由金融時報社主辦的“2014首屆金融時報年會暨中國金融機(jī)構(gòu)金牌榜頒獎盛典”于2014年12月26日在北京召開。上圖為中國郵政儲蓄銀行副行長、董事會秘書徐學(xué)明。(圖片來源：新浪財經(jīng) 梁斌 攝)

　　新浪財經(jīng)訊 由金融時報社主辦的“2014首屆金融時報年會暨中國金融機(jī)構(gòu)金牌榜頒獎盛典”于2014年12月26日在北京召開。中國郵政儲蓄銀行副行長、董事會秘書徐學(xué)明出席并演講。

　　徐學(xué)明在演講中給出了對金融業(yè)發(fā)展五點建議，一、建議銀行機(jī)構(gòu)分類持牌管理。二、建議規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)的發(fā)展。三、以系統(tǒng)性思維破解中小企業(yè)融資難，融資貴的問題。四、建議促進(jìn)信貸資產(chǎn)證券化快速發(fā)展。五、建議在修訂《商業(yè)銀行法》的過程中充分預(yù)留未來的發(fā)展空間。

　　徐學(xué)明特別提出，銀行業(yè)應(yīng)以開放的態(tài)度歡迎互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)與傳統(tǒng)金融業(yè)的融合，但其也認(rèn)為，部分互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)隨意跨越經(jīng)營邊界，超出自身的風(fēng)險管控能力，可能會引發(fā)系統(tǒng)性的風(fēng)險。徐學(xué)明建議，對于互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的業(yè)務(wù)拓展上要鼓勵創(chuàng)新，在監(jiān)管上要與銀行機(jī)構(gòu)一視同仁，“實體銀行，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)，從監(jiān)管上應(yīng)該一視同仁。同時，要給互聯(lián)網(wǎng)金融設(shè)定邊界，這既能促使互聯(lián)網(wǎng)金融蓬勃發(fā)展，又要有效的防止其野蠻生長，引發(fā)系統(tǒng)性的風(fēng)險”。

　　以下為演講實錄：

　　徐學(xué)明：尊敬的馬行長，蔡主席，邢社長，各位領(lǐng)導(dǎo)，各位同仁，大家上午好！非常高興參加本次年會，這次年會以“新常態(tài)”下的金融變革之道為主題，我覺得具有很強的理論和實踐意義。剛才聽了幾位領(lǐng)導(dǎo)和專家的精彩演講，收獲非常大。借此機(jī)會，我談幾點個人的看法和各位同仁，各位專家來交流探討。

　　第一、銀行業(yè)面臨“新常態(tài)”。經(jīng)濟(jì)“新常態(tài)”體現(xiàn)為速度變化，結(jié)構(gòu)優(yōu)化，動能轉(zhuǎn)換，這是對經(jīng)濟(jì)運行發(fā)展方式的升級和重構(gòu)。我覺得經(jīng)濟(jì)“新常態(tài)”給整個金融業(yè)帶來了新的變局，在這里占金融行業(yè)主體地位的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)將面臨五大變化：

　　一是利潤中低速增長。那么，從歷史數(shù)據(jù)分析來看，規(guī)模以上的工業(yè)企業(yè)利潤增速與銀行業(yè)利潤增速高度相關(guān)。這里有一組統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2007-2013年，兩項指標(biāo)年均增長分別是26%和20%。今年前10個月，工業(yè)企業(yè)的利潤增長速度是6.7%，前三季度，16家上市銀行的凈利潤增速9.7%，這充分表明實體經(jīng)濟(jì)增速放緩，必然導(dǎo)致銀行業(yè)利潤的增速下降，同時銀行業(yè)還受到利率市場化的影響，我們預(yù)計未來兩到三年，銀行業(yè)的凈利潤增速將保持在個位數(shù)的水平。由于受11月22號非對稱降息的影響，特別是存款利率可以上浮20%，明年甚至不排除個別銀行會出現(xiàn)凈利潤負(fù)增長的可能性。

　　二是抓大放小的金融策略將會改變，長期以來中國的銀行業(yè)都著眼于小部分，中間客戶，大型企業(yè)高凈值的個人客戶是各家銀行爭相營銷的對象。未來隨著高凈值客戶的爭奪白熱化，銀行的邊際效益將會逐步遞減，這將會導(dǎo)致銀行將更多資源投入到中小微企業(yè)和普通的個人客戶當(dāng)中去。

