行業(yè)話題　　

　　上周末，中國(深圳)國際金融博覽會(以下簡稱金博會)在深圳召開，在深所有國內(nèi)銀行及大部分外資銀行紛紛組團亮相。在博覽會上，各銀行打出廣告、拉出橫幅或者印制宣傳頁，吸引前來尋求機會的中小企業(yè)的目光。

　　“發(fā)展了十多年，我們公司擬擴大規(guī)模，力爭用最短時間做大做強，并在國際市場上搶占先機，如何獲得融資一度使我們陷入困境，試過風(fēng)投、想過上市，但都因個中原因而告吹，最后終于拿到了第一筆融資——荷蘭銀行提供的幾百萬貸款。”曾因爭取融資而頗費周折的深圳安琪食品公司總經(jīng)理梁增球稱。從接受荷銀貸款開始，安琪食品半年內(nèi)的銷售收入翻了一番。

　　企業(yè)力爭擴張的資金能否持續(xù)有效地供給，成為擺在中小企業(yè)面前不爭的事實，而更多時候也成為其發(fā)展的瓶頸。據(jù)荷蘭銀行統(tǒng)計，僅在珠三角地區(qū)注冊的中小企業(yè)已達幾百萬家。

　　可以預(yù)見，下一步，銀行將成為中小企業(yè)獲得融資的重要途徑之一，中小企業(yè)向銀行尋求貸款并不是什么新聞，而銀行規(guī)模性地主動向中小企業(yè)提供貸款，原因何在？目前中外銀行在為中小企業(yè)提供融資服務(wù)這方面的發(fā)展?fàn)顩r如何？值得關(guān)注。

　　銀行追捧中小企業(yè)

　　隨著銀根的進一步緊縮，銀行的放貸風(fēng)險也隨之提高，銀行要實現(xiàn)放貸目標(biāo)，必然尋求新的放貸途徑與利潤增長點。

　　“中小企業(yè)靈活機動，是中國最具增長潛力的經(jīng)濟體，尤其在珠三角與長三角地區(qū)，活躍著中國最多的中小企業(yè)。據(jù)相關(guān)統(tǒng)計，僅在深圳注冊的中小企業(yè)就達幾十萬家。”荷蘭銀行企業(yè)金融華南區(qū)總監(jiān)鄺瑞中在回答為何將中小企業(yè)列為荷銀的重點業(yè)務(wù)時談道。

　　擁有巨大增長潛力的中小企業(yè)隊伍，融資渠道卻相對潰乏。近期，深圳的20家企業(yè)已首推中小企業(yè)集合債券，還有部分企業(yè)在風(fēng)投的幫助下已走向了國際資本市場，但中小企業(yè)對于資金的巨大需求，依然有些力不從心。

　　“只有15%—20%的中小企業(yè)適合戰(zhàn)略風(fēng)險投資，銀行是中小企業(yè)重要的融資渠道。”曾榮獲《福布斯》“2006最佳創(chuàng)業(yè)投資人榜”的香港鼎輝創(chuàng)業(yè)投資有限公司董事總經(jīng)理王功權(quán)在金博會的“企業(yè)融資與風(fēng)險論壇”上指出。

　　在王功權(quán)說這番話之前，銀行也嗅到了商機。

　　據(jù)記者了解，從去年年底至今年年初，各銀行已在醞釀或已推出為中小企業(yè)量身定做貸款方案的個性化服務(wù)。荷銀鄺瑞中告訴記者，早在去年年底，荷銀已開始計劃做中小企業(yè)的業(yè)務(wù)，今年年初，荷銀拿下了其中小企業(yè)融資服務(wù)華南區(qū)的首個訂單——為深圳安琪食品提供貸款。隨著信譽關(guān)系的建立，荷銀給安琪的貸款由幾百萬增長到幾千萬，今年7月在兩家新加坡合伙人與荷銀的幫助下，安琪已在新加坡主板成功上市。

