|
交易規(guī)則，資金管理，心理素質(zhì) ，是系統(tǒng)的 3 要素。經(jīng)典的觀點(diǎn)認(rèn)為：在這三者之中，心理素質(zhì)最為重要，占60％；其次是資金管理，也很重要，占30％；最后，也是最不重要的就是系統(tǒng)的交易規(guī)則，占10％。
我認(rèn)為這其中包含著極大的不妥（還沒到我說這是極大的錯誤甚或是謬論的時候）。理由如下：
1，任何交易系統(tǒng)都必然以客觀，定量的交易規(guī)則為基礎(chǔ)。交易規(guī)則是任何一個系統(tǒng)的存在的基礎(chǔ)。沒有交易規(guī)則何來的交易系統(tǒng)。
2，資金管理確實(shí)很重要，我本人就深有體會，也在TS上寫過單口交易時是虧損，但是結(jié)合適當(dāng)?shù)馁Y金管理策略時就能變虧損為盈利的系統(tǒng)。但是我更想強(qiáng)調(diào)這一點(diǎn)：
資金管理策略的應(yīng)用，是以單口交易系統(tǒng)的特點(diǎn)為前提的。很難想象“薄利多銷，積少成多”型的交易系統(tǒng)，和“厚利薄銷，小虧大贏”型的交易系統(tǒng)如果采用同樣的資金管理策略會有怎樣的結(jié)果。也就是說，什么樣的系統(tǒng)用什么樣的資金管理策略，單口交易系統(tǒng)的特點(diǎn)是運(yùn)用資金管理策略的基礎(chǔ)。（單口交易系統(tǒng)的特點(diǎn)可以從策略運(yùn)行報告的技術(shù)參數(shù)中得到反應(yīng)，入勝率，最大虧損次數(shù)••••••）
3，上述兩者，直接影響了對交易員的心理素質(zhì)的要求。你不妨設(shè)想一下：系統(tǒng)A ，勝率 80％ ，盈虧比 1：1 ，系統(tǒng)B ，勝率 30％ ，盈虧比 2.5：1 ，對交易者心理素質(zhì)的要求能一樣嗎。
再假設(shè)，你的心理素質(zhì)非常好，可是實(shí)戰(zhàn)交易中運(yùn)用的卻是一個有著嚴(yán)重缺陷的交易系統(tǒng)，你敢想象他的后果嗎？（如果是單口交易系統(tǒng)有缺陷，問題還不算是太大，要是資金管理有缺陷，那危害可能是災(zāi)難性的）雖然波濤先生在《系統(tǒng)交易方法中》說，即使是這樣的話，這個嚴(yán)格執(zhí)行交易紀(jì)律的人也已經(jīng)取得了巨大的成功。但是我很勢利，我很現(xiàn)實(shí)，對，我是在心理上取得了巨大的成功，但是我不得不面對失業(yè)的現(xiàn)實(shí)，不得不面對同行們將廣為傳揚(yáng)我的“戰(zhàn)績”而導(dǎo)致我將很難再在這個圈中立足的事實(shí)。難道這就是一個成功的系統(tǒng)交易員夢寐以求的巨大的成功！
上面三點(diǎn)只是大概的說說，下面再說更為嚴(yán)重的：
任何一個信奉系統(tǒng)交易的系統(tǒng)交易員，最擔(dān)心的事情是什么？或者這樣問更直接，如果你像我一樣，是一個信奉系統(tǒng)交易的系統(tǒng)交易員，依照系統(tǒng)提供的買賣信號來為公司做交易。每月的獎金和你在公司的地位跟你每個月的業(yè)績息息相關(guān)。而且，現(xiàn)在，你在上海什么都沒有，你的房子，你的寶馬，你的••••••，一句話，你是一個以系統(tǒng)交易為生命的人，那么我問你，你最害怕什么？這一點(diǎn)如果你沒有經(jīng)歷過殘酷的實(shí)戰(zhàn)，可能永遠(yuǎn)都很難給出答案！
我，最害怕：我正在運(yùn)用的系統(tǒng)，特別是主力系統(tǒng)已經(jīng)不適應(yīng)當(dāng)前市場的波動特征了！也就是說，當(dāng)前的市場生了變化，使得你原來使用的交易系統(tǒng)賴以存在的市場波動特征發(fā)生了變化。這是我最擔(dān)心的事情。但是這種情況發(fā)生的概率和你的系統(tǒng)的交易規(guī)則的應(yīng)變能力成反比。也就是說，你的交易系統(tǒng)（此處特指單口交易系統(tǒng)）的水平越好、越穩(wěn)定、越具有應(yīng)變能力，那么最擔(dān)心的事情的發(fā)生的概率就會遠(yuǎn)遠(yuǎn)小于那種低水平的交易系統(tǒng)（此處特指單口交易系統(tǒng)）。
一個單口交易系統(tǒng)（不包含資金概率策略的），同樣非常重要！波濤先生在《系統(tǒng)交易方法》中提到的那些交易系統(tǒng)，我估計(jì)我是寫不出來的。這也是水平差距的重要表現(xiàn)。
我們不能教條的信奉那些經(jīng)典，經(jīng)典就是被超越的！
希望朋友們在以后的漫長的系統(tǒng)交易的生涯中不斷的超越！文章的最后，我還是想說那幾句話：
什么是系統(tǒng)？
系統(tǒng)就是誰都不重要
系統(tǒng)又是誰都很重要
系統(tǒng)就是一個都不能少。
| 
