鐵礦石談判暴露產業集中度低軟肋

　　FN記者 王曉欣

　　編者按 中國鋼鐵企業與國際主要鐵礦企業的礦價談判雖已結束，但談判中的得失值得深思。中國一直希望談判雙方建立一個公平合理、能夠體現供需雙方長遠利益的價格機制，而非簡單的現貨供求。但是最后的進口價格沒有達到市場預期，反映出中國的鋼鐵產業遠景并未得到外方認同。如何增加中國鋼鐵企業的“話語權”乃至“定價權”，既要切實解決鋼

鐵行業產能過剩、產業集中度低的問題，同時也要通過收購、控股等辦法獲取國外的鐵礦資源，以改變我國在鐵礦石定價權方面的不利地位。

　　日前，以寶鋼集團為代表的中國鋼廠分別與鐵礦石主要生產商必和必拓(BHP)公司、澳大利亞力拓集團下屬哈默斯利公司和巴西淡水河谷公司達成價格協議，精粉礦和塊礦價格比上個年度上漲19%。曠日持久的2006年度全球鐵礦石談判終于塵埃落定。價格上漲后，我國進口鐵礦石成本將增加70億到80億元人民幣。

　　“話語權”增強未能影響價格

　　近兩年，隨著中國鋼鐵產量的大幅增長，鐵礦石價格進入人們的視野，成為人們關注的熱點問題。2002年以前，鐵礦石市場長期供大于求，價格始終低位徘徊，國際鐵礦石離岸價格約17美元/噸，經過幾年的價格上漲和2005年度鐵礦石談判價格大漲71.5%以后，達到了38美元/噸。2006年，國際鐵礦石價格又上漲19%。

　　國際鐵礦石價格迅速升溫與中國鋼鐵產量快速增長和國際鋼材價格的上揚密不可分。2003年中國鐵礦石進口量超過日本居世界首位，2005年中國鋼鐵企業進口鐵礦石2.75億噸，占全球鐵礦石海運貿易量的43%，占亞洲進口量的70%左右。據公開資料，國外主要礦業公司鐵礦石平均離岸成本只有8.5美元/噸，其中，澳大利亞、巴西鐵礦石平均離岸成本僅為6~8美元/噸。據力拓公司自己的報告，僅2005年其利潤增長就達204%，其中60%來自于中國。

　　在2006年度全球鐵礦石談判中，中國的“話語權”已明顯增強，但話語權最終沒有轉化為定價權。談判雙方對中國鐵礦石需求判斷產生嚴重分歧。外方認為，中國鋼鐵產量的大幅增加導致鐵礦石需求量巨大，鐵礦石漲價理由充足。而中方認為，根據中國頒布的鋼鐵產業發展政策，中國鋼鐵產業原則上不再大幅度擴大鋼鐵生產能力。并且列入淘汰范圍的高爐的生產能力達9980萬噸，這部分低效生產能力將逐步淘汰，會相應減少鐵礦石的資源需求。可以說，雙方對中國需求量爭論的實質是對遠期需求與近期需求看法的區別。

　　5月16日，巴西淡水河谷公司與德國蒂森克虜伯公司達成漲價19%的“首發價”時，中國鋼廠方面表示定價沒有充分考慮“中國市場的情況”，認為不可接受，并且堅決要求與三大礦山公司繼續談判，就中國市場的未決問題進行探討。業內人士分析說，雖然“繼續談判”沒有帶來直接明顯的效果，但中國鋼廠已明確發出三大信號：一是全球鐵礦石價格談判必須全面認真地把“中國因素”考慮進去；二是現行的價格談判機制存在一些明顯的問題和缺陷，需要供需雙方認真尋找改進和完善的辦法；三是礦石供求應該建立在更加牢固的長遠合作的基礎上。

