本報記者：李曉蕾

　　能否得到一筆及時的資金支持，常是決定企業(yè)成敗的重要因素之一。但因經(jīng)營風險相對較大，資產(chǎn)狀況、信用級別又往往難以滿足銀行要求，融資難，一直是多年來困擾中小企業(yè)發(fā)展的大難題。而大明公司，則找到了一條成本并不高昂的融資渠道，不但及時避免了因資金短缺錯失發(fā)展良機，還“順便”彌補了此前銀行對其缺乏融資信任的空白點，為自己建立起一條長遠的融資通路。

　　銀行貸款遭拒 嘗試擔保貸款

　　大明公司是北京市唯一一家集專業(yè)設(shè)計、生產(chǎn)、銷售、服務(wù)于一體的大型人造草生產(chǎn)企業(yè)，注冊資金1000萬元。自2003年在北京某區(qū)投資建廠后，便因引進國外先進技術(shù)生產(chǎn)的人造草坪，具有易維護、視覺效果好、與同類產(chǎn)品相比價格優(yōu)勢明顯等特點，具有廣闊的國內(nèi)市場前景，迅速成為該區(qū)政府重點扶持的民營企業(yè)。

　　2005年，全國各地紛至沓來的訂單，令大明公司對外簽訂的合同金額比上一年猛增了1184.6萬元，欣喜之余，急需擴大生產(chǎn)規(guī)模以滿足訂單需要，成為了公司的第一要務(wù)。但是，因作為生產(chǎn)原料的草種一貫是由國外進口，所以為避免受國際草坪生產(chǎn)和國際市場供應波動的影響，此次需要提前儲備較大庫存量。一時之間，大明公司出現(xiàn)了流動資金短缺的困難。

　　與很多同類中小企業(yè)一樣，大明公司的第一反應，是向銀行申請貸款。但是，在向銀行提出貸款1100萬元的申請后，大明公司卻遇到了事先沒有料到的阻礙。

　　由于公司的生產(chǎn)基地、庫房及辦公場所全部為租用，大明公司缺少銀行所需的土地和房產(chǎn)抵押條件；而原以為可作抵押物的機器設(shè)備、運輸車輛，又因?qū)儆趯Ｓ迷O(shè)備，不被銀行接受抵押；加上企業(yè)成立還不滿三年，沒有銀行信用評級。最終，受信貸準則限制的銀行拒絕了大明的貸款要求。

　　被大量訂單“壓迫”、急需資金進口草種的大明公司，轉(zhuǎn)而決定嘗試擔保貸款方式。通過114查號臺，大明公司找到了中擔投資信用擔保公司(以下簡稱“中擔信�！�)，提出了委托融資擔保的申請�！爱敃r我們的想法是，每天面對那么多銀行、企業(yè)的擔保公司，或許能起到溝通銀行、企業(yè)、政府各方的橋梁作用；就算最終還是不能幫我們貸到所需款項，最起碼，也能給我們遇到的融資難題開開藥方�！贝竺鞴�司領(lǐng)導回憶稱。

　　整合信用資源 提高融資概率

　　接到大明公司委托擔保貸款申請的中擔信保，隨即派出項目經(jīng)理，從財務(wù)、人力、市場等各方面對大明進行了全方位初審，并到公司現(xiàn)場進行了詳細認真的實地調(diào)查，初步認可了該企業(yè)的發(fā)展?jié)摿Α?/p>

　　“這就等于是確保了企業(yè)的還款能力�！敝袚�信保高級培訓師陳旭東表示，擔保公司對中小企業(yè)的貸款擔保業(yè)務(wù)受理條件，通常有“企業(yè)存續(xù)經(jīng)營時間2年以上；年銷售額3000萬元以上；擔保額不超過凈資產(chǎn)50%；資產(chǎn)負債率不超過60%”等幾條，而大明公司恰巧全部符合。

　　于是，在進一步與公司法人進行了嚴肅溝通，通過道德風險控制及法人無限連帶責任鎖定了企業(yè)還款意愿之后，中擔信保將大明作為優(yōu)質(zhì)企業(yè)，同步推薦給了多家銀行。

　　隨后，根據(jù)大明公司的自身特點，中擔信保為其出具了一套詳細且具針對性的融資策劃方案。雖然因缺少固定資產(chǎn)，大明公司的反擔保較難落實；但考慮到該公司品牌在國內(nèi)享有較高知名度，且其法人個人擁有住宅房產(chǎn)，中擔信保便將大明公司的

