- 本報記者 侯捷寧

　　日前，很多地區頻繁發生非法發行和非法證券經營活動，手段隱蔽，投資者不斷上當受騙。為了制止這種非法行為，記者日前獲悉，監管部門近期將會出臺一份關于《打擊非法發行和非法證券經營活動通知》，通知將會對非法發行和非法證券經營活動的主要表現形式予以界定，并且將會加強與地方政府及工商、公安等部門的溝通協作，嚴厲打擊非法發行和非法證券經營活動抬頭。

　　目前，非法發行的突出表現形式是：公司或公司股東編造將要在國內甚至國外上市，業績優秀、回報豐厚，其設立和發行證券行為已獲政府批準等虛假信息，未經法定機關核準，采用各種形式，擅自公開發行證券或者以股東轉讓股份的方式變相公開發行證券；轉讓對象為不特定對象，其中大多為離退休人員、下崗職工等低收入階層；轉讓都是通過證券經營資格的中介機構，采用公告、廣告、廣播、電傳信息、信函、電話、發表會、說明會等一般性廣告或公開勸誘方式進行。

　　同時，非法發行又是非法

證券經營活動產生的根源，后者也有突出的表現形式。比如，沒有證券經營資格的中介機構為牟取暴利，以“證券投資咨詢公司”、“產權經紀公司”等為名，以未上市公司股東代理人財務顧問等身份，非法代理買賣非上市公司

股票，并在全國各地開設各類銷售網點。又如上面提到的股權托管，是一些機構為獲取非法收益，為投資者出具所謂的股權托管證，客觀上為非法證券經營活動披上了合法的外衣，從而加大了非法證券經營活動的迷惑性。