瑞士期貨和期權(quán)協(xié)會介紹
瑞士期貨和期權(quán)協(xié)會(SFOA)--前瑞士商品期貨和期權(quán)協(xié)會，創(chuàng)建于1979年，作為一個非盈利性的專業(yè)協(xié)會，SFOA是按照《瑞士民法》第60-79條設(shè)立的，會址位于日內(nèi)瓦。
一、SFOA的歷史
瑞士期貨和期權(quán)協(xié)會(SFOA)的誕生可以追溯到1980年1月18日在蘇黎士Carlton Elite飯店舉行的一次集會，當(dāng)時有100多人參加了會議。這是第一次瑞士的經(jīng)紀(jì)商、銀行家、來自國際交易公司的高級執(zhí)行官以及其他有關(guān)方面的人員，聚集在一起討論一般意義上的商品和具有特殊意義的期貨，絕大多數(shù)的參與者表達(dá)出了對新協(xié)會成立的興趣。這次會議是由一個按照駐伯爾尼的美國大使的建議于1978年成立的國際顧問委員會組織的。
當(dāng)時瑞士期貨和期權(quán)業(yè)的名聲不佳，這不僅是因?yàn)榻灰咨痰陌迪洳僮骰顒樱乙灿捎跇I(yè)內(nèi)人士和公眾對于市場的機(jī)制缺乏了解。
SFOA成立后的第一項(xiàng)工作就是滿足會員和公眾對信息和培訓(xùn)的迫切需求，SFOA抽調(diào)了部分資源從事這項(xiàng)工作，組織信息交流和教育研討會，并出版有關(guān)報(bào)告。1980年，SFOA開始《職業(yè)道德規(guī)范》的起草工作，同年達(dá)成并實(shí)施了幾份《紳士協(xié)議》。為了更好的適應(yīng)行業(yè)環(huán)境的變化，1992年3月，SFOA全體會員大會所通過了《行業(yè)道德行為準(zhǔn)則》(Code of Ethical Conduct)，從而取代了《紳士協(xié)議》。
在SFOA的努力和許多機(jī)構(gòu)的熱情支持下，國際期貨和商品學(xué)院(IFCI)于1984年創(chuàng)建，這是歐洲惟一一所承擔(dān)對原材料、期貨和期權(quán)行業(yè)的參與者進(jìn)行教育和訓(xùn)練的學(xué)院。IFCI率先采用了計(jì)算機(jī)教育課程，并被全球許多交易所采用。SFOA在其成立后的幾年中得到了伯爾尼聯(lián)邦當(dāng)局的大力支持，1991年，瑞士銀行家協(xié)會董事會批準(zhǔn)了瑞士期貨和期權(quán)協(xié)會的會員資格。
由SFOA在其年度巴塞爾會議期間組織舉行的國際監(jiān)管會議是SFOA的又一重要成就，該會議的宗旨是促進(jìn)行業(yè)發(fā)展，讓所有的社會和政治伙伴參與到這一進(jìn)程中，在保護(hù)投資者的前提下就各方的利益進(jìn)行接觸和交換意見。
巴塞爾會議已經(jīng)吸引了業(yè)內(nèi)最富盛名的、來自瑞士國內(nèi)外的金融、經(jīng)濟(jì)、農(nóng)業(yè)和教育政策方面的機(jī)構(gòu)。參會人數(shù)不斷增加，論文質(zhì)量不斷提高，已經(jīng)成為業(yè)內(nèi)人士交換意見和進(jìn)行辯論的最佳場所。
二、SFOA的宗旨
SFOA的宗旨是促進(jìn)衍生金融工具，尤其基于金融工具和商品的標(biāo)準(zhǔn)化期貨和期權(quán)合約的發(fā)展，盡可能擴(kuò)大行業(yè)影響力，為會員利益服務(wù)，并發(fā)布行業(yè)道德規(guī)范。
