“2014亞布力中國企業家論壇夏季高峰會”于2014年8月22日-24日在河南鄭州召開。上圖為人人貸合伙人張適時。(圖片來源：新浪財經 劉海偉 攝)

　　新浪財經訊 2014亞布力中國企業家論壇夏季高峰會，于8月22日-24日在河南鄭州召開。在中國經濟已由高增長轉為中低速增長的大背景下，我們需要一種新的“增長觀”，為經濟轉型、深化改革贏取時間。本屆夏峰會的主題為可持續增長的動力。

　　在創新與監管——野蠻生長中的互聯網金融分論壇中，人人貸合伙人張適時表示，我們看到不管是這三個改變過程中無論哪個階段，金融機構存在的價值是有的，所以我們認為互聯網金融會有所改變，但是不會是顛覆。從互聯網思維去出發，金融機構大量的優勢還是的，必須去結合，我認為這是未來互聯網金融的一個情況。

　　以下為張適時在創新與監管——野蠻生長中的互聯網金融分論壇實錄(部分)：

　　張適時：壓力挺大，感覺在這里被孤零零的劃一個小圈，在各位金融家面前我就簡單的說說。我覺得互聯網會不會改變金融會有三個步驟和三個階段，這其中理念是不一樣的，等于到底互聯網會不會改變金融這個觀點我最后再說。

　　第一個互聯網改變金融的是一個用戶體驗，這時候互聯網是一個工具，在工具下會有多少互聯網金融的屬性呢？比如說金融有的沒有任何改變，改變的是購買貨幣資金的體驗而已。那在這樣一個階段下，我們會認為其實所謂互聯網金融公司是不存在的，因為只要有金融公司再加BAT就可以了，這個階段來講金融公司做不了任何事情。我們認為在這樣的情況下，金融公司也不用改變什么，或者說在這里面有一定的費用，在這樣一個互聯網平臺上，我認為是第一個階段。

　　第二個階段，是互聯網有一天跟金融結合在一塊，我們在風險管理的本質上發生了一些細微的改變，在這個情況下我們認為一小撥互聯網公司是有可能誕生的。包括現在的電商，電商已經擁有了用戶的消費數據，像阿里、京東，他們的用戶可以有一個有別于其他用戶的理解，因此他們在風險管理的理念上，客戶關系上是發生了細微改變的。但是這些細微改變能滲透擴大到足以改變整個風險管理理念的時候，這時候所謂的互聯網金融我認為就是往上走一步了，這時候互聯網金融是真正存在的細分領域。

　　包括人人貸這樣的公司，如果只存在于第一個階段，可能更多的還是協助銷售，或者是金融跟互聯網只是一個結合的事情，沒有存在真正的應用體驗，我買的就是數字，賣的還是數字，或者是一些文字而已，這還不像其他的電商什么的，還有物流配送。所以整個過程中，我們認為互聯網沒有辦法做一個環境的改變，如果想實現這樣的改變，就應該有第一步的改革，這樣的改革我們相信也會發生的。當然我們已經很努力了，但是我們應該還可以做出更大的突破。

　　舉一個例子，當一個客戶去到一個銀行，他提請一個申請表，他所有的信息給到銀行。互聯網做信貸的過程中也多了這么一個步驟管理風險，包括他來這里填寫申請表花了多長時間？經歷過多少次保存？當你逐步分析之后，他是對在這個風險管理里面帶有一絲絲改變的，但是正是因為這樣一絲絲的改變，最終改變了這樣傳統的領域。當然在這個概念里，我覺得互聯網和金融界還是會存在一個階段的，真正能把互聯網思維結合在金融里面我覺得需要基礎，需要一個心態的成熟。包括我們認為中國的P2P和美國P2P做的不是完全一回事，中國P2P到目前的階段來講還是用以被包裝化的品牌做這樣一個事情，沒法脫離整個金融風險之外。但是在美國是改變了，在金融結構里面就是利益足夠了。

　　大家應該知道很多機構投資者，對這些機構投資者他對客戶的尋找能力以及對風險預判的能力中，在很多優勢，銀行可以這樣進行放貸，這個過程中大家的價值是在這中間的，而他生成的時候，互聯網有這樣一個理念，他在整合過程中，他是對自己未來風險做選擇的。什么意思？我在去年10月份的時候跟美國的公司(公司英文名稱)他們有接觸，他們是基于標準化或者是研究未來精細的預測，在這個改變的過程中去找他未來會有什么東西，他是對整個金融資產里面進行理解的。在這個過程中，銀行會發生深刻的改變。

　　我們看到不管是這三個改變過程中無論哪個階段，金融機構存在的價值是有的，所以我們認為互聯網金融會有所改變，但是不會是顛覆。從互聯網思維去出發，金融機構大量的優勢還是的，必須去結合，我認為這是未來互聯網金融的一個情況，謝謝大家。

　　張適時：我站在許總這邊，為什么呢？還是舉剛才的案例。我也分享過，比如說我請老同學吃飯，這時候我錢包丟了，我就告訴人家一個賬號。那這時候很容易有另外一個人愿意出50塊錢，只要我5分錢的利息，這是同樣的問題。我們一直在想騰訊，比如說騰訊銀行，至于跟微信自己去做金融這個事情到底是什么樣的關系？我認為這是完全不一樣的。騰訊銀行其實跟其他銀行利用微信用戶來講，都是普通的銀行。那微信開發出去之后就要做另外的東西了，做的是庫存營銷的客戶建立，他要建立數據分析的很多問題，包括稅收、管理，整個一套很重要的東西。那這個過程他要發揮自己的優勢，還是把這個東西分給各個企業去做，我還是在這里面做我熟悉的東西去做。

　　實際上我們會認為，再舉另外一個例子，當時(英文公司名稱)創立概念之初是我要脫媒，但是后來他慢慢又開始找機構，就是因為這樣便宜。可能我個人8%愿意出，機構6%就愿意出，所以70%的資金都來自于機構，他們也在想個人和機構在所謂的互聯網金融中的位置，也在想。

　　更多會議資訊、觀點、花邊、八卦，請關注微博：@財經會議[微博] 微信公眾號：財經會議。