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國內(nèi)此前最早報道：
上海汽車集團將赴香港上市欲融資10億美元
據(jù)知情人士透露，上汽集團計劃整體在香港上市，募集資金約10億美元
上汽集團赴香港上市的大方向近來愈發(fā)明朗，但對于上汽集團的控股公司--上海汽車(資訊 行情 論壇)的投資者而言，集團公司這一重大舉措?yún)s很難理解為利好。記者在采訪中了解到，上海汽車股價近一段時間來下跌的走勢很可能就與集團赴港上市的傳聞直接相關(guān)。
據(jù)知情人士透露，上汽集團計劃整體在香港上市，募集資金約10億美元，目前已要求中銀國際、中國國際金融公司、花旗集團、高盛集團、瑞銀華寶等投行在近期提交承銷方案，預(yù)備在這些候選人中挑選出首發(fā)承銷商。對此，上汽集團新聞發(fā)言人稱“集團正在醞釀?wù)w上市”，但拒絕透露個中詳情。
據(jù)了解，上海汽車近幾日來接到眾多投資者的電話詢問，相當一批投資者對上海汽車目前狀況表明關(guān)注，同時，對于上汽集團將整體上市地選擇在香港市場表示不解。一些投資者對于上海汽車沒有克隆“武鋼模式”、“TCL模式”表示遺憾。
投資者的遺憾事實上并非沒有來由。早在今年4月份，上海汽車年度股東大會上就有一些機構(gòu)投資者建議，上海汽車可以考慮克隆“武鋼模式”或“TCL模式”，將集團的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)裝入A股上市公司，進而實現(xiàn)集團整體上市。上汽集團總裁胡茂元當時表示，上汽集團正在考慮整體上市的計劃，而方案共有三種：一是股權(quán)多元化，然后上市，但由于引進的合作伙伴是競爭對手，多元化后會產(chǎn)生矛盾；二是集團直接海外上市；三是上市過程中處理與原A股公司的關(guān)系。胡茂元當時沒有確認具體以哪種方式上市。
記者當時就此采訪了一些業(yè)內(nèi)專家，某券商研究員對記者稱，考慮到上汽集團地處上海，綜合各方面因素，上汽集團的確有可能選擇在A股市場整體上市。但如果從公司本身的利益出發(fā)，由于海外證券市場融資的靈活性，以及公司自身治理結(jié)構(gòu)的完善性等因素，上汽集團海外上市也有相當合理性。
對于上汽集團目前已經(jīng)將眼光聚焦于海外證券市場，一些投資者表示，這不僅使原來上汽集團利用上海汽車實現(xiàn)整體上市的預(yù)期落空，同時，海外上市融資時資產(chǎn)作價較國內(nèi)往往偏低，這一比價效應(yīng)有可能連累上海汽車的市場表現(xiàn)。
而天同證券資深研究員鄧宏光昨日在接受記者采訪時則稱，僅僅從上汽集團IPO的融資規(guī)模來看，10億美元并不是一個很大的數(shù)量，上汽集團更多的可能還是從股權(quán)多元化，吸引戰(zhàn)略投資者，完善公司治理結(jié)構(gòu)的角度出發(fā)考慮整體上市。(記者 袁克成)
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