　　隨著外資銀行人民幣業(yè)務(wù)的開放，外資銀行必然要加入到中國銀行業(yè)的競爭中來。在去年年底與今年年初，渣打、德銀、花旗也都在不同場合表達過對中小企業(yè)融資版塊的熱情與關(guān)注。花旗銀行商業(yè)銀行部中國區(qū)總經(jīng)理張之皓曾在一個深圳中小企業(yè)融資洽談會上談到：“花旗的中小企業(yè)業(yè)務(wù)主要集中在華南、華東地區(qū)，目前已開始開拓華北市場，未來花旗將在全國范圍內(nèi)為中小企業(yè)提供服務(wù)。”

　　“為中小企業(yè)提供貸款，貸款利潤相對較好。”鄺瑞中談到將中小企業(yè)作為荷銀業(yè)務(wù)重點的另一原因。而這點，也得到了國內(nèi)銀行界人士的贊同。據(jù)一位國內(nèi)銀行界人士介紹，銀行向成熟的大企業(yè)提供貸款，尤其是外資銀行為全世界500強企業(yè)貸款，貸款額度看起來比較高，但相較于為中小企業(yè)提供的較小貸款額度，利潤卻攤薄了。同時，隨著中小企業(yè)信譽度的提升，銀行為其提供的貸款額度也逐步增加，對外資銀行來說，為中小企業(yè)提供貸款，走的是中長期路線。

　　“給中小企業(yè)提供貸款的風(fēng)險較小，也是荷銀考慮的因素之一。”鄺瑞中告訴記者，荷銀為中小企業(yè)提供貸款，初期是以月度還款(類似于按揭)為其信譽考量標(biāo)準(zhǔn)，且隨著貸款額度的增加，中小企業(yè)的上市輔導(dǎo)與后期

理財計劃，都將成為荷銀為其提供的服務(wù)內(nèi)容之一，而根據(jù)雙方的協(xié)定，荷銀可對其回款與成本支出進行跟蹤，且中小企業(yè)會每季度向其遞交一份未經(jīng)審計的財務(wù)報表，這些都使得荷蘭銀行為中小企業(yè)提供貸款的風(fēng)險在控制范圍內(nèi)，安琪食品、福永豆腐等荷銀的客戶就是這樣與荷銀建立合作共贏關(guān)系的。

　　記者從荷銀中國了解到，荷銀可為中國無固定資產(chǎn)的中小企業(yè)提供貸款，成功的風(fēng)險控制，使無固定資產(chǎn)的中小企業(yè)獲得貸款成為可能。

　　以中小企業(yè)為突破口，全面鋪開銀行在中國的業(yè)務(wù)，是外資銀行將中小企業(yè)作為重點客戶的又一原因。

　　德意志銀行私人與工商企業(yè)銀行部中國總裁王清在接受媒體采訪時談到，企業(yè)在發(fā)展過程中不可避免地會有資金上的需求，德銀將通過中小企業(yè)業(yè)務(wù)帶動高端

零售業(yè)務(wù)的發(fā)展。

　　除卻以上種種因素，政府的推動扶持與牽線，也是銀行把目光轉(zhuǎn)向中小企業(yè)的重要原因，周末舉行的金博會上，各銀行吸引中小企業(yè)關(guān)注而采取的各種措施也就不足為奇。

　　外資銀行搶占深圳市場先機

　　“下一步，荷銀爭取拿到深圳中小企業(yè)貸款的1%—2%份額”，鄺瑞中談到荷銀對深圳中小企業(yè)版塊的戰(zhàn)略規(guī)劃時稱。

　　據(jù)記者了解，去年外資銀行為中小企業(yè)融資份額占總額的3%，僅深圳就占這3%份額里的10%。據(jù)知情人士透露，中國第一批開展中小企業(yè)融資服務(wù)的渣打銀行就占1%—2%的份額。

　　鄺瑞中告訴記者，荷蘭銀行從去年年底開始跟進此業(yè)務(wù)，目前已成功為10多家中小企業(yè)提供貸款，還有20多家尚在跟進中，華南地區(qū)目前的目標(biāo)客戶已超過60家，下一步荷銀華南區(qū)將爭取將深圳兩三百家高端中小企業(yè)納入自己的客戶群。