SFOA的服務(wù)對象主要包括商品和金融衍生品的使用者、專業(yè)人士、專業(yè)機(jī)構(gòu)和交易所。其主要工作是：為行業(yè)及行業(yè)參與者服務(wù)，幫助會員制定質(zhì)量和服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)；為那些已經(jīng)參與或有興趣參與期貨和期權(quán)行業(yè)的人創(chuàng)造良好的自律環(huán)境；通過參加研討會、路演和展示會為協(xié)會會員和朋友提供關(guān)于行業(yè)發(fā)展的消息和個人發(fā)展的機(jī)會；介紹新產(chǎn)品，以現(xiàn)實(shí)的和簡便的方式使人了解新產(chǎn)品的商業(yè)機(jī)會；組織展示會、研討會和專題研究小組，促進(jìn)市場各個方面的發(fā)展，對從業(yè)者和有意參與這一行業(yè)的人進(jìn)行教育；積極參起草或修訂法律，并與有關(guān)的公共或政府機(jī)構(gòu)合作；組織為業(yè)內(nèi)高層專業(yè)人士提供聚會機(jī)會的"國際論壇"，為業(yè)內(nèi)人士提供在巴塞爾會議上公開辯論的機(jī)會；組織國際巴塞爾監(jiān)管組織會議；幫助個人和機(jī)構(gòu)獲得最佳的信息源和適合他們需求的服務(wù)，如果需要，為他們提供有關(guān)行業(yè)、行業(yè)參與者或產(chǎn)品的現(xiàn)狀和數(shù)據(jù)的研究結(jié)果。
三、SFOA的會員結(jié)構(gòu)
SFOA由以下幾種類型的會員組成，其中：
A類會員
AA經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)和結(jié)算經(jīng)紀(jì)人。包括那些在合法的商品交易所內(nèi)擁有席位的具有經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)性質(zhì)的公司。
AB經(jīng)紀(jì)人。包括那些經(jīng)紀(jì)人不直接進(jìn)入交易所進(jìn)行交易和(或者)結(jié)算的經(jīng)紀(jì)人，但是他們是以客戶的名義進(jìn)行交易的。
B類會員
BA銀行和金融機(jī)構(gòu)。
BB保險(xiǎn)公司。
BC養(yǎng)老基金。
C類會員
商品交易商。包括那些以自己的賬戶在遠(yuǎn)期或現(xiàn)貨商品市場上進(jìn)行交易，或利用衍生品工具對其市場風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行保值的公司。
D類會員
服務(wù)公司。包括那些從事直接或間接與衍生品市場有關(guān)活動的公司(如服務(wù)公司、商品交易信息領(lǐng)域的公司、有關(guān)的會計(jì)師和計(jì)算機(jī)服務(wù)等)。
聯(lián)合會員
包括合法的商品交易所和結(jié)算組織。
協(xié)會會員
包括瑞士國內(nèi)外的宗旨或活動與SFOA有直接或間接的密切聯(lián)系的專業(yè)協(xié)會。SFOA章程規(guī)定，一個公司擁幾個分支機(jī)構(gòu)的，只許其中一個分支機(jī)構(gòu)成為SFOA的會員。A類會員資格頒發(fā)給那些公司地點(diǎn)或有分支機(jī)構(gòu)在瑞士，且該公司無任何保留地授受協(xié)會頒布實(shí)施的管理規(guī)則的公司。每一會員可指派一個或幾個人在協(xié)會中擔(dān)任代表，但這些代表中，只有一個人有權(quán)在年度會議上進(jìn)行表決。新會員的加入應(yīng)由董事會2/3多數(shù)決定，要求加入?yún)f(xié)會必須向董事會提交書面材料，董事會可以不給出拒絕加入的理由。當(dāng)會員停止經(jīng)營(例如清盤)或者不能再達(dá)到現(xiàn)有規(guī)則規(guī)定的條件時，會員資格自動取消。由董事會成員2/3多數(shù)通過，可在任何時間開除某會員。假如會員不尊重協(xié)會的精神和宗旨，或者未盡到其應(yīng)盡的義務(wù)，或者其行為損害了其他會員的利益，將會被開除出會。會員按照協(xié)會的規(guī)定繳納年會費(fèi)，不論何時入會，都應(yīng)繳納加入那一年的全年費(fèi)用，即使會員退會，在退會正式生效前，也要支付年會費(fèi)。為了滿足在協(xié)會職能范圍內(nèi)的超額費(fèi)用開支，協(xié)會可以在年會上決定征收額外的費(fèi)用。退會的會員不對協(xié)會的資產(chǎn)享有權(quán)力。