商標權(quán)、控股權(quán)質(zhì)押和法人個人房產(chǎn)抵押列入到了反擔保措施中——盡管仍不足以覆蓋貸款額，卻基于企業(yè)幾年來連續(xù)穩(wěn)健的經(jīng)營狀況及中擔信保對違約成本的控制條件，信用度大增，仍然順利通過了銀行擔保業(yè)務(wù)評審委員會的擔保審查。

　　2005年9月，在中擔信保的擔保下，大明獲得了銀行1100萬元的流動資金貸款，及時有力地彌補了企業(yè)購買原材料、擴大再生產(chǎn)的流動資金缺口。

　　靈活變通方案避免新增壓力

　　而更讓大明公司沒想到的是，這次成功貸款還為企業(yè)今后的進一步發(fā)展，鋪墊好了一條穩(wěn)定的融資渠道。

　　在銀行貸款發(fā)出后，按照程序，中擔信保的風險管理部門旋即對大明公司啟動了督促控制程序，以確保貸款能夠在期限內(nèi)安全償還。“但監(jiān)控過程中我們發(fā)現(xiàn)，從事人造草生產(chǎn)的大明公司有著銷售業(yè)務(wù)季節(jié)性較強的特點，即每年8月是其生產(chǎn)經(jīng)營旺季。而若按照一年的規(guī)定期限要求企業(yè)將資金抽回歸還貸款，無疑會對其用款造成新一輪壓力�！标愋駯|介紹稱，考慮到促使企業(yè)良性發(fā)展才是控制風險最佳手段的道理，中擔信保決定幫大明靈活變通調(diào)整融資方案。

　　2006年6月，在對企業(yè)進行詳細的貸款保后檢查后，中擔信保為大明安排了提前歸還貸款后申請續(xù)貸的新方案，并繼續(xù)為其提供擔保支持。在保證了大明8月旺季資金需求的同時，兩次連續(xù)貸款，也大大提高了大明在銀行的信用度，使今后的融資通路被順暢鋪開。

　　“其實，通過擔保方式申請貸款，并不會給企業(yè)構(gòu)成大額財務(wù)成本�！标愋駯|分析稱，擔保貸款的財務(wù)成本主要由銀行貸款利息和擔保費兩方面組成——前者是任何貸款企業(yè)都要向銀行交付的成本，通常是一年6.12%~7.34%左右；而后者則是要根據(jù)企業(yè)的反擔保條件及項目的綜合風險度、違約成本高低等因素綜合確定，一般是按年擔保金額的1%~3%一次性收取。

　　“盡管表面上看，擔保貸款的成本要略高于直接貸款，但實際上，多出的這些許成本為企業(yè)省去了很多麻煩�！睂Υ松钣畜w會的大明公司負責人表示，大部分中小企業(yè)都不知道該如何準備文件、怎樣提供財務(wù)報表，面對擁有不同業(yè)務(wù)品種的銀行更是一頭霧水，而熟悉各銀行業(yè)務(wù)品種的擔保公司則能迅速為企業(yè)找到最適合的銀行和信貸業(yè)務(wù)品種；并且，銀行貸款的時間成本短則1個月，長則2~3個月，而擔保公司一般從立項起，21個工作日即可全部解決，因為自認識、調(diào)查企業(yè)時，擔保公司就會將企業(yè)同步介紹給適合的銀行，令融資時間大大縮短；更何況，擔保公司并不完全看重企業(yè)的抵押物，而是將企業(yè)的還款來源、經(jīng)營能力、發(fā)展前景和領(lǐng)導人的品德作為考量重點，因此對于無銀行可接受固定資產(chǎn)的企業(yè)，十分有利。

　　提示

　　根據(jù)銀監(jiān)會發(fā)布的《關(guān)于銀行金融機構(gòu)與擔保機構(gòu)開展合作風險提示的通知》(銀監(jiān)辦發(fā)[2006]145號)精神，明確要求嚴格審查擔保機構(gòu)的資質(zhì)。因此只有評估企業(yè)能力強、風險控制能力強、管理規(guī)范、運作專業(yè)的擔保公司，才能夠得到銀行的認可。而中小企業(yè)在選擇擔保公司的時候，也要留意選擇被銀行認可的擔保公司。

　　此外，擔保公司在解決中小企業(yè)融資難題時，其實很大程度上需要被擔保企業(yè)的積極配合。