|
FN記者 張正華
隨著四家國有銀行中的三家股改方案相繼塵埃落定，從去年下半年開始，社會關注的焦點逐漸轉移到農業銀行的股份制改革上。可農行的股改方案卻千呼百喚不出臺，這不免引起社會各界的種種猜測，曾有媒體對農行改革的“按兵不動”提出了質疑。
日前，一份被農行上下稱之為“斬首”行動并引起極為強烈反應的農行改革分拆方案在社會上廣泛流傳開來。“分拆方案”具體內容是：取消現設于北京的農行總行，以省為單位設立總行，將農行地方化。這樣的改革思路，據稱最大好處是：農行的巨大歷史包袱將由省市區與中央共同承擔，以調動地方支持農行改革的動力。
5月23日，農業銀行研究室主任李志成在接受本報記者采訪時表示，目前，農行改革受到社會各界和海外金融機構的廣泛關注。黨中央、國務院對農業銀行的股份制改革非常慎重，必須經過非常嚴密的決策程序。目前農行是中國網點最多，員工最多，網絡覆蓋面最廣的國有商業銀行，國內總資產已超過5萬億元，列同業第二位。李志成表示，對如此龐大的系統進行分拆是很難操作的，潛在風險不可低估。
李志成向記者強調，農行股份制改革有其特殊性。與其他三大行不同，面臨的困難也更多。首先，農業銀行政策性負擔最重。到2005年底，農行政策性貸款余額高達4140億元，其中不良貸款合計3490億元，占全部不良貸款的47.2%。政策性業務不僅是導致農行歷史包袱重于其他行的主要原因，而且還嚴重制約著農行經營結構的調整，使經營管理更趨復雜。其次，由于歷史上主要服務于“三農”等弱勢產業、區域和群體，農行為此付出了沉重的改革和轉型成本。再次，農行點多、面廣、戰線長，機構人員包袱最重。為管理政策性業務和服務“三農”，農行按國務院要求須在每個縣都保留支行建制，因而機構人員規模在四大行中最為龐大，經營效率大大低于同業水平。此外，作為四大國有商業銀行之一，農行在金融體系尤其是農村金融體系內具有十分重要的獨特地位。不僅擁有全國最多且聯結城鄉的物理網點、覆蓋面最廣的電子化網絡、最多的客戶服務人員、最廣泛的客戶群體，同時也是最大的中小企業銀行和零售銀行，已形成了以縣域為基礎，城鄉聯動，農工商綜合經營，本外幣一體化的明顯特色和優勢。目前，農業銀行是惟一在全國每個縣市都設有分支機構的大型商業銀行，除政策性支農業務外，擔負著支持農業產業化、農村城鎮化、農業基礎設施建設、縣域中小企業、農村流通體系建設、特色資源開發、信貸扶貧和農村消費信貸等方面的支農任務，是縣域商業性金融的主渠道。經營網點數量占到全國銀行業金融機構總數的三分之一，銀行服務人員占全國的四分之一，吸收的存款、發放的貸款占全國的七分之一，總資產占全國的八分之一。從這個意義上講，農行的改革關系到國有商業銀行改革和農村金融體制改革的成敗。因而，黨中央、國務院對農行的改革一直特別重視和審慎，要求必須在農村金融體制改革大框架中對各種可行的思路反復進行比較論證，以求穩妥實施。
李志成向記者簡要闡述了農行自身股份制改革的基本思路。他說，目前，農行股份制改革的具體方案仍處于緊張的論證過程之中。但按照中央關于國有商業銀行改革“一行一策”的戰略構想，從我國國情和農行行情出發，立足于國家金融安全和城鄉經濟金融協調發展的大局，我們認為，農行改革路徑可以有不同選擇，但比較起來，還是“整體改制，擇機上市”比較穩妥，更符合實際。整體改制不僅符合世界銀行業發展的大趨勢，也有利于保持農行固有的規模經濟和溝通城鄉、系統聯動的優勢，從而在全國范圍內統籌資金、業務、機構和人員等資源配置，更好地適應城鄉經濟金融協調發展和社會主義新農村建設的需要。同時有利于與農村金融體系改革統籌考慮。中國是個農業大國，“三農”問題的解決，社會主義新農村建設需要建立健全多層次金融機構分工協作、優勢互補的農村金融體系。工、中、建行撤出部分縣域市場后，農行已責無旁貸地成為縣域商業金融的主渠道。在尊重農村金融體系現實格局的前提下，應充分發揮農行在縣域商業金融的基礎作用，并通過改革進一步拓寬和增強農行的支農功能，使農行在社會主義新農村建設中發揮應有的作用。整體改制也有利于國家扶持與自身努力相結合。為最大限度地減輕國家負擔，農行將在控制風險的前提下努力增加盈利，加快消化歷史包袱的進度，爭取在盡可能短的時間內用未來收益償付改制成本。同時，還要確保國家花錢能夠買到機制，保證資本金安全并獲得合理的財務回報。
李志成表示，從國家戰略利益和農行實際情況的角度考慮，省域分拆的可操作性存在很大風險。一是會嚴重削弱中央政府調控農村金融的能力。分拆后，農行現有聯結城鄉的傳統支農優勢完全喪失，同時內部轉移支付渠道被切斷。中西部和東部沿海地區分行經營效益的差距將演變為支農服務能力與服務要求的錯位。國家以城哺農、以城帶鄉、以東部沿海帶動中西部貧窮地區發展的三農戰略將失去全國性大型商業銀行這一重要調控手段的支持。二是會加劇農行局部地區經營風險的集聚。在失去系統支持的情況下，分拆后很容易造成落后地區潛在風險加速集聚。由于經營規模縮小，業務結構單一，省域農行風險抗御的能力同時也大幅下降，信用程度的降低更易誘發流動性風險和支付危機。三是會極大削弱農行的整體競爭優勢和可持續發展能力。近幾年，通過數據上收、提升經營層次和強化風險集中管理，農行已積累了大量彌足珍貴的系統性資源，包括遍布城鄉的物理網點，覆蓋全球的國外代理行網絡，統一的業務操作和結算清算系統，統一的全國數據中心，統一的電子銀行和客戶服務體系，統一的產品品牌，集中的產品創新和科技開發體系，以及銀行卡、資金交易、外匯交易、票據融通、現金管理平臺等系統性產品。分拆后，農行現有系統性資源的價值、統一品牌的影響力和系統性產品的功能大打折扣，所有有效網點集中聯網、所有數據信息集中管理、所有會計核算集中處理的集約化經營格局被打破，信息管理、資金清算和業務運營會回到條塊分割的狀態，從而將嚴重削弱農行在資金、網點網絡、產品開發和信息科技等方面的獨特優勢，造成高端人才和集團性、系統性客戶大量流失。四是各省農行之間，無論是系統性資源的共用、品牌共享，還是產品和業務代理，又或是聯合為客戶提供服務，都不可避免會發生大量關聯交易。關聯交易的存在會不利于各省農行構建完善的公司治理機制，且會對各省農行戰略投資者的引進和公開上市帶來負面影響。
| 