　　三是交易銀行業(yè)務(wù)將大行其道。截止到今年三季度末，中國金融業(yè)總資產(chǎn)為180.9萬億元，其中銀行業(yè)占到167.9萬億，證券業(yè)3.38萬億，保險業(yè)9.61萬億，銀行業(yè)的資產(chǎn)占比高達(dá)92%。我們即便把兩千多家上市企業(yè)的市值都?xì)w到證券資產(chǎn)里面去，銀行業(yè)的占比也達(dá)到80%左右。今年由于股市持續(xù)好轉(zhuǎn)，市值提升50%，即使如此，銀行還是一支獨大。美國銀行金融業(yè)占總資產(chǎn)的比重從1959年66.93%下降到2011年35.91%，在多層次金融市場加快發(fā)展的背景下，銀行業(yè)一枝獨秀，資產(chǎn)規(guī)模迅速擴(kuò)張的時代將成為過去。今后依靠存量增長的發(fā)展方式將向流量增長轉(zhuǎn)化。以資產(chǎn)管理、中間服務(wù)為特征的交易銀行業(yè)務(wù)將會越來越重要，或者交易銀行業(yè)務(wù)將會大行其道。

　　四是綜合化經(jīng)營的趨勢明顯。過去幾年，銀行同業(yè)業(yè)務(wù)飛速發(fā)展的本質(zhì)是銀行對綜合化經(jīng)營的訴求。同業(yè)業(yè)務(wù)跨界經(jīng)營，公司業(yè)務(wù)投行化都在模糊傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)的界限。未來隨著資本市場的進(jìn)一步發(fā)展，銀行尤其是國有銀行，股份制銀行和主要的城商行，在監(jiān)管需求范圍內(nèi)，綜合化經(jīng)營的趨勢將會約法明顯。

　　五是客戶習(xí)慣變化將推動網(wǎng)點轉(zhuǎn)型。近年來，伴隨著移動互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展，客戶的行為習(xí)慣正在發(fā)生深刻的變化。越來越多的客戶以選擇通過移動終端享受金融服務(wù)。現(xiàn)在窗口業(yè)務(wù)量在逐年減少，甚至網(wǎng)銀的增速也在下降，反過頭來，手機(jī)銀行快速發(fā)展，有人講得手機(jī)者得天下，將來手機(jī)幾乎是銀行很多業(yè)務(wù)，絕大部分業(yè)務(wù)都可以做。網(wǎng)點在很多情況下已經(jīng)不是年輕一代客戶的首要選擇，其功能定位將需要重新思考，優(yōu)化轉(zhuǎn)型。

　　第二、銀行業(yè)如何應(yīng)對“新常態(tài)”。面對“新常態(tài)”下的種種變化，銀行業(yè)既需要守正，更需要出奇，守客戶為本之正，守管理風(fēng)險之政，銀行要接地氣，不是只看中短期的增長和利潤的指標(biāo)。出奇要出改革創(chuàng)新之奇，出轉(zhuǎn)型發(fā)展之奇，出經(jīng)營風(fēng)險之奇。今后銀行業(yè)將會由外延式發(fā)展向內(nèi)涵式發(fā)展轉(zhuǎn)變，要有所為，有所不為，尤其要提升創(chuàng)新驅(qū)動能力，由同質(zhì)化競爭轉(zhuǎn)變?yōu)椴町惢�發(fā)展。我講四個觀點：

　　一是要更加注重服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)，服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)是金融業(yè)，銀行業(yè)的基本職能。銀行業(yè)的行業(yè)信貸政策要主動對接國家發(fā)展戰(zhàn)略，優(yōu)化新增信貸投向，要加大消費金融的投入，助推消費升級。要著力提升中小微企業(yè)的金融服務(wù)，助力中小微企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展。要提供更加豐富多樣的理財產(chǎn)品，滿足大宗客戶的財富管理的需求。

　　二是要注重內(nèi)涵式發(fā)展，銀行業(yè)過去幾年平均26%的利潤增速將成為歷史，依賴規(guī)模擴(kuò)張，粗放經(jīng)營的模式將難以為繼，銀行需要講轉(zhuǎn)速，進(jìn)質(zhì)量，講戰(zhàn)略，講管理。

　　三是要加強差異化的定位，當(dāng)前中國的銀行同質(zhì)化嚴(yán)重，在激烈的競爭中，銀行業(yè)必然要走向差異化和專業(yè)化。而實現(xiàn)差異化發(fā)展必須要把注意力真正聚焦于客戶和市場，要按照客戶需求調(diào)整自身的經(jīng)營戰(zhàn)略和格局，要敢于有所為，有所不為。在細(xì)分市場上，確立自身的競爭優(yōu)勢和品牌形象。郵儲銀行從2007年3月20號掛牌成立，從成立那天起我們就堅守專心專注服務(wù)三農(nóng)，服務(wù)中小微企業(yè)和服務(wù)社區(qū)，近八年來取得快速的發(fā)展，目前資產(chǎn)規(guī)模已經(jīng)達(dá)到6.1萬億，這幾年尤其涉農(nóng)和小微企業(yè)的貸款快速發(fā)展。我們針對農(nóng)村地區(qū)的種植戶，養(yǎng)殖戶，這些自然人，對他們的小額信貸不需要抵押累計發(fā)放達(dá)到九千億，同時我們也很好的管控了風(fēng)險。我們郵儲銀行的戰(zhàn)略目標(biāo)就是要打造一家有特色的大型零售商業(yè)銀行，打造中國的富國銀行。