四、SFOA的組織結(jié)構(gòu)
SFOA的組織結(jié)構(gòu)包括：A年度會員大會；B董事會；C董事會執(zhí)行委員會；D審計(jì)委員會。
A.年度會議
所有協(xié)會會員代表都可以參加年度會議，但只有A、B、C、D四類會員在年度會議上享有表決權(quán)，且只有A類會員有資格表決頒布或修改《行為準(zhǔn)則》。普通年度會議由董事會召集，一般年會應(yīng)在財(cái)務(wù)年度結(jié)束后第6個月內(nèi)舉行。董事會和審計(jì)委員會如果認(rèn)為合適或必要可以召開特別會議。假如一般年度會議決定，或1/6的會員以書面形式要求并指明原因，董事會應(yīng)召開特別會議。年度會議有以下權(quán)力：討論和通過董事會年度報(bào)告、由審計(jì)委員員提交的年度財(cái)務(wù)報(bào)告等；選舉董事會和審計(jì)委員會；決定普通年會費(fèi)和額外費(fèi)用；修改協(xié)會規(guī)章和解散協(xié)會；頒布和修改《行為準(zhǔn)則》；作出所有年度會議所能作出的決定。除有規(guī)章規(guī)定外，年度會議作出的決定應(yīng)由多數(shù)代表通過，解散協(xié)會和修改現(xiàn)行規(guī)章須經(jīng)2/3多數(shù)代表通過，贊成票與反對票相同時，主席投決定票。
B.董事會
董事會應(yīng)由11個或更多的會員組成，包括6個為A類和B類會員代表、3個C類會員代表、1個聯(lián)合會員代表和1個協(xié)會會員代表。任何協(xié)會會員只能有一個代表進(jìn)入董事會，董事會成員任期3年。董事會應(yīng)當(dāng)從董事會成員中指派主席、一個或多個副主席、財(cái)務(wù)官員和至少兩個助理委員，由他們一起組成執(zhí)行委員會。董事會應(yīng)當(dāng)將其部分權(quán)力委派給執(zhí)行委員會執(zhí)行。
董事會的權(quán)力和義務(wù)主要是：
(i)接受和開除會員；
(ii)人事任免；
(iii)準(zhǔn)備將在年度會議上處理的所有問題的議程，尤其是年度財(cái)務(wù)報(bào)告和年度報(bào)告；
(iv)選出一名主席、一個或多個副主席和一個財(cái)務(wù)官員；
(v)組建執(zhí)行委員會及其他專門委員會；
(vi)作出有關(guān)需要采取法律行動或進(jìn)行妥協(xié)的決定；
(vii)為其會員、特殊代理會員和審計(jì)委員會確定賠償額。
董事會負(fù)責(zé)召集年度會議，并制訂會議議程，并在年度會議上就其活動作出報(bào)告。以協(xié)會的名義提交給立法機(jī)關(guān)或行政當(dāng)局的重要備忘錄、專家意見、報(bào)告和請?jiān)笗仨毥?jīng)過董事會同意。
C.董事會執(zhí)行委員會
董事會執(zhí)行委員會應(yīng)由3個以上的人組成，董事會主席和副主席以及財(cái)務(wù)官員應(yīng)當(dāng)自動成為執(zhí)行委員會的成員，執(zhí)行委員會委員任期3年。執(zhí)行委員會應(yīng)當(dāng)幫助董事會主席準(zhǔn)備董事會議，由出席會議的大多數(shù)執(zhí)行委員會作出的決定是合法的。
D.審計(jì)委員會
審計(jì)委員會應(yīng)該由3個會員代表組成，他們經(jīng)年度會議選舉任期3年。
五、SFOA行為準(zhǔn)則
