康慎平

　　隨著中國開放銀行業的期限日漸臨近，中國的銀行監管機構正考慮借助世界貿易組織(World Trade Organization, WTO)的相關規則，保護國有銀行業免受外國競爭的“猛烈沖擊”。

　　據華爾街日報報道，中國銀行業監督管理委員會副主席唐雙寧周二稱，中國計劃援引《關稅及貿易總協定》(General Agreement on Tariffs and Trade, GATT)中的條款，以緩和向外國競爭對手開放銀行業可能帶來的沖擊。

　　唐雙寧是在世貿組織-中國北京國際論壇(WTO & China Beijing International Forum)上發表上述講話的。

　　唐雙寧稱，將充分利用WTO相關規則保護中國的銀行業。他說，顯而易見，這將為中國的銀行業改革贏得時間，而這對維持金融市場穩定至關重要。

　　唐雙寧表示，中國有權使用GATT條款，在依照入世承諾開放銀行業的過程中，保護國有銀行免受外國競爭的沖擊。GATT的這些條款旨在確保發展中國家的金融市場穩定。

　　中國于2001年12月加入了WTO這個全球性的貿易組織。

　　唐雙寧說，這些條款包括保護條款、國際收支條款和一般例外條款等，但他沒有做進一步說明。

　　唐雙寧的講話表明，外國銀行對中國銀行業的潛在威脅讓中國決策者日益不安。國有銀行占主導地位的中國銀行業壞帳累累，而公司治理體系也與市場經濟的現實格格不入。

　　根據中國簽署的入世協議，中國將在2006年年底之前，逐步取消長期以來對外資銀行在地域、客戶和服務方面的限制。

　　惠譽國際評級(Fitch Ratings)的銀行業分析師Arthur Lau稱，“中國的監管者正尋求為當地銀行提供額外的保護。他們知道2006年之前難以完成必要的改革，因此開始尋求保護性措施。”

　　盡管銀行監管機構已利用WTO時間表，推動國內銀行業實行所急需的改革，以增強它們同外國銀行的競爭能力，唐雙寧說，中國的銀行尚未做好充分準備，2006年市場全面開放將對它們造成嚴重沖擊。

　　巨額不良貸款、公司治理不善以及缺乏產品創新，這些因素將嚴重損害國有銀行同更熟識市場的海外對手的競爭力。

　　唐雙寧說，從今年年初至9月末，中國四大國有銀行壞帳比率下降4.8個百分點至21.4%。這使得四大國有銀行截至9月末的壞帳余額降至人民幣1.988萬億元(1美元=人民幣8.28元)。銀監會使用中國央行于2002年推行的一種嚴格的5級分類體系統計不良貸款比率。

　　四大國有銀行包括：中國工商銀行(Industrial & Commercial Bank of China, ICBC.YY)、中國農業銀行(Agricultural Bank of China, AGBC.YY)、中國銀行(Bank of China, BCH.YY)和中國建設銀行(China Construction Bank, CCB.YY)。

　　唐雙寧說，國有銀行仍遠遠落后于國外的競爭對手。相比之下，花旗銀行(Citibank)和匯豐銀行(HSBC)的壞帳率分別為2.7%和3.0%。

　　根據WTO協議，中國將在2006年取消現存的對外資銀行的所有限制，這只會加劇國有銀行面臨的企業治理和贏利能力問題。

　　由于外資銀行提供更高的優厚薪酬待遇和更全面的財務服務，國有銀行高素質員工和客戶可能會大量流失。

　　唐雙寧說，中國銀行必須為優秀員工的流失做好心理準備。

　　他說，由于競爭的壓力，大部分中國銀行的業務將被限定在存貸款領域，而這一領域風險高，回報低。

　　唐雙寧說，銀監會將尋求通過GATT的保護性規定和降低壞帳水平等措施，緩和外國競爭者對國有銀行的沖擊。

　　但對于將壞帳轉給資產管理公司與注入新資本相結合的拯救四大國有銀行的措施，唐雙寧并未提供任何新的細節，此項拯救措施在上個月已經得到中國央行行長周小川的證實。