　　產業集中度不高掣肘談判

　　盡管中方盡了最大努力，但是19%的漲價幅度仍高于市場預期。造成這一結果，一方面有國外礦石供應商希望提價以獲得更多利潤的因素；另一方面也反映出中國鋼鐵產業仍存在一些問題，較為突出的是產能過剩，產業集中度低。

　　國內鋼鐵企業必須團結起來才更有優勢。在此次談判前，中國有色金屬的銅精礦談判已經取得很好的示范作用。2003年11月占中國銅產量70%以上份額的江西銅業、銅陵有色、云南銅業、大冶有色等銅企業聯合在上海宣布成立中國銅原料聯合談判組，共同制定了《銅原料聯合談判公約》及《銅原料聯合談判組實施細則》，同時劃出了價格底線，還對外宣布中國冶煉廠已做好減產準備。此消息發布后對國際銅原料供貨商造成了較大影響，并在之后的國際市場銅原料采購活動中發生了有利于采購方的轉變。

　　國際鐵礦石市場的供給方——必和必拓、力拓和淡水河谷三大公司壟斷了大部分貨源，而需求方則是中國成千家鋼鐵企業，談判地位的懸殊導致國際鐵礦石供應商們態度強硬。盡管寶鋼代表的國內16家企業在國內占有重要地位，但也做不到說一不二。就在寶鋼和外方談判膠著的時候，國內就有些中小企業和鐵礦石貿易商與國外鐵礦石供應商“眉來眼去”，這顯然增加了寶鋼談判的難度。

　　對于鐵礦石而言，鋼鐵企業應以簽定長期合同為主。因為現貨鐵礦石更加易于波動，尤其在上漲過程中漲幅遠高于長期價。而我國在礦石的總進口量中，只有不足一半的數量納入了長期合同、采購的框架，買現貨的價格自然就高了。

　　走出國門 挖潛內部

　　國際市場上鐵礦石價格延續著這樣一種做法，即在逐年談判的基礎上商定，當供需雙方就一種礦石的價格達成協議后，其他供需方就以此價格作為參照。而在澳大利亞24個主要鐵礦中，8家有日本公司作為重要股東，其余16家鐵礦也都有日資參股。在鐵礦石的其他主要產地巴西、加拿大、智利乃至印度，日本、歐洲鋼鐵企業同樣直接或間接擁有大量當地鐵礦石企業的權益。所以，日本、歐洲等鋼企幾乎不受鐵礦石漲價的影響，甚至成為鐵礦石漲價的受益者。

　　主動走出去，讓國際礦業公司的利益和自己的利益捆綁在一起，是現實的策略選擇。中信泰富有限公司3月31日購買西澳大利亞一個總儲量達60億噸的鐵礦山是一個良好的開端。中國機械裝備集團日前也與柬埔寨的兩家公司簽訂了一項合作勘探當地鐵礦并建立鋼鐵企業的協議，萊鋼與越南政府協議在當地建設鋼鐵廠，寶鋼與金川集團合作正在對投資菲律賓鎳礦項目進行評估。業內人士認為，東盟也許會成為中國

　　歐洲和日本的鋼鐵企業盈利能力強，原因是綜合利用好。面對有可能上漲的原材料價格，中國企業也在思考著自己的出路。最好的出路，應該是內部挖潛，走循環之路。

　　讓這些鋼鐵廠感到欣慰的是，煉鋼用的焦碳、白云石的價格今年卻在下降。焦炭從1200元，降到800元，下降了400元。這樣，鋼材成本折合起來漲幅并不大。也就是說，鐵礦石的漲價不會直接影響到鋼鐵的價格，進而對我國經濟運行產生重大影響。

　　中國需求，使鐵礦業成為不折不扣的暴利產業。然而，在國際賣家歡聲笑語的背后，我們應認真分析這次談判的得與失。談判需要技巧，但更需要實力。要把“中國需求”轉化成能影響價格走勢的“中國勢力”，中國鋼鐵業需要內并與外購，不斷提高產業集中度，這樣才能根本上解決鐵礦石價格問題。