為了規(guī)范會員的行為，維護(hù)SFOA的會員和在瑞士期貨、期權(quán)和相關(guān)工具領(lǐng)域內(nèi)活動的個人和公司的名譽(yù)，依法加強(qiáng)對那些從事與商品交易、期貨、期權(quán)及相關(guān)工具交易的協(xié)會會員的客戶的利益的保護(hù)，防止不誠信和違法的事件發(fā)生，提高協(xié)會會員的專業(yè)化程度和業(yè)務(wù)道德水準(zhǔn)，維護(hù)瑞士金融界的良好聲譽(yù)，堅(jiān)決與非法的和不道德的行為進(jìn)行斗爭，促進(jìn)期貨、期權(quán)和相關(guān)工具的使用，SFOA制定了會員行為準(zhǔn)則。按照協(xié)會條款，對任何現(xiàn)行行為準(zhǔn)則的修訂、補(bǔ)充都應(yīng)由協(xié)會會員大會決定，并且只有A類會員有表決權(quán)。
SFOA規(guī)定，只有承諾遵守該協(xié)會現(xiàn)行行為準(zhǔn)則的公司或組織才有資格成為或者繼續(xù)作為協(xié)會會員，不過，這一準(zhǔn)則只適用于協(xié)會規(guī)章中所定義的A類會員。現(xiàn)行的行為準(zhǔn)則適用于瑞士國內(nèi)的會員，不管其是以公司、分支機(jī)構(gòu)還是其他形式進(jìn)行經(jīng)營活動，但不以任何方式適用于瑞士以外的會員，不管其是通過一個永久性的組織、分支機(jī)構(gòu)或是其他形式進(jìn)行經(jīng)營活動。現(xiàn)行行為準(zhǔn)則不以任何方式改變?nèi)魏渭s束協(xié)會會員的活動的瑞士國內(nèi)外的法律。
SFOA行為準(zhǔn)則的主要內(nèi)容為：
1不對行業(yè)的形象或名譽(yù)造成傷害，不應(yīng)以任何方式宣稱保證客戶盈利，或者只強(qiáng)調(diào)盈利機(jī)會，而不同時明確揭露虧損的風(fēng)險(xiǎn)，會員應(yīng)當(dāng)克守不直接或間接影響其他協(xié)會會員；
2會員應(yīng)當(dāng)克守不在獲得新客戶的市場競爭中采用過激的方式，特別應(yīng)小心避免誤導(dǎo)客戶；
3會員應(yīng)當(dāng)采取一切必要的措施使客戶在所有時間充分了解其持有的頭寸、任何以他們自己的名義進(jìn)行的交易和與這些操作相聯(lián)系的風(fēng)險(xiǎn)、將要在以他們自己的名義進(jìn)行的交易中收取的費(fèi)用、稅率、傭金等成本支出；
4會員應(yīng)當(dāng)努力了解客戶的財(cái)務(wù)狀況，并采取相應(yīng)的行動；
5會員應(yīng)當(dāng)采取必要的措施將自己的操作和賬戶與客戶的操作和賬戶分開；
6會員應(yīng)當(dāng)小心謹(jǐn)慎地確保客戶委托的資金不是通過非法途徑獲得的；
7協(xié)會董事會可以對一些重要問題不定期發(fā)布詳細(xì)的指導(dǎo)意見，這些指導(dǎo)意見與現(xiàn)行行為準(zhǔn)則有同樣的約束力。
六、協(xié)會的解散和清算
年度會議可以在任何時間決定解散和清算協(xié)會。協(xié)會的資產(chǎn)不應(yīng)被無條件地重新在會員中進(jìn)行分配，也不能部分或全部以任何方式用于他們的利益，但是應(yīng)被轉(zhuǎn)移到與協(xié)會目標(biāo)相似的機(jī)構(gòu)中去。
國際期貨學(xué)術(shù)性協(xié)會介紹
在世界期貨協(xié)會中，除了那些與政府有密切聯(lián)系、帶有官方色彩的期貨行業(yè)協(xié)會組織外，還有一類期貨行業(yè)協(xié)會，它們完全是民間自發(fā)的，具有較強(qiáng)的學(xué)術(shù)性，如美國的期貨業(yè)協(xié)會(FIA)、英國的期貨和期權(quán)協(xié)會(FOA)、臺灣地區(qū)證券暨期貨市場發(fā)展基金會等。他們通過開展期貨教育、舉辦會議或活動、出版刊物等形式，擴(kuò)大期貨市場的影響，探討期貨市場的發(fā)展方向，促進(jìn)業(yè)內(nèi)交流和與政府機(jī)構(gòu)的溝通。