廣發聚豐股票型投資基金季度報告(2006年第1號)

　　一、重要提示

　　廣發基金管理有限公司(以下簡稱“本基金管理人”)董事會及董事保證本報告所載資料不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏,并對本報告內容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。

　　基金托管人中國工商銀行股份有限公司根據本基金基金合同規定，于2006年4月17日復核了本報告中的財務指標、凈值表現和投資組合報告等內容，保證復核內容不存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。

　　本基金管理人承諾以誠實信用、勤勉盡責的原則管理和運用基金資產,但不保證基金一定盈利。

　　基金的過往業績并不代表其未來表現。投資有風險，投資者在作出投資決策前應仔細閱讀本基金的招募說明書。

　　二、基金產品概況

　　基金簡稱：廣發聚豐

　　基金運作方式：契約型開放式

　　基金合同生效日：2005年12月23日

　　截止2006年3月31日本基金份額總額：1,003,609,255.63份

　　投資目標：依托中國快速發展的宏觀經濟和高速成長的資本市場，通過適時調整價值類和成長類股票的配置比例和股票精選，尋求基金資產長期增值。

　　投資策略：本基金的投資范圍是具有良好流動性的金融工具，包括國內依法公開發行的各類股票、債券、權證以及中國證監會允許基金投資的其他金融工具。

　　本基金將股票資產分為價值類股票和成長類股票兩類風格資產，在兩類資產中運用不同的方法分別篩選具有投資價值的股票，同時保持兩類資產的適度均衡配置，構建股票投資組合。

　　業績比較基準：80%%*新華富時A600指數+20%%*新華雷曼中國全債指數

　　風險收益特征：較高風險，較高收益

　　基金管理人：廣發基金管理有限公司

　　基金托管人：中國工商銀行股份有限公司

　　三、主要財務指標和基金凈值表現

　　(一)主要財務指標

　　單位：元

　　注：所述基金財務指標不包括持有人認購和交易基金的各項費用，計入費用后實際收益水平要低于所列數字。本表中財務數據未經審計。

　　(二)基金凈值表現

　　1. 本基金本報告期單位基金資產凈值增長率與同期業績比較基準收益率比較表

　　2. 本基金自基金合同生效以來單位基金資產凈值的變動與同期業績比較基準比較圖

　　注：1、業績比較基準：80%%*新華富時A600指數+20%%*新華雷曼中國全債指數

　　2、本基金自基金合同生效以來至披露時點未滿一年

　　四、管理人報告

　　(一)基金經理小組成員情況：

　　易陽方：男，投資管理部總經理，經濟學碩士，8年證券從業經歷，曾任廣發證券股份有限公司投資自營部副經理，曾在廣發證券股份有限公司投資理財部和投資銀行部從事資產管理和投資銀行業務。

　　(二)基金運作合規性聲明

　　本報告期內，本基金管理人嚴格遵守《中華人民共和國證券投資基金法》及其配套法規、《廣發聚豐股票型證券投資基金基金合同》和其他有關法律法規的規定，本著誠實信用、勤勉盡責的原則管理和運用基金資產，在嚴格控制風險的基礎上，為基金份額持有人謀求最大利益。本報告期內，基金運作合法合規，無損害基金持有人利益的行為，基金的投資管理符合有關法規及基金合同的規定。

　　(三)市場情況及基金運作回顧

　　1、市場及基金運作回顧

　　第一季度，國內宏觀經濟繼續保持良好的增長趨勢，GDP增長速度保持在9%%以上，CPI維持較低水平，進出口保持高速增長，同時投資適度提速，特別值得一提的是國內消費增長在經濟增長中的貢獻越來越大，在貿易摩擦加劇和人民幣持續升值的大背景下，消費的穩定增長有力推動國內經濟健康穩定增長。證券市場方面，四年多的熊市已經終結，市場反轉趨勢得以確立，投資者信心恢復。

　　廣發聚豐基金是2005年12月23日成立的新基金，第一季度是本基金的建倉期。由于市場持續上漲，給本基金建倉帶來相當的難度。本基金采取積極進攻策略，加速建倉。投資重點集中在三個方面：1、消費服務；2、資源、3、自主創新。在價值類與成長類股票配置比例上，重點在成長類公司。從投資績效看，本基金在建倉期凈值增長率為20.49%%，超過了上證綜指上漲幅度，大大戰勝了基準指數。

　　2、展望

　　展望未來，本基金繼續看好國內經濟的增長。本基金相信城市化、消費升級、制造業向中國轉移三要素能推動中國經濟在未來幾年持續增長。與此同時，在證券市場方面，股權分置改革成功為國內證券市場的發展奠定新的里程碑。本基金認為，中國證券市場已經翻開新的一頁。

　　本基金第二季度繼續采取積極進取的策略，同時也會關注市場的調整和分化帶來的風險。根據對經濟增長的要素(資源、技術、資本、勞動力)分析，中國經濟增長的瓶頸要素是資源與技術，本基金會重點關注這兩個方面的投資機會。另外，本基金一如既往長期關注消費服務行業，它們是中國經濟增長的基石。另外對于金融創新帶來的投資機會，本基金在控制風險的前提下適度關注。

　　五、投資組合報告

　　(一)基金資產配置組合

　　(二)按行業分類的股票投資組合

　　(三)基金投資前十名股票明細

　　(四)投資組合報告附注

　　1.本基金持有的每只股票的價值均不超過基金資產凈值的10%。

　　2.報告期內本基金投資的前十名股票的發行主體未被監管部門立案調查或在本報告編制日前一年內本基金投資的前十名股票的發行主體未受到公開譴責和處罰。

　　3.本基金投資的前十名股票均未超出基金合同規定的備選股票庫。

　　4.本基金本報告期其他資產的構成包括交易保證金1,000,000.00元,應收利息21,434.58元，應收股利698,212.35元,應收申購款15,310,595.76元，應收證券清算款64,648,850.05元,合計為81,679,092.74元。

　　5. 本基金本報告期未持有處于轉換期的可轉換債券。

　　六、開放式基金份額變動

　　七、備查文件目錄

　　1、中國證監會批準廣發聚豐股票型證券投資基金募集的文件；

　　2、《廣發聚豐股票型證券投資基金基金合同》；

　　3、《廣發聚豐股票型證券投資基金托管協議》；

　　4、《廣發聚豐股票型證券投資基金招募說明書》；

　　5、廣發基金管理有限公司批準成立批件、營業執照、公司章程；

　　6、本報告期內在中國證監會指定報紙上公開披露的基金凈值公告及其他公告。

　　查閱地點：廣州市體育西路57號紅盾大廈14樓、15樓

　　網址：www.gffunds.com.cn

　　廣發基金管理有限公司

　　二零零六年四月十九日