　　據(jù)記者了解，花旗銀行早在2004年就專門為服務(wù)中小企業(yè)單獨設(shè)立了商業(yè)銀行部，截至去年年底該行商業(yè)銀行部的員工隊伍已擴充3倍。花旗張之皓表示，近年來花旗銀行中小企業(yè)融資業(yè)務(wù)的發(fā)展速度已經(jīng)成倍增長，相信未來將繼續(xù)保持這一增長速度。

　　對于一邊主動要提供貸款的銀行，另一邊尋求資金的中小企業(yè)來講，這似乎是件雙邊向好的事情。但銀行提供的專業(yè)化服務(wù)成為極具發(fā)展?jié)摿Φ闹行∑髽I(yè)首要考慮的因素。梁增球告訴記者，當(dāng)獲知安琪正欲籌備資金以擴大生產(chǎn)時，來自國內(nèi)外的風(fēng)投與銀行都曾與其有過接觸，這里面也包括隸屬于荷銀的荷銀風(fēng)投機構(gòu)，由于荷銀對帶領(lǐng)企業(yè)到國外上市的門檻較高而無緣于與安琪的合作，但卻為安琪提供上市輔導(dǎo)，這也成為安琪與荷銀合作的開始。

　　渣打銀行中國區(qū)個人銀行總裁葉揚詩明在接受記者采訪時也表示，渣打也會依靠自己的國際資源，培養(yǎng)與帶領(lǐng)中國優(yōu)秀的中小企業(yè)去海外上市。

　　“外資銀行不僅為我們提供貸款，還提供包括風(fēng)險管理、理財?shù)纫幌盗蟹��?wù)，甚至上市與上市輔導(dǎo)，上市后的財富管理與高端理財，這正是我們所看重的。”梁增球談到選擇外資銀行作為自己的合作伙伴時指出。

　　事實上，外資銀行為中小企業(yè)提供的服務(wù)包含了金融的整個鏈條，包括貿(mào)易融資、商業(yè)貸款、資金管理、衍生品開發(fā)、設(shè)備訂購、貿(mào)易回款與支付以及并購、上市輔導(dǎo)與財富投資等整個過程，外資銀行基本都有自己獨立的風(fēng)險投資業(yè)務(wù)部門，中資銀行在這方面則相對欠缺。

　　記者了解到，僅渣打推出的“快捷貿(mào)易通”就包含20多種銀行產(chǎn)品，包括提貨擔(dān)保、進口融資、出口押匯、出口信用證保兌等產(chǎn)品，配合企業(yè)在不同經(jīng)營環(huán)節(jié)的資金流特點和需求為客戶量身定做融資解決方案。而另一家國際銀行——荷銀，則專為中小企業(yè)提供貿(mào)易融資、商務(wù)貸款、資產(chǎn)抵押融資計劃、供應(yīng)鏈管理、債信融資、付款和現(xiàn)金管理服務(wù)，其頗具特色的梵高理財中心備受富裕階層的歡迎。

　　深圳一位中小企業(yè)老總告訴記者，中資銀行受政策影響較明顯，也是其選擇外資銀行作為融資與理財、上市一條龍服務(wù)的主要原因。

　　據(jù)中國證券報報道，中國

銀監(jiān)會研究局副局長范文仲近日表示，中國將從多方面提高監(jiān)管的專業(yè)性和有效性，將加快外資銀行和中資銀行監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的統(tǒng)一，創(chuàng)造一個公平競爭的市場環(huán)境。一位外資銀行內(nèi)部人士告訴記者，最近中資銀行收到緊縮貸款的指導(dǎo)意見后，該行也收到了這樣的指導(dǎo)意見，外資銀行在政策方面獨具的一些優(yōu)勢是否將繼續(xù)存在，這將存疑。但毫無疑問，在中小企業(yè)融資業(yè)務(wù)方面剛剛起步不久的駐深外資銀行，就占據(jù)了整個外資銀行為中小企業(yè)提供貸款總額的10%的份額，外資銀行在深圳已先行一步。

　　見習(xí)記者　朱寶