　　四是要根植創(chuàng)新基因，要將創(chuàng)新內(nèi)化為經(jīng)營動力，推進(jìn)銀行的管理進(jìn)步，業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型和績效提升。當(dāng)前金融脫媒日益深化，同業(yè)競爭日趨激烈，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)步步緊逼，客戶需求日新月異，銀行業(yè)唯有創(chuàng)新才能取得突破，謀求持續(xù)、健康的發(fā)展。

　　最后，我想簡單的談幾點對金融業(yè)發(fā)展的建議：

　　一是建議銀行機(jī)構(gòu)分類持牌管理，這將更有利于銀行業(yè)的差異化競爭。目前國內(nèi)金融業(yè)服務(wù)深度還遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠，比如小微企業(yè)的銀行覆蓋率不到20%，農(nóng)村地區(qū)的金融覆蓋率還不足50%，在理財領(lǐng)域，國內(nèi)理財余額占銀行總資產(chǎn)的比重為6.75%，而國外基本上占30%以上。這些領(lǐng)域都需要采取措施，來強化經(jīng)營深入。分類持牌管理就是有效的完全辦法，我們可以參照香港的銀行機(jī)構(gòu)分類持牌方法，我覺得無論中國香港還是美國，它整個金融發(fā)展的秩序，包括服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)能力都非常強。

　　二是建議規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)的發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)促使傳統(tǒng)金融服務(wù)更加便捷高效，進(jìn)一步提高中國金融業(yè)的整體競爭能力，對于如何看待互聯(lián)網(wǎng)金融，剛才蔡主席講的非常精彩，也是非常精辟的觀點，我們要以開放的態(tài)度歡迎互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)與傳統(tǒng)金融業(yè)的融合，但也應(yīng)該看到部分互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)隨意跨越經(jīng)營邊界，超出自身的風(fēng)險管控能力，快速增長，這可能會引發(fā)系統(tǒng)性的風(fēng)險。那么，對待互聯(lián)網(wǎng)金融，我覺得在業(yè)務(wù)拓展上要鼓勵創(chuàng)新，在監(jiān)管上要一視同仁，實體銀行，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)，我覺得從監(jiān)管上應(yīng)該一視同仁。同時，要給互聯(lián)網(wǎng)金融設(shè)定邊界，這既能促使互聯(lián)網(wǎng)金融蓬勃發(fā)展，又要有效的防止其野蠻生長，引發(fā)系統(tǒng)性的風(fēng)險。

　　三是建議以系統(tǒng)性思維破解中小企業(yè)融資難，融資貴的問題。融資難融資貴的問題是一個系統(tǒng)性的問題，這需要我們有系統(tǒng)性的思維發(fā)揮多種市場主體的作用，我建議從金融行業(yè)，全局來綜合施策。比如、銀行、證券、保險、信托、擔(dān)保、PE、VC、天使投資等各司其職，同時建議允許商業(yè)銀行仿照保險資金的辦法，嘗試以一定比例的資金直接投資中小企業(yè)，當(dāng)然，這需要法律的配套支持。我講這個觀點并非要推卸銀行在中小微企業(yè)金融服務(wù)中的主導(dǎo)作用和主體責(zé)任，而是希望整個社會能夠構(gòu)建起一個服務(wù)中小微企業(yè)的立體的架構(gòu)和格局。

　　剛才王國剛所長講，現(xiàn)在一講到金融，人們自然就會想到銀行，感覺好像銀行就是金融的代名詞。其實銀行它不是金融的全部。近年來在歐美國家有一個“新金融”的概念，“新金融”就是以資本市場為核心，為基石的一個立體的、豐富的金融市場的一個體系。我覺得“新金融”的概念對于當(dāng)前我們重構(gòu)中國的金融體系，進(jìn)一步提升對中小微企業(yè)的服務(wù)能力我覺得是有借鑒意義的。

　　四是建議促進(jìn)信貸資產(chǎn)證券化快速發(fā)展。當(dāng)前，阻礙信貸資產(chǎn)證券化快速發(fā)展的關(guān)鍵在于發(fā)行成本太高，發(fā)行效率比較低，限制性因素比較多，建議相關(guān)部門采取措施，重點在房產(chǎn)等抵押類資產(chǎn)證券化方面進(jìn)行突破，希望盡快取消針對SPV的營業(yè)稅，提高發(fā)行效率，出臺負(fù)面清單制度，統(tǒng)一資產(chǎn)證券化法律法規(guī)和制度框架，建立多市場的發(fā)行機(jī)制。

　　五是建議在修訂《商業(yè)銀行法》的過程中充分預(yù)留未來的發(fā)展空間，希望不僅在存貸比等監(jiān)管指標(biāo)上進(jìn)行修訂，也能夠在有效管控風(fēng)險的前提下容許商業(yè)銀行跨界經(jīng)營，為銀行業(yè)持續(xù)健康發(fā)展，更加的服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)來預(yù)留空間。謝謝大家！