尋找新的增長(zhǎng)引擎。激烈競(jìng)爭(zhēng)之下，順應(yīng)國(guó)家政策的調(diào)整、積極發(fā)掘具有潛在金融需求的新領(lǐng)域以改變現(xiàn)有競(jìng)爭(zhēng)格局，是商業(yè)銀行的必然選擇。例如，信貸資源由批發(fā)業(yè)務(wù)向零售業(yè)務(wù)傾斜，由傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)向戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)傾斜，由城市市場(chǎng)向農(nóng)村市場(chǎng)傾斜，由大企業(yè)、集團(tuán)型客戶向中小企業(yè)傾斜；業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)渠道由傳統(tǒng)網(wǎng)點(diǎn)向電子銀行過(guò)渡；增長(zhǎng)方式向提高中間業(yè)務(wù)驅(qū)動(dòng)力的方向轉(zhuǎn)變。

　　第四，中國(guó)商業(yè)銀行將進(jìn)一步向全能型的服務(wù)中介轉(zhuǎn)變。近年來(lái)，商業(yè)銀行在基金、保險(xiǎn)、證券、金融租賃等領(lǐng)域均有所涉獵，但總體來(lái)看，我國(guó)銀行業(yè)的綜合化經(jīng)營(yíng)仍處于起步階段。隨著商業(yè)銀行資本實(shí)力和風(fēng)險(xiǎn)管理能力的增強(qiáng)，中國(guó)銀行業(yè)加快推進(jìn)綜合化經(jīng)營(yíng)的條件也日趨完善和成熟。在監(jiān)管機(jī)構(gòu)的指導(dǎo)下，未來(lái)商業(yè)銀行綜合化經(jīng)營(yíng)的步伐將進(jìn)一步加快。■